Desayuno con AGRO 27/07/21

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 27/07/21 a las 7:35 hs.

NOCTURNA CME	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	524,2	5,1	MALASIA – PALMA	1112,1	18,4
CBOT ACEITE	1470,7	6,2	DALIAN – SOJA	883,0	8,3
CBOT HARINA	394,6	4,9	DALIAN -MAIZ	396,3	5,5
CBOT MAIZ	219,1	2,7
CBOT TRIGO	248,1	-0,6
FTSE EUROPA	-0,51%		DÓLAR/EURO	1,1786	-0,12%
HANG SENG	-4,22%		DÓLAR/YUAN	6,5026	0,29%
NIKKEI	0,49%		ORO LONDRES	1796,92	-0,35
S&P	0,24%		PETROLEO BRENT	74,7	0,2

 

CHICAGO NOCTURNO

🌱 SOJA: operando con SUBAS por el deterioro de la condición de los cultivos en EE.UU. en dos puntos porcentuales para llegar al 58% en la categoría de B/E cuando los operadores esperaban una mejora en la condición

🌽 MAIZ: operando con SUBAS por compras de cobertura ante la baja de la condición de los cultivos estadounidense donde ahora el 64% (-1%) del cereal esta de B/E cuando el mercado esperaba una mejora luego de las recientes lluvias

🌾 TRIGO: operando con BAJAS por la presión del avance de la cosecha en EE.UU. y en otros países del hemisferio norte aunque con rindes debajo de lo esperado en algunas regiones

 

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

Julio termina seco y cálido en EE.UU.: Un final caliente para julio de 2021 está reservado para una gran parte de Corn Belt. Desafortunadamente, las condiciones más calurosas ocurrirán en las llanuras del norte, donde el clima ha sido una lucha durante gran parte de la temporada de cultivo de este año. El clima cálido y seco seguramente agravará las condiciones de sequía en la región. El cinturón de maíz del sur verá un final más seco de julio, pero las condiciones más húmedas de lo normal durante la primera mitad del verano deberían retrasar los cultivos durante este período de clima más seco. Se pronostica que la última semana de julio de 2021 (25-31 de julio) será la tercera más calurosa y la octava más seca en más de 30 años para el cinturón del maíz en su conjunto, según datos de WeatherTrends360. Desafortunadamente, parte del clima más caluroso se concentrará en el norte y las llanuras altas, que han sido devastadas por la sequía este año. Este será uno de los fines de julio más calurosos y secos en más de 30 años para las Dakotas y Nebraska. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/weather/news/a-hot-and-dry-end-to-july

Crop Watch: se necesita lluvia en todos los ámbitos, pero las perspectivas siguen siendo buenas: La semana pasada, el maíz y la soja de Crop Watch en el cinturón de maíz del oeste de EE. UU. Tuvieron su segunda semana seca consecutiva después de una humedad decente a principios de mes. Esa tendencia seca se movió hacia el este en los últimos días porque ahora todos los productores informan la necesidad de lluvia. La única ubicación de Crop Watch que recibió buenas lluvias la semana pasada fue el sureste de Illinois con un inesperado 51 mm el domingo, y esos campos están listos por ahora. Se observó menos de media pulgada en las Dakotas, Minnesota, el oeste de Illinois y Ohio. Las otras cinco ubicaciones no tenían ninguna. Los productores de Western Belt han informado recientemente que la alta humedad, y en algunos casos el fuerte rocío de la mañana, parecen estar ayudando a los cultivos a superar el tramo seco, ya que proporcionan un poco de humedad adicional. Se prevé que los próximos días permanecerán más secos de lo normal y las temperaturas serán muy altas a principios de semana, especialmente en el oeste. Existen posibilidades de lluvia para el fin de semana en algunas áreas y particularmente en el este, pero la tendencia general sigue siendo más seca. Se ve que las temperaturas caen a niveles más normales o más fríos para comenzar en agosto.  Fuente: Reuters https://www.reuters.com/article/us-usa-grains-braun/column-crop-watch-rain-needed-across-the-board-but-outlook-still-good-idUSKBN2EW1SP

Los productores en Brasil temen pérdidas con el pronóstico de heladas y fríos históricos: La histórica masa polar que llega a Brasil esta semana deja en alerta a los productores de las regiones Sur y Sudeste, que ya registraron pérdidas luego de una helada repentina la semana pasada. Si bien los agricultores de Rio Grande do Sul y Paraná cultivan cultivos específicos para el frío, como el trigo y la cebada, el efecto de -10ºC, como predice la meteorología, podría ser devastador. La tendencia es de heladas en el centro-sur del país y temperaturas que pueden bajar a -20ºC en áreas de mayor amplitud en Rio Grande do Sul y Santa Catarina, según el boletín Metsul Meteorology emitido el sábado (24). En la evaluación de los técnicos, puede ser una de las masas de aire polar más fuertes que haya llegado a Brasil en el siglo. Con el duro invierno en Rio Grande do Sul, los productores de las regiones más frías posponen la siembra de trigo para que el cereal aún se encuentre en la etapa vegetativa en julio, lo que reduce el riesgo de daños. Fuente: Brasilagro https://www.brasilagro.com.br/conteudo/agricultores-temem-perdas-com-previsao-de-geada-e-frio-historico.html

 

• LOCALES

Crecieron 7,2% en valor las exportaciones de productos del agro a Brasil: que rol jugo el trigo: https://www.lanacion.com.ar/economia/campo/crecieron-72-en-valor-las-exportaciones-de-productos-del-agro-a-brasil-que-rol-jugo-el-trigo-nid26072021/

Faltan contenedores para sacar las exportaciones y hay temor en todos los rubros productivos que los utilizan:  https://bichosdecampo.com/y-siga-el-baile-faltan-contenedores-para-sacar-las-exportaciones-y-hay-temor-en-todos-los-rubros-productivos-que-los-utilizan/

BPA 2021: la carga inicial supero las expectativas: https://mundoagrocba.com.ar/bpa-2021-la-carga-inicial-supero-las-expectativas/

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que la soja está en un 58% en la categoría de bueno a excelente, bajando dos puntos respecto de la semana previa y cuando el mercado esperaba una mejora. El año pasado estaba en un 73% en dicha categoría.

+ La soja está en un 76% en floración vs. el 74% del año pasado y el 71% del promedio. El 42% está formando vainas vs. el 40% del año pasado y el 36% del promedio

+ Al igual que en el caso del maíz, si bien se esperan lluvias durante agosto, el clima seco y cálido de las últimas dos semanas ha reducido la humedad de los suelos, lo cual apuntaló a las cotizaciones de Chicago en el día de ayer

+ Los precios de la soja mejoraron cuando los fuertes precios en el mercado de aceite de palma de Malasia se extendieron al mercado de la soja de Chicago. Los pronósticos de producción de aceite de palma de julio de 2021 en Malasia cayeron un 10% con respecto a las expectativas anteriores y provocaron un repunte en el mercado mundial de aceites comestibles.

+ Las importaciones de soja por parte de China se reducirían considerablemente hacia fines del 2021 luego de un primer semestre de importaciones récord de la oleaginosa, lo cual habría presionado a los precios y limitado las subas.

+ Los datos de las inspecciones de exportación semanales de EE.UU. mostraron que se enviaron 241.897 ton de soja durante la semana que terminó el 22 de julio. Eso estuvo por encima de las 143.934 ton de la semana pasada, pero fue menos de la mitad del envío durante la misma semana durante 2020. Sin embargo, los totales del anio comercial muestran envíos a 58,042 MMT o 49.5% más grandes que el mismo período de tiempo en el año 19/20.

+ Los fuertes volúmenes de soja a México y el sudeste asiático durante la semana pasada impulsaron los envíos de soja para la semana que finalizó el 22 de julio. China fue solo un actor menor en el mercado de la soja la semana pasada.

+ Es probable que los mercados sigan esperando señales de vida por parte de los compradores de exportación chinos esta semana. No es probable que China reserve más envíos de soja 2020/21 ya que los suministros exportables de EE.UU. Son bajos y los márgenes de molienda en China siguen siendo ajustados.

+ Las preocupaciones sobre los niveles poco profundos del río Paraná en Argentina también apoyaron el movimiento alcista de los precios en el complejo de la soja

+ El río Paraná continúa reduciéndose a niveles históricamente bajos por la sequía inducida por La Niña. El gobierno argentino declaró un estado de emergencia hídrica cuando los niveles del río Paraná cayeron por debajo del punto más bajo medido en 77 años.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 290 ton de subproducto de soja, acumulando 12,73 M de ton en el ciclo 2020/21. SE autorizaron 435 ton de poroto de soja, acumulando 4,35 M de ton del ciclo 2020/21.

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con subas, por clima cálido a pesar de las lluvias del fin de semana y los pronósticos para agosto

+ Se estima que los fondos compraron 6.500 contratos de soja, vendieron 1.000 contratos de harina y compraron 4.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el maíz está en un 64% en la categoría de bueno a excelente, bajando un punto respecto de la semana previa y cuando el mercado esperaba una mejora. El año pasado estaba en un 72% en dicha categoría.

+ El maíz está en un 79% polinizando, igual que el año pasado a la misma fecha y arriba del 73% del promedio de los últimos cinco años. El 18% está grano pastoso frente al 20% del año pasado y el 17% del promedio.

+ Si bien las proyecciones climáticas para las próximas semanas indican el retorno de las lluvias y el clima fresco, estas aún tienen que confirmarse. Lo cierto es que, a la fecha, no han ocurrido lluvias significativas en las últimas dos semanas, y si bien la humedad de los suelos fue adecuada y evitó un deterioro en los cultivos, ha comenzado a reducirse producto de las elevadas temperaturas.

+ La reciente ola de calor finalmente tiene un final a la vista, según los pronósticos a corto plazo de la NOAA. El clima cálido y seco probablemente dominará el pronóstico a principios de esta semana, pero se espera que las temperaturas se moderen en todo el cinturón de maíz para el jueves. El enfriamiento es un buen augurio para los cultivos, especialmente los cultivos de maíz que están entrando en su máxima actividad de polinización esta semana.

+ Si bien existe la posibilidad de lluvias dispersas en la región de los Grandes Lagos hoy y mañana, no espere una acumulación significativa para las áreas de cultivo que sufren estrés por calor.

+ Los datos favorables de las inspecciones de exportación publicados por el USDA ayer revirtieron las pérdidas de la mañana chicago y llevaron a futuros de maíz a cerrar con subas

+ El informe de Inspecciones de Exportación del USDA indicó que se enviaron 1,037 M de ton de maíz en la semana que terminó el 22/7. Eso fue 40 mil ton menos de lo que se informó la semana anterior, pero un 23,3% más que la misma semana del año pasado. Las inspecciones del año de comercialización hasta la fecha han registrado 61,276 MMT, que es un 64% mayor que el ritmo de la temporada pasada.

+ El ritmo de envío semanal de maíz se ha desacelerado durante el último mes debido a que los altos precios frenaron la temporada alta de envío para los exportadores de maíz de EE. UU.

+  Pero durante la semana que finalizó el 22 de julio, los envíos de maíz a China se mantuvieron fuertes. Más de 500 mil ton de maíz, o el 48% del total semanal, se pesaron para su inspección en ruta a China durante la semana. Los siguientes dos compradores más importantes de Estados Unidos este año, México y Japón, compraron 213 mil ton y 252 mil ton, respectivamente, durante la semana pasada.

+ Las ganancias se vieron limitadas por el avance de la cosecha en Brasil y un pronóstico de agosto más moderado para el cinturón de maíz de EE. UU.

+ La empresa de carne brasileña JBS habría importado 30 cargos de maíz al país desde Argentina. Brasil es tradicionalmente un exportador neto de maíz, pero la escasez de cultivos de este año debido a retrasos en la siembra, lluvias inoportunas y la sequía ha reducido los suministros disponibles para los productores de ganado.

+ JBS espera que Brasil importe al menos 4 M de ton maíz este año, mientras que solo se exportarán 15 M de ton maíz a destinos extranjeros. El gobierno brasileño cree que el país exportará 29,5 M de ton de maíz en la campaña comercial 2020/21.

+ La segunda cosecha de maíz brasileña en la región Centro Sur está fijada en un 39% cosechado, frente al 53% de la misma área el año pasado.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 1.210 ton de maíz, acumulando 32,48 M de Ton en el ciclo 2020/21

+ En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, por compras de cobertura luego de las pasadas bajas ante el cambio de pronósticos climáticos

+ Se estima que los fondos compraron 2.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de primavera está en un 9% en la categoría de bueno a excelente, bajando dos puntos respecto de la semana previa. El año pasado estaba en un 70% en dicha categoría.

+ La cosecha del trigo de primavera en Estados Unidos alcanza al 3% del área sembrada, arriba del 1% del año pasado a la misma fecha y del 2% promedio de los últimos cinco años.

+ La cosecha del trigo de invierno en Estados Unidos alcanza al 84% del área sembrada, arriba del 80% del año pasado a la misma fecha y del 81% promedio de los últimos cinco años.

+ La gira de trigo de primavera de 2021 del Wheat Quality Council está lista para comenzar el martes 27 después de la gira virtual de 2020. Los informes previos al recorrido son para campos de muy bajo rendimiento con preocupaciones de peso específico ligero para el trigo restante.

+ Los precios del trigo bajaron ayer en Chicago ya que las estimaciones semanales de exportación y un dólar más débil no proporcionaron al complejo el optimismo suficiente para superar los avances de la cosecha en todo el hemisferio norte, especialmente, en la región del Mar Negro.

+ A pesar de las complicaciones productivas en algunos países clave, la producción global del cereal alcanzaría un récord en la nueva campaña, por lo que la oferta se mantendría abundante a pesar del recorte productivo en algunas regiones de EEUU y Rusia, entre otros.

+ Con la cosecha de trigo en marcha en los EE.UU., los compradores internacionales están aprovechando al máximo las existencias de trigo recién disponibles, a pesar de los recientes repuntes de la semana pasada debido a preocupaciones sobre el suministro internacional.

+ Los datos de las inspecciones semanales de exportación del USDA mostraron un total de 477.964 ton de trigo enviadas en la semana que finalizó el 22/7. Eso fue una caída del 10,31% con respecto a la semana anterior y un 12,15% menos que esta semana en 2020. Desde la fecha de inicio del 1 de junio, los envíos del año comercial de trigo totalizan 3,345 MMT, un 19,04% menos que el año pasado.

+ Los principales destinos internacionales para los envíos de trigo de Estados Unidos la semana pasada fueron China con 112 mil ton y México con 90 mil ton.

+ China ha terminado recientemente su cosecha de trigo, aunque las lluvias y los crecientes volúmenes de cerdos podrían hacer mella en los nuevos suministros.

+ Los datos sugieren que no es probable que China frene su interés en el trigo estadounidense en el corto plazo. Sin embargo, el aumento de las compras de las naciones africanas podría dar a China una carrera por su dinero en el mercado mundial de trigo a corto plazo.

+ Egipto emitió una licitación internacional para el trigo, cuyas ofertas deben presentarse el martes.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 435 ton de trigo pan, acumulando 10,05 M de Ton en el ciclo 2020/21

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, por la presión de la oferta global con el avance de la cosecha

+ Se estima que los fondos vendieron 5.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

 

CIERRE AL	26/07/2021
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	519,1	4,3	216,4	1,0	248,8	-2,5
FOB MIN	531,0	3,0	239,0	0,0	278,0	0,0
FAS TEORICO OF	330,1	2,7	192,8	0,2	225,4	0,3
FAS MERCADO	331,5	1,6	183,3	-1,0	209,2	-0,1
Datos en dolares oficiales