Desayuno con AGRO 31/05/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 31/05/2017 a las 6:00 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	336,0	0,6	MALASIA – PALMA	608,9	-0,7
CBOT ACEITE	689,6	-3,1	DALIAN – SOJA	0,0	0,0
CBOT HARINA	329,6	1,5	DALIAN -MAIZ	235,6	-1,5
CBOT MAIZ	146,2	1,7
CBOT TRIGO	159,4	1,6
FTSE EUROPA	0,28%		DÓLAR/EURO	1,1174	-0,10%
HANG SENG	-0,16%		DÓLAR/YUAN	6,824	-0,45%
NIKKEI	-0,14%		ORO LONDRES	1262,7	-0,1
S&P	-0,12%		PETROLEO BRENT	51,26	-0,58

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Clima frio, fríos mercados: El clima ha sido bastante fresco para el mes de mayo en la mayoría de las zonas de cultivo de trigo y maíz. Esto ha traído algunos retrasos de siembra esta primavera, pero en su mayor parte, el progreso de siembra está en el promedio para la mayoría de los cultivos, a pesar de algunas condiciones húmedas. Pero el clima fresco comenzará a ser preocupante para los productores de maíz y soja (especialmente en el Norte), ya que necesitamos temperaturas más altas para obtener la madurez de la cosecha. Estamos llegando al final del período de siembra de cultivos para el maíz en la mayoría de las áreas, por lo que el maíz está en peligro de perder algunos acres si no se siembra pronto. Eso significa que existe el riesgo de más acres de soja y menos acres de maíz basado en los patrones climáticos actuales. Si la cosecha había sido sembrada temprano, el clima frío no sería tan preocupante (como lo fue en 2004 y 1994). Este año, la cosecha realmente comenzó a sembrarse un poco al final, y básicamente nos alcanzó casi a la normalidad en la última mitad de mayo. Así que esto no es necesariamente un cultivo sembrado temprano, y por lo tanto, necesitaremos algunos días de temperaturas más altas para  llegar a la madurez. Así que si nos mantenemos frescos, es posible que tengamos que reducir los rendimientos proyectados para el maíz y la soja respecto de los rendimientos de tendencia. Fuente: Agriculture http://www.agriculture.com/markets/analysis/crops/cool-weather-cool-markets

Cronologia de los movimientos del mercado de maíz en EE.UU.: Las expectativas de magnitud de la oferta, el consumo y las existencias finales para la campaña 2017-18 en los Estados Unidos han permanecido notablemente estables durante los últimos meses. Como resultado, los precios de los futuros para la campaña 2017-18 han permanecido en un rango estrecho. En el Outlook a finales de febrero, el USDA proyectó que la cosecha de 2017 sería más de mil millones de bushels más pequeña que la cosecha de 2016, como resultado de una reducción en la superficie cultivada y un retorno al rinde de tendencia. Se prevé que el consumo durante la próxima campaña de comercialización será menor que durante el año en curso, principalmente como resultado de menores exportaciones derivadas de la mayor cosecha de Sudamérica en el 2017. Se proyecta que las existencias finales del año disminuyan sólo marginalmente respecto del nivel de existencias finales previsto para el año en curso. Los futuros de maíz de diciembre de 2017 se negociaban cerca de $ 3.90 en el momento en que se hicieron esas proyecciones. El precio de ese contrato varió entre $ 3.80 y $ 4.04 desde el  informe de Intenciones de siembra del 31 de marzo. Fuente: Farmdoc Daily http://farmdocdaily.illinois.edu/2017/05/chronology-sideways-corn-market.html

Los  mercados agrícolas preocupados por la moneda brasilera: En lo que respecta a los mercados agrícolas, es de suma importancia el valor de la moneda brasileña. Si la moneda se devalúa, esto animaría a los agricultores brasileños a vender parte de su soja restante, lo que a su vez podría afectar las exportaciones de soja de los Estados Unidos. Si la moneda se mantiene relativamente estable, los agricultores brasileños probablemente seguirán manteniendo su soja, al menos durante un tiempo, esperando que se desarrolle un problema en el clima en los Estados Unidos. Hasta ahora, la moneda en Brasil se ha mantenido bastante estable debido a dos factores. En primer lugar, el Banco Central de Brasil sigue interviniendo en el mercado para mantener el valor de la moneda. En segundo lugar, los políticos de Brasilia insisten en que pasarán las medidas de austeridad independientemente de quién sea el presidente brasileño. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/May30_17-Agricultural-Markets-are-Concerned-about-the-Brazilian-Currency

 

–         LOCALES

Producción de alimentos cayó 2,3% en el primer trimestre: La producción total de alimentos y bebidas durante el primer trimestre cayó 2,3 por ciento comparando con el mismo período del año pasado, según un informe de COPAL que se difundió. La caída se atribuyó a la menor fabricación de bebidas espirituosas, vinos y aceites vegetales, precisó el trabajo de la entidad que agrupa a empresas del sector. Entre los sectores en alza se apuntaron pesca (42,6%), café (24,3%), harina de trigo (9,9%), carne aviar (8,1%), carne porcina y chacinados (7,8%) y yerba mate (7,4%).  Las caídas se apuntaron en bebidas espirituosas (-14,3%), aceites vegetales (-12,1%), vinos (-12,1%), molienda (-9,4%), y lácteos (-7,8%). Fuente: Agritotal

Cambio Climático: “Los Niños serán más frecuentes que las Niñas este siglo”: ara el director científico de la Guía Estratégica para el Agro (GEA) de la Bolsa de Comercio de Rosario (BCR), José Luis Aiello, el cambio climático ya es una realidad ineludible y tendrá consecuencias inevitables en la producción agropecuaria. Uno de los efectos más directos será que el escenario esté dominado por más fenómenos “Niños” que “Niñas”, lo que supone para Argentina niveles de lluvias por encima del promedio histórico. Así lo manifestó Aiello en una entrevista difundida por la GEA, en la que da sus pronósticos sobre lo que sucederá con el clima a corto y largo plazo, a la vez que recomienda a los productores tomar seguros de riesgo. Fuente: Agrovoz

Accionistas de Sancor aprobaron la reestructuración: La asamblea de los accionistas de SanCor aprobó hoy en Sunchales por unanimidad los lineamientos dispuestos para la reestructuración de la empresa, informó hoy la compañía cooperativa. También se aprobó el fideicomiso acordado a comienzos de mes con el gobierno nacional, que aportará 450 millones de pesos. La asamblea dispuso «delegar en el Consejo de Administración y/o apoderados de SanCor que negocien las condiciones, contrataciones, cláusulas contractuales, términos y condiciones y demás documentación para implementar el Plan Sancor, el fideicomiso financiero de administración y suscribir los documentos necesarios que corresponda a ese efecto». Principio del formularioPrincipio del formularioPrincipio del formularioFuente: Edición Rural

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de oportunidad luego de las fuertes bajas de la jornada anterior

+ El reporte semanal de los cultivos del USDA indico que la soja de EE.UU. está sembrada en un 67%, debajo del 71% del año pasado y del 68% de promedio de los últimos cinco años. El avance estuvo levemente debajo del 68% en promedio esperado por el mercado.

+La soja estadounidense está un 37% emergida frente al 42% del año pasado y el 40% del promedio de los últimos cinco años

+ Los futuros de soja cerraron con fuertes bajas la jornada anterior, llevando a la posición julio al nivel más bajo del contrato desde abril de 2016, llevando el producto a territorio técnica de sobreventa

+ Se esperan lluvias en el Medio Oeste para esta semana, pero con periodos de clima seco en algunas zonas. También hay pronósticos de clima frio, con algunas posibilidades de heladas en el norte de las Planicies y en norte del Medio Oeste

+ En el pronóstico de 610 días se espera seco en el norte del Medio Oeste y en el norte de las Planicies y húmedo en el sur y centro de las Planicies. Condiciones frías se esperan para la próxima semana.

+ Comentarios de nuevas ventas por parte de los productores brasileros de soja

+ China está realizando menos compras de soja, con dos días seguidos de feriados

+ El reporte de inspección de embarque de soja estuvo debajo de la semana previa pero un 63,59% arriba del año pasado. El acumulado del año comercial está por arriba del año pasado a la misma fecha.

+ Hay paro de trabajadores de SENASA en los puertos de Rosario.

+ El patrón meteorológico es favorable previsto para el comienzo de junio en la gran mayoría del Cinturón Agrícola

+ El mercado tiene un gran número de posiciones vendidas ante la «ausencia china» frente al feriado (Festival del Barco del Dragón) de dos días en China. AgResource cree que hasta el final de esta semana las cotizaciones pueden presentar recuperación, con la vuelta del mercado asiático al juego y la especulación con nuevas compras.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 390 ton de subproducto de soja, acumulando 8,46 M ton en el ciclo 2016/17.

+ En la jornada anterior los futuros en Chicago cerraron con bajas,  cayendo a su nivel más bajo en casi 14 meses el día de hoy por mejores condiciones meteorológicas esperadas luego del fin de semana largo en EE.UU. y preocupaciones sobre la demanda de exportación para la oferta de la próxima campaña

+El USDA informó que los exportadores privados vendieron 130.000 toneladas de soja estadounidense a destinos desconocidos para la campaña actual que finaliza el 31 de agosto

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 335.519 ton cuando el mercado esperaba un rango de 250-450 mil ton y debajo de los 348.535 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 9.500 contratos de soja, vendieron 4.000 contratos de harina y vendieron 3.500 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de oportunidad luego de las bajas y por el estado de los cultivos debajo de lo esperado por el mercado

+ El reporte semanal de los cultivos del USDA indico que el maíz está sembrado en un 91%, avanzando 7 puntos en la semana y abajo del 93% del año pasado y del promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 73% emergido frente al 75% del año pasado y del promedio.

+ Hay algunas resiembras en estados productores de maíz. Los seguros agrícolas permiten la resiembra hasta el comienzo de junio, pero baja el rinde potencial

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el maíz está en un 65% en la categoría de bueno a excelente. El año pasado estaba en un 72% en dicha categoría. El Mercado esperaba entre un 66% y 68%

+ Los precios futuros del maíz finalizaron con bajas por los pronósticos de clima favorable para terminar las siembras y para un buen comiendo del desarrollo de los cultivos.

+ Los pronósticos indican lluvias dispersas y temperaturas frías en el Medio Oeste para los próximos días pero luego se esperan mejores condiciones.

+ En el último pronóstico de 6-10 días se espera seco en el norte del Medio Oeste con algunas lluvias en áreas del sur. Clima frio se espera en el este del país.

+ Con las subas del maíz de la semana pasada, hubo más ventas de productores estadounidenses

+ El reporte de inspección de embarque de maíz estuvo arriba de la semana pasada y un 51,9% arriba de la misma semana del año pasado

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas,  por ventas técnicas y mejores condiciones climáticas esperadas para los Estados Unidos.

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 1.194.729 ton cuando el mercado esperaba un rango de 950-1.250 mil ton y arriba de los 1.144.187 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 12.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por el deterioro de los cultivos de trigo en EE.UU. por el clima desfavorable de las últimas semanas

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de invierno está en un 50% en la categoría de bueno a excelente, bajando dos puntos respecto de la semana previa cuando el mercado esperaba una caída. El año pasado a la misma fecha estaba en el 63%.

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de primavera está en un 62% en la categoría de bueno a excelente. El año pasado a la misma fecha estaba en el 79%.

+ El trigo de invierno esta un 80% espigando vs. el 83% del año pasado y el 77% del promedio de los últimos cinco años

+ El trigo de primavera está sembrado en un 96%, avanzando 6 puntos en la semana y abajo del 98% del año pasado pero arriba del 91% de promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 79% emergido frente al 87% del año pasado y el 74% del promedio.

+ Los precios de futuros de trigo finalizaron con bajas por la caída de los demás mercados y por el pronto comienzo de la cosecha de invierno.

+ Con los pronósticos de clima más seco para la próxima semana en el centro y sur de las Planicies, se espera una mejor maduración del cereal

+ La cosecha de trigo de invierno avanza en Texas y Oklahoma, moviéndose al norte en el mes. En el primero esta cosechado el 22% frente a un 15% del promedio.

+ El trigo de primavera se observa con las menores perdidas. Problemas con el trigo en Canadá y en el trigo de invierno en EE.UU. aumenta la demanda de trigo de más alta proteína

+ El reporte de inspección de embarque de trigo estuvo debajo de la semana pasada pero un 21,33% arriba del año pasado

+ Irak lanzo una licitación para comprar 50.000 ton de trigo, aceptando orígenes de Australia, Canadá y EE.UU.

+Egipto está buscando trigo para embarque a comienzos de julio con EE.UU. aceptado como origen. El resultado se conocerá en el día de hoy.

+ Las exportaciones de trigo de Rusia hasta el 24 de mayo se estimaron en 25,2 M ton, subiendo un 1,3% respecto del año pasado pero dejando un alto nivel de stocks al 30 de junio.

+El precio del trigo de Rusia subió usd 1 a usd 186,50 por ton, en comparación con el trigo de la UE ofrecido a usd 156,50 FOB y el trigo blando colorado de invierno de EE.UU. a usd 181,20 ton.

+ En Australia avanza la siembra de trigo gracias al clima húmedo para esta semana

+En Argentina el avance de la siembra de trigo esta demorada por la humedad de los suelos

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 430 ton de trigo pan, acumulando 8,40 M Ton en el ciclo 2016/17

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas,  siguiendo la tendencia en el maíz y la soja, debido a mejoras en el clima de EE.UU.

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 602.913 ton cuando el mercado esperaba un rango de 450-650 mil ton y debajo de los 674.559 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 6.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

CIERRE AL	30/05/2017
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	335,4	-5,0	144,5	-2,8	157,8	-3,2
FOB MIN	350,0	-7,0	160,0	-2,0	188,0	0,0
FAS TEORICO OF	238,6	-0,3	146,6	-0,8	173,5	1,3
FAS MERCADO	239,6	0,0	155,6	0,3	161,8	0,0
Datos en dolares oficiales