Desayuno con AGRO 30/03/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 30/03/2017 a las 7:40 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	354,6	-1,5	MALASIA – PALMA	619,0	-14,0
CBOT ACEITE	701,5	-8,6	DALIAN – SOJA	549,1	-1,7
CBOT HARINA	347,9	-0,2	DALIAN -MAIZ	235,8	-2,3
CBOT MAIZ	140,8	-0,3
CBOT TRIGO	155,8	-0,6
FTSE EUROPA	-0,12%		DÓLAR/EURO	1,0743	-0,22%
HANG SENG	-0,37%		DÓLAR/YUAN	6,891	0,01%
NIKKEI	-0,80%		ORO LONDRES	1250,9	-0,2
S&P	0,11%		PETROLEO BRENT	52,08	-0,34

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Podríamos esperar un rally en el maíz para la primavera?: El año pasado el informe del 31 marzo de perspectivas de siembra era bastante pesimista para el maíz. Los operadores estaban esperando la superficie de maíz que cayera a cerca de 90 millones, pero en lugar  la encuesta del USDA proyecto 93,6 millones de acres. El maíz respondió inmediatamente con menor operatoria, pero en los días siguientes comenzó a recuperarse. Será este el caso, de nuevo este año, incluso si la superficie de maíz será más alta de lo esperado nuevamente? Al igual que en el año pasado los operadores están contando con una fuerte disminución de la superficie de maíz hacia más acres de soja. Y, mientras que el argumento de este año puede ser más convincente de lo que era otros años se podría quedar decepcionado de nuevo. De cualquier manera sin duda fue impresionante que el maíz fue capaz de hacer caso omiso de las noticias negativas y rápidamente convertirse relativamente a la suba. También me pregunto si puede pesar lo mismo este año con el maíz. Fuente: Agweb http://www.agweb.com/blog/the-ted-spread/should-we-expect-a-spring-rally-in-corn/

Sudamérica gana terreno como exportador de maíz: Argentina y Brasil están en camino de registrar records en las cosechas de maíz de este año, lo que los potencia como competidores de los EE.UU. en el mercado de exportación. Ninguno de los países está en la misma liga de los productores de Estados Unidos en la producción de maíz. En conjunto, sin embargo, los dos países exportaron más que el maíz de EE.UU. en dos de los últimos cuatro años. Hacen la carrera cabeza a cabeza con los EE.UU. este año, a pesar que los EE.UU. es el mayor productor y exportador individual. Con más tierra en maíz y los rendimientos que rebotaron de la sequía, el USDA pronostico en marzo que Brasil podría cosechar un récord de 91,5 millones de toneladas en 2016-2017. En Argentina, el área sembrada es de hasta un 31% mayor desde el año pasado, con el pronóstico del USDA de un enorme aumento en la producción a un récord de 37,5 millones de toneladas. «Las lluvias han mantenido amplias reservas de humedad del suelo para el cultivo, y la salud de las plantas en general es bueno», dice el informe de la producción agrícola mundial. Fuente: Agriculture http://www.agriculture.com/news/business/south-america-gains-ground-as-corn-exporter

Mato Grosso ya tiene cosechado el 98% de la soja: En la región sur de Mato Grosso do Sul ya se cosecho más del 98% del área de cultivo de soja 2016/2017. Esta es la principal región productora de los granos del estado y que se mantuvieron por delante en la recolección de la oleaginosa en la mayor parte del ciclo. También en comparación con los datos de la temporada 2015/2016, se estima que Mato Grosso do Sul tuvo este ciclo 2016/2017 2,5 millones hectáreas de soja, lo que representa un aumento de 2,4% en el área respecto de la cosecha anterior, anteriormente de 2,46 millones de hectáreas. Por lo tanto, hubo un aumento de 7,4% con respecto a la proyección de la producción grano. En la temporada 2015/2016 el volumen final obtenido fue de 7,601 millones tonelada, y ahora se estima la producción final de 8,165 millones de toneladas. La estimación de la productividad también tuvo un aumento de 4,9%, que antes era de 51,5 bolsas/ ha, y ahora se estima en 54 bolsas/ ha. Fuente: Safras & Mercado http://www.safras.com.br/pop_noticias.asp?id=201703291509.054000246&commo=noticias

 

–         LOCALES

Afirman que la Argentina tiene menos del 6% de territorio nacional protegido: A pesar de tener más de 100 años de historia en la protección de la naturaleza, hoy en día, nuestro país no se destaca ni por la proporción de su superficie en áreas protegidas (AP), ni por la representación en ellas de sus múltiples regiones ecológicas. Germán Baldi, docente de la Especialización en Teledetección de la Facultad de Agronomía de la UBA (FAUBA), encendió una luz de alerta al respecto: con menos del 6% del territorio protegido, la Argentina se ubica muy abajo en los rankings que nos comparan con otros países de Latinoamérica y del mundo. “A escala global, la Argentina es uno de los países que menos proporción de su territorio tiene protegida. Si consideramos estrictamente las reservas establecidas para garantizar a perpetuidad los recursos naturales y culturales, poseemos menos del 2% cubierto” Fuente: Infocampo

Altos costos de transporte, una barrera para la expansión agrícola en el norte del país: Las provincias septentrionales poseen una de las pocas regiones donde la agricultura aún puede expandirse en Argentina, pero las extensas distancias a los terminales y la falta de alternativas al camión, medio por el que se transporta el 89 por ciento de los granos del país, desalientan a los productores. Argentina es un exportador mundial clave de alimentos y, si bien su región agrícola núcleo se encuentra en el centro del país, la Bolsa de Comercio de Rosario (BCR) indicó que el norte aporta el 15 por ciento de los casi 100 millones de toneladas de soja, maíz y trigo que produjo en la campaña pasada. Fuente: Agrositio

Biodiesel: “La demanda de los EE.UU. contra la Argentina es muy seria”: El presidente de la Cámara de Exportadores de la República Argentina (CERA), Enrique Mantilla, señaló que “la demanda por las exportaciones argentinas al mercado de los Estados Unidos, planteada por ese país, es muy seria”. En un comunicado, la CERA sostuvo que “el 65% del biodiesel que importan los Estados Unidos es desde la Argentina y el 91,2% de las exportaciones de la Argentina fueron a ese mercado en 2016, y en términos de cantidades la Argentina le exportó 156.000 tn en 2014, 660.000 tn en 2015 y 1.475.000 tn en 2016″. “Si bien la Argentina ganó un caso por biodiesel contra las restricciones de la Unión Europea en la Organización Mundial del Comercio, las normas legales de EEUU son diferentes y el enfoque de la demanda es diferente”, destaca el presidente de la CERA. Principio del formularioPrincipio del formularioPrincipio del formularioFuente: Supercampo

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión de la oferta en Sudamérica y la expectativa de mayor siembra en EE.UU. para el 2017

+ Los futuros de aceite de palma en Malasia operaron con fuertes bajas que contagian al aceite de soja

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja que publicará hoy el USDA se espera un rango de 350-550 mil toneladas de cosecha vieja y de 100-300 mil toneladas de cosecha nueva.

+ Para las exportaciones se espera que las de cosecha vieja estén por debajo de la semana pasada y las de nueva cosecha superar el rango esperado

+ El IGC en su informe semanal al 28 de marzo publico que el precio FOB de la soja argentina (up river) es de usd 370 por ton, la soja brasilera (Paranagua) de usd 352 y la soja estadounidense (golfo) de usd 370

+ En Argentina el clima permanecerá seco para avanzar con la cosecha. En Brasil la recolección tiene muy buen ritmo

+ El mercado se posiciona al informe del USDA del viernes donde se espera se confirme la mayor área de siembra proyectada en el Outlook y por los operadores

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de marzo en promedio los analistas esperan 1.184 millones de bushel de soja (32,22 millones de toneladas), abajo de los 1.531 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el reporte de área de siembra del USDA, en promedio los analistas esperan una superficie de soja que alcance las 88,214 millones de acres (35,70 millones de hectáreas), arriba del informe del Outlook de 88  millones y arriba del año pasado cuando se implantó 83,43 millones acres

+ Según los analistas en los últimos 12 años el dato de área total de siembra de soja estuvo 8 veces por arriba de lo esperado los operadores y 4 años por debajo. Durante los años que estuvo por debajo el ajuste promedio fue del 2,2% y los años que estuvo por arriba estuvieron un 1,98% respecto del dato oficial del USDA.

+ Desde el 2000, el informe de intenciones de siembra del USDA de marzo estuvo por arriba de las siembras reales en 10 años, mientras que solo estuvo por debajo respecto de la siembra real final en 7 oportunidades

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 25.195  ton de aceite de soja, acumulando 4,89  M de ton en el ciclo 2015/16. Se autorizaron 250.520 ton de subproductos de soja, acumulando 29,25 M de ton en el ciclo 2015/16.

+ En la jornada anterior los futuros en Chicago cerraron con subas, por compras luego de las pasadas bajas y por posicionamiento al informe del USDA del viernes

+ Se estima que los fondos vendieron 3.500 contratos de soja, compraron 2.000 contratos de harina y vendieron 2.500 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por contagio de los demás productos y suba el dólar

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz que publicará hoy el USDA se espera un rango de 900-1.200 mil toneladas de cosecha vieja y de 100-300 mil toneladas de cosecha nueva.

+ Para las exportaciones se esperan que estén debajo de la semana pasada por la mayor competencia  de Sudamérica

+ El precio FOB del maíz estadounidense continúa a niveles competitivos con el origen sudamericano

+ El IGC en su informe semanal al 28 de marzo publicó que el precio FOB del maíz argentino (up river) es de usd 161 por ton, el maíz brasilero (Paranagua) de usd 169 y el maíz estadounidense (golfo) de usd 160

+ La gran oferta global por la cosecha en Sudamérica presiona los valores del maíz.

+ En clima en Sudamérica continua óptimo para el avance de la cosecha

+ En EE.UU. continúan pronosticándose lluvias en el Medio Oeste para mejorar la humedad de los suelos

+ En el reporte semanal del EIA la producción semanal de etanol aumento en 10.000 barriles por día respecto de la semana pasada, a un total de 1.054 M de barriles. ES la producción diaria más alta desde la primera semana de febrero. Los stocks de etanol aumentaron 662 mil barriles a 23.257 M de barriles

+ El reporte de Intenciones de Siembra del próximo viernes es el evento que mueve el mercado y puede dar soporte a las cotizaciones del maíz de la nueva cosecha

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de marzo en promedio los analistas esperan 8.534 millones de bushel de maíz (216,77 millones de toneladas), arriba de los 7.822 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el reporte de área de siembra del USDA, en promedio los analistas esperan una superficie de maíz que alcance las 90,969 millones de acres (36,81 millones de hectáreas), arriba del informe del Outlook de 90  millones pero debajo del año pasado cuando se implantó 94 millones acres

+ Según los analistas en los últimos 12 años el dato de área total de siembra de maiz estuvo 6 veces por arriba de lo esperado los operadores y 6 años por debajo. Durante los años que estuvo por debajo el ajuste promedio fue del 1,60% y los años que estuvo por arriba estuvieron un 1,24% respecto del dato oficial del USDA.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 178.028 ton de maíz, acumulando 6,20 M de ton del ciclo 2016/17

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, por compras técnicas y coberturas de posiciones vendidas antes de los datos de intenciones de plantación del USDA

+ Se estima que los fondos compraron 1.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la mejora del clima en las regiones productoras de EE.UU.

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo que publicará hoy el USDA se espera un rango de 250-450 mil toneladas de cosecha vieja y de 50-200 mil toneladas de cosecha nueva

+  Las exportaciones semanales se esperan iguales o levemente por debajo de la semana pasada

+ Las recientes lluvias en regiones productoras de trigo de EE.UU. trajo alivio para los cultivos. Hay más lluvias pronosticadas para el resto de la semana y la próxima semana

+  En el pronóstico de 6-10 días continúan las lluvias, especialmente en las Planicies

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de marzo en promedio los analistas esperan 1.627 millones de bushel de trigo (44,28 millones de toneladas), arriba de los 1.372 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el reporte de área de siembra del USDA, en promedio los analistas esperan una superficie de trigo que alcance las 46,139 millones de acres (18,67 millones de hectáreas), arriba del informe del Outlook de 46  millones pero debajo del año pasado cuando se implantó 50,154 millones acres

+ Según los analistas en los últimos 12 años el dato de área total de siembra de trigo estuvo 5 veces por arriba de lo esperado los operadores y 7 años por debajo. Durante los años que estuvo por debajo el ajuste promedio fue del 0,73% y los años que estuvo por arriba estuvieron un 1,79% respecto del dato oficial del USDA.

+ La agencia estatal de cereales de Argelia compró alrededor de 200.000 toneladas de trigo duro en una licitación internacional. La compra sería, probablemente, de trigo durum canadiense o estadounidense.

+ El IGC en su informe semanal al 28 de marzo publico que el precio FOB del trigo duro de EE.UU. era de usd 191 por ton, el trigo blando de usd 182 y el trigo de Francia de usd 187

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 76.790 ton de trigo pan, acumulando 7,40 M de ton del ciclo 2016/17

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con subas, compras técnicas y cobertura de posiciones vendidas después de establecer mínimos de varios meses esta semana

+ Se estima que los fondos compraron 500 contratos de trigo en el mercado de Chicago

CIERRE AL	29/03/2017
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	356,0	-1,1	141,1	0,3	156,3	0,4
FOB MIN	359,0	-1,0	161,0	0,0	188,0	-2,0
FAS TEORICO OF	243,5	-2,4	146,4	-1,0	172,2	-3,1
FAS MERCADO	236,0	-0,6	145,5	-1,3	155,2	2,6
Datos en dolares oficiales