Desayuno con AGRO 30/03/20

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 30/03/20 a las 7:55 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	327,0	3,1	MALASIA – PALMA	597,0	24,0
CBOT ACEITE	600,1	8,2	DALIAN – SOJA	655,7	13,4
CBOT HARINA	361,1	5,0	DALIAN -MAIZ	284,3	2,5
CBOT MAIZ	136,0	-0,2
CBOT TRIGO	213,3	3,4
FTSE EUROPA	-0,76%		DÓLAR/EURO	1,1072	-0,65%
HANG SENG	-1,32%		DÓLAR/YUAN	7,1012	0,01%
NIKKEI	-1,57%		ORO LONDRES	1623,55	6,05
S&P	-3,37%		PETROLEO BRENT	22,95	-1,98

 

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

Gráfico: tres meses que sacudieron los mercados mundiales: ¿Cuánto daño ha causado el coronavirus y el colapso del precio del petróleo en los mercados financieros mundiales este año? En pocas palabras, probablemente ha sido la venta más destructiva desde la Gran Depresión. Los números han sido asombrosos. Se han eliminado $ 15 billones de los mercados bursátiles mundiales, el petróleo se ha desplomado un 60% a medida que Arabia Saudita y Rusia han comenzado una guerra de precios y mercados emergentes como Brasil, México y Sudáfrica han visto caer sus monedas más del 20%. La volatilidad y el estrés del mercado de préstamos corporativos han aumentado las preocupaciones de que sectores enteros podrían quebrar, las aerolíneas han vaporizado la mitad de su valor, mientras que las economías corren el riesgo de una nueva ola de crisis de deuda pública. «Ha sido como un choque de trenes», dijo Chris Dyer, Director de Global Equity en Eaton Vance. «Podías verlo venir y venir y venir, pero no podías evitar que sucediera». Esa carnicería ha tenido una caída del 22% y del 24% para Dow Jones y S&P 500 de Wall Street, casi el 25% para el índice mundial MSCI 49-países y el 27% para el FTSE expuesto internacionalmente en Londres. Como referencia, la caída trimestral récord de Wall Street fue del 40% en 1932 en medio de la Gran Depresión. El hecho de que el S&P y Dow estuvieran en niveles récord a mediados de febrero ha hecho que el choque esta vez parezca más brutal. Fuente: Reuters https://www.reuters.com/article/us-global-markets-q1/graphic-three-months-that-shook-global-markets-idUSKBN21G0Q5

La humedad en el cinturón de maíz sigue siendo una preocupación: La temporada de siembra en el horizonte ya agrega estrés a la vida cotidiana de un productor agropecuario. Además de preparar todo, COVID-19, los mercados fluctuantes y otras formas de incertidumbre se agregan a la ecuación.
La otra gran pieza de incertidumbre, y posiblemente una de las más importantes, es el clima. Todo el Cinturón de maíz es sensible a cualquier tipo de exceso de lluvia que pueda llegar esta primavera, y Successful Farming habló con Dennis Todey, Director del Centro Climático del Medio Oeste del USDA, para proporcionar una actualización sobre el clima de la temporada de siembra. Todey hizo hincapié en que los productores tengan un plan en caso de que 2020 traiga una primavera empapada. Todey anticipa un año mejor este año, pero aún podría traer una buena cantidad de humedad. «No esperamos que sea tan malo como el año pasado, por lo que habrá algunas ventanas para sembrar», dice Todey. «Lo que queremos que la gente haga es permanecer optimista, seguir pensando en el futuro, pero también establecer planes para buscar opciones si está demasiado mojado… Tuvimos muchos problemas el año pasado con personas que tomaron decisiones importantes de última hora con información incompleta.» Con suerte, los productores del Medio Oeste no tendrán demasiados problemas para trabajar alrededor del clima en 2020, pero Todey dice que los productores deberían tener un cronograma objetivo para mantener si la humedad genera más dolores de cabeza. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/weather/current-conditions/wetness-status-stays-steady-across-the-corn-belt-remains-a-concern

El puerto de Paranagua toma precauciones para los trabajadores: La agricultura es el sector de mejor desempeño de la economía brasileña y los funcionarios del gobierno están haciendo todo lo posible para mantener los puertos brasileños funcionando normalmente justo cuando Brasil entra en su temporada pico de exportaciones. El puerto de Paranagua es el segundo puerto más grande de Brasil y probablemente han hecho más que cualquier otro puerto para salvaguardar la salud y la seguridad de los trabajadores durante la pandemia de coronavirus para mantener el puerto funcionando normalmente. El puerto ha contratado equipos médicos y de limpieza para atender las necesidades de los trabajadores las 24 horas. Han establecido estaciones médicas, tienen 32 duchas y 60 baños para que los trabajadores se laven las manos y se duchen si es necesario. Tienen a mano 20.000 litros de gel de alcohol, 150 litros de jabón antiséptico del tipo utilizado en hospitales, 5.000 pares de guantes, 10.000 máscaras quirúrgicas, además de lo que se necesita para aislar a cualquier trabajador si es necesario. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/Mar27_20-Port-of-Parangua-in-Brazil-takes-Precautions-to-Protect-Workers

 

• LOCALES

Coronavirus: Buscan desactivar un conflicto que podría afectar el abastecimiento de carne: En medio de la emergencia por el coronavirus, Gobierno busca evitar que un conflicto que se generó en la industria frigorífica derive en problemas para el abastecimiento de carne. Desde la semana pasada, las curtiembres dejaron de retirar los cueros de los frigoríficos, aduciendo falta de personal. Esto pese a que la Federación Argentina de Trabajadores de la Industria del Cuero y Afines dijo en un comunicado que habían puesto «la fuerza de trabajo a disposición en cada establecimiento». «A la fecha, muchas curtiembres no reciben los cueros y las pocas que aún lo reciben a valor cero anunciaron que en breve (pocos días) dejarán de recibirlos», alertó la semana pasada en un comunicado la Cámara Argentina de la Industria Frigorífica (Cadif). La entidad precisó que la faena podía convertirse en «una misión imposible», impactando sobre el abastecimiento y los precios al público. Fuente: La Nación

En época de coronavirus, la agroindustria sigue codo a codo: El avance del coronavirus lo condiciona todo; no sólo la vida cotidiana de la mayoría de la población del mundo, sino también las expectativas de negocios. En Europa, por ejemplo, la Asociación Europea de Fabricantes de Maquinaria Agrícola (Cema, según sus siglas en inglés) debió suspender la difusión de su encuesta mensual de perspectivas de evolución del sector, ya que los datos recolectados entre sus fabricantes entre el 3 y el 9 de marzo quedaron obsoletos “debido al desarrollo de los acontecimientos” sucedidos con la expansión del virus. En un contexto dominado por la incertidumbre, y donde el aislamiento social aparece como la principal barrera para ponerle freno a la pandemia, hay actividades que deben dar certezas. Una de ellas es la producción de alimentos. Por eso, desde que se decretó la cuarentena su ritmo no ha cesado; todo lo contrario. Fuente: Agrovoz

Recomendaciones de la FAO para la alimentación: La Organización de las Naciones Unidas para la Alimentación y la Agricultura (FAO) ha puesto a disposición una serie de preguntas y respuestas sobre el impacto del COVID 19 en la alimentación y la agricultura, además de siete consejos de alimentación saludable para enfrentar la crisis. Además, la Oficina Regional para América Latina, ofrece 7 consejos de alimentación saludable para fortalecer los sistemas inmunológicos con una alimentación sana y consciente que evite el desperdicio de alimentos. Fuente: Súper Campo

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras ante el aumento de la tensión en Sudamérica por casos de coronavirus que podría limitar la oferta de soja y subproductos

+Los futuros de aceite de palma en Malasia están registrando nuevas fuertes subas que contagian al aceite de soja

+ El presidente Trump extendió las pautas de distanciamiento social de la administración por otros 30 días hasta fines de abril, después de decir durante días que esperaba abrir el país en las próximas semanas. También dijo que se esperaba que el pico de la tasa de mortalidad llegara en dos semanas.

+En Argentina se extendió el aislamiento preventivo por el coronavirus hasta después de semana santa

+ Los precios de la soja subieron ligeramente el viernes debido a algunas compras técnicas en parte impulsadas por las noticias sobre la soja de Argentina, de uno de los mayores competidores de los EE.UU.

+ El USDA informo la venta de 163.290 ton de poroto de soja con destino a México para entrega 2019/20.

+ Se cree que el suministro de soja de Argentina para las plantas de molienda se ha reducido en un 50% o más y sigue una tendencia aún más baja, en medio de lazos logísticos relacionados con la pandemia de coronavirus.

+ Existe preocupación por la capacidad sudamericana de proveer al comercio internacional de granos de oleaginosa y sus derivados, influenciados por las decisiones que se están tomando en Brasil y Argentina en cuanto a sus fronteras a causa de la pandemia de coronavirus.

+ Safras & Mercado de Brasil redujo ligeramente sus estimaciones de producción para la cosecha 2019/20 del país a 124,2 M de ton.

+ Brasil ha enviado 7,18 m de ton este mes hasta ahora, según el Departamento de Comercio Exterior pronostica que el total del mes será de 9,5 MMT, lo que representaría un aumento del 12% interanual.

+ Comenzaría a impactar en las cotizaciones de los futuros la idea de que la caída de los precios del etanol puede reducir el suministro de granos para burlanda seca (DDGS), un subproducto que compite con la harina de soja como ingrediente alimenticio.

+ El martes se publicara el informe del USDA de intenciones de siembra 2020 y los stocks trimestrales al 1 de marzo.

+ Antes del informe de intenciones de siembra de 2020 del USDA el próximo martes, los analistas ofrecieron una estimación promedio de 84.865 millones de acres de soja (34,34 M de ton), que es ligeramente inferior a la estimación de la agencia de febrero de 85 millones de acres, pero aún significativamente mayor que la cuenta de 2019 de 76.1 millones de acres.

+ Los analistas esperan que la agencia informe las existencias trimestrales de soja el próximo martes en 2.241 mil millones de bushels (61 M de ton), lo que sería una disminución moderada de las estimaciones anteriores de 2.727 mil millones de bushels.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales disminuyeron su posición neta vendida de soja en 29.327 contratos en el mercado de Chicago al 24 de marzo, llevando la posición neta vendida a 10.391 contratos.

+ DJVE: en el día viernes se autorizaron 19.224 ton de aceite de soja, acumulando 1,43 M de Ton en el ciclo 2019/20. Se autorizaron 62.582 ton de subproducto de soja, acumulando 6,62 M de Ton en el ciclo 2019/20. Se autorizaron 56 ton de poroto de soja, acumulando 5,56 M de Ton en el ciclo 2019/20

+En la jornada del viernes la soja en Chicago cerró mixto, Los futuros de vencimientos más cercanos cerraron al alza, mientras que los de vencimientos más lejanos ajustaron a la baja. Existe preocupación por parte de los operadores en cuanto a las medidas que podrían tomar Brasil y Argentina con el fin de reducir el impacto de la pandemia de coronavirus

+ Se estima que los fondos compraron 500 contratos de soja, vendieron 500 contratos de harina y compraron 2.500 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por presión de bajas en los mercados energéticos que impacta en la demanda del cereal

+ Los precios del maíz presionaron moderadamente a la baja en otra ronda de ventas técnicas el viernes, ya que los operadores se preocupan por las perspectivas de otra gran cosecha en los Estados Unidos este año, junto con la disminución de la demanda de etanol.

+ Esto sucedería también como consecuencia del debilitamiento del sector industrial producto de etanol, cuya demanda se ve reducida por las caídas en las cotizaciones del petróleo crudo.

+ Nuevos recortes de demanda de maíz podrían darse de cara a la nueva campaña estadounidense.

+ El USDA reporto el viernes la venta de 114048 ton de maíz a destinos desconocidos para entrega 2019/20.

+ El Consejo de Granos de EE.UU. informó que la relación maíz / DDGS fue el nivel más alto desde julio ’16. Los precios spot de los DDGS fueron del 133% del maíz. FOB DDGS al sudeste asiático fueron de $ 311 / tonelada el 26/03, que fue un 9.9% más respecto de la semana anterior.

+ Safras & Mercado de Brasil proyecta que la producción total de maíz 2019/20 del país alcanzará 105,8 M de ton, un aumento moderado por encima de las estimaciones anteriores del grupo de 104,7 M de ton y de los 101 M de ton del USDA.

+ Corea del Sur lanzó una licitación internacional para comprar 55 mil ton de maíz de origen opcional. El grano es para llegar en julio.

+ Antes del informe de intenciones de siembra 2020 del USDA, que se publicará el próximo martes, los analistas esperan que la superficie de maíz de este año en 94.328 millones de acres (38,17 M de ha). Eso sería moderadamente más alto que la estimación de USDA de febrero de 94 millones de acres y significativamente superior a la cifra del año pasado de 89.7 millones de acres.

+ El USDA también publica datos trimestrales de existencias de granos el próximo martes. Los analistas esperan que las existencias de maíz en 8.125 mil millones de bushels (206,38 M de ton), lo que sería una disminución moderada de las estimaciones anteriores de la agencia de 8.613 mil millones de bushels.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales aumentaron su posición neta vendida de maíz en 13.547 contratos en el mercado de Chicago al 24 de marzo, llevando la posición neta vendida a 157.151 contratos.

+ DJVE: en el día viernes se autorizaron 135.000 ton de maíz, acumulando 19,95 M de Ton en el ciclo 2019/20

+ En la jornada del viernes el maíz en Chicago cerró con bajas, por los planes de siembra que publicará el martes el Departamento de Agricultura de los Estados Unidos (USDA) serían lo suficientemente elevados como para llevar la cotización del cereal más a la baja

+ Se estima que los fondos vendieron 9.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por las limitaciones que Rusia podría imponer a las exportaciones de granos, entre ellas para el trigo donde EE.UU. podría ganar participación en el mercado mundial

+el mercado de trigo continua con sostén en sus cotizaciones por la demanda del cereal para alimento

+ Parte de la suba de la cotización del viernes fue causada por la propuesta de limitar las exportaciones de trigo por parte del Ministerio de Agricultura de Rusia. Esta medida tendería a reducir el impacto de la pandemia de coronavirus sobre la provisión de alimentos para los habitantes de dicho país. Lo cual preocuparía a los demás países por acotar sus posibilidades de abastecerse de cereal.

+ El Ministerio de Agricultura de Rusia está apoyando una medida para limitar las exportaciones de trigo, maíz y otros granos a 7 millones de toneladas entre abril y junio para garantizar que se satisfagan sus necesidades de demanda interna en los próximos tres meses.

+ El Ministerio de Agricultura ucraniano también afirmó que el país limitaría sus exportaciones si fuera necesario para combatir la pandemia.

+ El ministerio de economía de Ucrania está indicando a los operadores de granos que limiten las exportaciones de trigo durante el año comercial 2019/20 a 20,2 M de ton. La cifra actual de exportación de trigo del país ya ha alcanzado el 87% de ese objetivo.

+ Turquía ha realizado compras provisionales de 175.000 ton de trigo de origen opcional en una serie de licitaciones. Se espera que gran parte del total provenga de la región del Mar Negro. El grano se enviará en abril.

+ Taiwán compro 99.450 ton de trigo de EE.UU. en su licitación internacional.

+ El aumento en la demanda de alimentos y los bajos stocks que tenían las fábricas de productos de harina de trigo es sostén para el mercado del trigo.

+ Antes del informe de intenciones de siembra 2020 del USDA, a publicarse próximo martes, los analistas esperan que se muestren acres de trigo este año en 44.982 millones de acres (18,20M de ha), incluidos 30.900 millones de acres de trigo de invierno. Eso sería modestamente inferior al 2019 de 45.158 millones de acres.

+ Los analistas también esperan que el USDA informe las existencias trimestrales de trigo en 1.432 millones de bushels (38,97M de ton) el próximo martes, una tendencia a la baja respecto de los 1.593 billones de bushels del año pasado.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales disminuyeron su posición neta vendida de trigo en 24.318 contratos en el mercado de Chicago al 24 de marzo, llevando la posición neta vendida a 5.745 contratos.

+ En la jornada del viernes el trigo en Chicago con subas, por compras ante la propuesta de limitar las exportaciones de trigo por parte del Ministerio de Agricultura de Rusia

+ Se estima que los fondos compraron 3.500 contratos de trigo en el mercado de Chicago

 

CIERRE AL	27/03/2020
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var usd	TRIGO	Var usd
CBOT	323,9	0,5	136,2	-1,1	209,9	0,8
FOB MIN	337,0	1,0	174,0	1,0	245,0	2,0
FAS TEORICO OF	231,3	0,6	138,3	1,2	197,6	2,2
FAS MERCADO	220,2	0,5	145,9	-0,2	192,5	0,0
Datos en dolares oficiales