Desayuno con AGRO 24/07/18

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 24/07/18 a las 7:50 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	309,7	-1,8	MALASIA – PALMA	526,8	-4,9
CBOT ACEITE	615,7	-0,9	DALIAN – SOJA	513,4	-1,8
CBOT HARINA	359,8	-1,8	DALIAN -MAIZ	260,7	-0,1
CBOT MAIZ	138,9	-1,8
CBOT TRIGO	193,5	-2,0
FTSE EUROPA	0,85%		DÓLAR/EURO	1,1702	0,08%
HANG SENG	1,44%		DÓLAR/YUAN	6,8038	0,09%
NIKKEI	0,51%		ORO LONDRES	1.2350,9	1,40
S&P	0,18%		PETROLEO BRENT	73,29	0,23

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

El mercado con dudas respecto del impacto de la sequía en el trigo de Alemania: El mercado aún no está seguro del tamaño de la cosecha de trigo dañada por la sequía en Alemania, ya que la cosecha se extiende hacia el norte a áreas que han sufrido más por el clima seco, dijeron operadores y analistas. Alemania es el segundo mayor productor de granos de la Unión Europea después de Francia. Sus cultivos se marchitaron bajo el clima más cálido de la primavera desde 1881 y el clima inusualmente seco en junio y julio. La asociación agrícola alemana DBV dijo que no podía pronosticar las cosechas de trigo de Alemania en 2018 luego de los daños causados por el clima seco, pero dijo que la cosecha bajaría significativamente en el año. La asociación tenía solo el pronóstico del 5 de julio de que la cosecha de trigo de invierno de 2018 de Alemania caería un 15.1 por ciento desde 2017 a 20.5 millones de toneladas. Fuente: Reuters https://www.reuters.com/article/us-germany-grains-harvest/market-still-unclear-about-size-of-drought-hit-german-wheat-crop-idUSKBN1KD1VP

Tarifas y pecios de los commodities: impacto y reacciones: Varios artículos de noticias recientes han discutido los aranceles sobre las exportaciones agrícolas de los Estados Unidos y los impactos que estas políticas están teniendo en los mercados mundiales de productos básicos. A medida que los efectos de las políticas comerciales se propagan por el sector agrícola, un conjunto separado de noticias ha destacado cómo los políticos y los agricultores están reaccionando ante los impactos. Se ofrece en el artículo una descripción general de estas noticias. El escritor del Wall Street Journal, Benjamin Parkin, informó la semana pasada que «las existencias de maíz, trigo y otros cultivos finalmente se están aliviando después de años de exceso de oferta, pero los precios aún no se han recuperado significativamente. «Las enormes existencias de productos agrícolas que se acumularon en todo el mundo en los últimos años comenzarán a disminuir», dice el USDA Una combinación de la fuerte demanda de granos para alimentar al ganado y la sequía desde Kansas a la región del Mar Negro han ayudado a reducir la sobreoferta récord. Fuente: Farmdoc Daily https://farmpolicynews.illinois.edu/2018/07/tariffs-and-commodity-prices-impacts-and-reactions/

Productor brasilero pierde oportunidad para ganar con la guerra comercial: Esta debería ser una época de euforia en el cerrado brasileño, donde la soja reina. La guerra comercial entre China y Estados Unidos está forzando a los compradores chinos a buscar frenéticamente alternativas a la soja estadounidense, y Brasil es la primera y más lógica opción. Sin embargo, los productores no están acelerando las ventas para aprovechar ese aumento repentino de la demanda y de los precios. En realidad, están interrumpiendo la comercialización. En una medida polémica, el gobierno impuso valores mínimos para el transporte por carretera a finales de mayo, una decisión con potencial para elevar los costos de transporte en hasta un 150 por ciento de acuerdo con el estudio de la CNA (Confederación Nacional de Agricultura). El cambio presiona los márgenes de ganancia de los agricultores que están retrasando la comercialización de la cosecha futura. También están vendiendo lentamente la soja restante de la última cosecha, que en algunas localidades permanece en los silos junto con el maíz que está siendo cosechado. Fuente: Brasilagro http://www.brasilagro.com.br/conteudo/produtor-brasileiro-perde-oportunidade-de-lucrar-com-guerra-comercial.html

 

–         LOCALES

Las razones de los 800 mil ton de soja importada desde los EE.UU.: La magra cosecha que obtuvo nuestro país durante este ciclo obliga a originar mercadería desde otros destinos poco habituales. Coseguir la soja para la poderosa estructura industrial del Gran Rosario no es tarea fácil. Menos aún en una campaña en donde el clima jugo una mala pasada con la peor sequía de los últimos 50 años. En apenas 20 años nuestro país hizo crecer de manera impresionante su complejo industrial oleaginoso hasta convertirlo en el tercero más importante a nivel mundial. En la actualidad cuenta con 55 fábricas con una capacidad teórica de molienda de soja y girasol de 202.800 Toneladas/día. El 78% de la misma se encuentra localizada en la zona del Gran Rosario, en la Provincia de Santa Fe. Los rindes para la oleaginosa durante este ciclo finalizaron un 33% por debajo del ciclo anterior, totalizando una cosecha de 36 millones de toneladas. Analizando datos del USDA, desde fyo señalaron: “Combinado de la campaña vieja 17/18 y nueva 18/19 Argentina compró este año 809.311 toneladas de poroto de soja desde el 12/04/18 hasta el 12/07/18″. Es decir en apenas 3 meses. Fuente: Mundo Agro

Porque argentina es imbatible en el mundial de harinas de soja: Lejos del sueño de los argentinos de repetir los títulos de 1978 y 1986, el paso de la selección local de fútbol por el Mundial de Rusia llegó apenas hasta octavos de final. Pero hay un título global que el país revalidó en 2017 y que, por el momento, no hay rivales que amenacen con quitarle a mediano plazo: el de principal exportador de harinas y pellets de soja. Este derivado del “oro verde” es el mayor aportante de divisas para el país: uno de cada seis dólares que ingresan por exportaciones, contabilizando todos los rubros, es provisto sólo por este subproducto que surge al moler las semillas de la oleaginosa. Fuente: Agrovoz

Histórico: se concretó la primera exportación de carne a Japón: El Frigorífico del Valle Inferior, Fridevi SA, concretó hoy la primera exportación de carne vacuna de la Argentina a Japón. Fue con una partida de 200 kilos de prueba de cortes especiales -bifes y lomos de alta calidad- por avión. En los próximos días, en tanto, saldrá un contenedor con 10 toneladas que incluye 13 cortes. Con la exportación, por primera vez en la historia, la carne argentina, en este caso de la Patagonia, podrá ser degustada en Japón. Vale recordar que recientemente se habilitó la apertura simultánea de carne bovina y ovina desde la Patagonia y, recíprocamente, de la carne bovina japonesa. En 2017 Japón importó desde diversos orígenes carne bovina deshuesada por US$3100 millones. Fuente: Edición Rural

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por  la suba de las condiciones de los cultivos en EE.UU. cuando los analistas en promedio esperaban un deterioro

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que la soja está en un 70% en la categoría de bueno a excelente, subiendo un punto respecto de la semana previa y cuando el mercado esperaba un deterioro. El año pasado estaba en un 57% en dicha categoría.

+ La soja está en un 78% en floración vs. el 67% del año pasado y el 63% del promedio. El 44% está formando vainas vs. el 27% del año pasado y el 23% del promedio

+ Los cultivos de soja no  mostraron deterioro en la semana como esperaba el mercado, al contrario mostraron una mejora así como un muy buen avance del desarrollo de los mismos.

+Los mapas para los próximos 5 días no son tan beneficiosos. Una masa de aire caliente de alta presión vuelve a estacionar sobre el centro del Cinturón Agrícola, eliminando cualquier llegada de lluvias sobre Illinois, Iowa, Missouri y el oeste de Indiana.

+La soja empieza a entrar en etapas de reproducción, siendo que el mantenimiento de los niveles de humedad es esencial para la buena productividad

+ El reporte de inspección semanal de embarque de soja estadunidense estuvo un 13,3% arriba de la semana previa y un 12,5% arriba del año pasado a la misma fecha.

+ Abiove de Brasil aumento su estimación de producción de soja 2017/18 del país en 300 mil toneladas a un total de 118,7M de ton, con exportaciones subiendo 1,4 M de ton a 73,5 M de ton.

+ La UE redujo las importaciones de soja un 25,8% en lo que va del año comercial, con datos al 22 de julio.

+ Pakistán recientemente compro 360 mil ton de soja con origen opcional de EE.UU. o Brasil, totalizando compras en el último mes por un total de 600 mil ton.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 30.000 ton de subproducto de soja del ciclo 2017/18, acumulando 11,41 M de ton.

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, retrocediendo luego del rally alcista de la semana pasada debido a las sostenidas preocupaciones generadas por la guerra comercial entre China y Estados Unidos

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 722.048 ton cuando el mercado esperaba un rango de 650-800 mil ton y arriba del informe anterior

+ El USDA informó que los exportadores privados cancelaron la venta de 165 mil toneladas de soja a China para su entrega durante el año comercial 2018/19.

+ Se estima que los fondos vendieron 3.000 contratos de soja, compraron 2.000 contratos de harina y vendieron 3.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión de las buenas condiciones de los cultivos de maíz en EE.UU. que quedaron sin cambios cuando se esperaba un deterioro

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el maíz está en un 72% en la categoría de bueno a excelente, sin cambios respecto de la semana previa y cuando el mercado esperaba un recorte %. El año pasado estaba en un 61% en dicha categoría.

+En el detalle de la condición del cultivo la categoría buena pasó del 51% al 50% mientras que la excelente paso del 21% al 22%.

+ El maíz está en un 81% polinizando, arriba del 63% del año pasado a la misma fecha y del 62% del promedio de los últimos cinco años. El 18% está formando masa frente al 8% del año pasado y del promedio.

+ El maíz en EE.UU. no mostro deterioro de las condiciones de los cultivos y un muy buen avance en las etapas de desarrollo del cultivo

+ El clima en el medio oeste y las llanuras se espera que oscilen entre levemente y moderadamente más fríos de lo normal a principios de la próxima semana. Algunas partes del centro de las Planicies podrían recibir precipitación adicional esta semana, pero se predice que el Medio Oeste será mucho más seco, con menos de 1 «de lluvia esperada entre ahora y el 28 de julio.

+ El reporte semanal de inspección de embarque de maíz estadounidense estuvo un 4,14% arriba de la semana previa y un 33,5% arriba del año pasado a la misma fecha.

+ China importó un total de 520.000 ton de maíz en el mes de junio, un 34,6% arriba del año pasado a la misma fecha, con importaciones de sorgo subiendo un 38,1% hasta los 450.000 ton.

+ El monitor de cultivos de la UE aumento levemente el pronóstico de rinde de maíz, desde los 109,3 bushel por acre  de junio a 113,6 b/a.

+ Las importaciones de maíz de la UE mostraron una leve baja respecto del año pasado, alcanzando las 845 mil ton al 22 de julio, un 7,3% debajo del año pasado.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 100.000 ton de maíz del ciclo 2017/18 para acumular 14,93 M de ton.

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, compras técnicas y de las preocupaciones respecto a la condición de los cultivos estadounidenses

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 1.313.000 ton cuando el mercado esperaba un rango de 1.000-1.500 mil ton

+ Se estima que los fondos compraron 9.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión del avance de la cosecha en EE.UU.

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de primavera está en un 79% en la categoría de bueno a excelente debajo del 80% de la semana pasada pero arriba del 33% del año pasado a la misma fecha

+ La cosecha del trigo de invierno en Estados Unidos alcanza al 80% del área sembrada, debajo del 83% del año pasado a la misma fecha pero arriba del 79% promedio de los últimos cinco años.

+ El reporte de inspección de embarque de trigo estadounidense estuvo un 15,6% debajo de la semana previa y un 21% debajo del año pasado a la misma fecha.

+ El mercado de granos de Europa se está preparando para más reducciones en el tamaño de la cosecha de trigo de este año, mientras que las cosechadoras llegan a las regiones del norte, que han sido las más afectadas por la sequía y el calor extremo desde la primavera.

+ El monitor de cultivo de la UE recorto la proyección de producción de trigo blando en la región para el 2018, moviendo aun rinde potencial total de 89,8 bushel por acre de junio a 86,5 b/a, debajo a la preocupación de la producción en el centro y norte de Europa

+ En la UE el comienzo del año comercial 2018/19 muestra exportaciones de trigo blando por un total de 500 mil ton al 22 de julio, bajando un 58,3% respecto del año pasado en el mismo periodo.

+ En Rusia las exportaciones totales de trigo, maíz y cebada en julio se estiman con un aumento total del 25% respecto del dato total de junio. Esto incluye exportaciones totales de trigo por 2,14 M de ton.

+ Los precios de exportación rusos de trigo subieron bruscamente la semana pasada a medida que los puntos de referencia mundiales se recuperaron y se intensificaron las preocupaciones sobre la calidad de los cultivos de trigo en varias regiones de Rusia,

+Irak está buscando comprar 50.000 ton de trigo de EE.UU. Canadá o Australia en su licitación que cierra el fin de semana

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 60.000 ton de trigo pan del ciclo 2018/19 para acumular 3,19 M de ton. Se autorizaron también 420 ton del ciclo 2017/18 para acumular 11,06 M de ton.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, retroceso técnico luego de haber alcanzado máximos de 6 semanas en el transcurso de la rueda

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 397.862 ton cuando el mercado esperaba un rango de 200-400 mil ton

+ Se estima que los fondos vendieron 6.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

CIERRE AL	23/07/2018
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	311,5	-0,7	140,6	0,7	188,8	-0,8
FOB MIN	384,0	-1,0	167,0	1,0	245,0	0,0
FAS TEORICO OF	279,7	-0,7	153,9	1,2	229,2	0,4
FAS MERCADO	278,7	1,1	159,3	0,4	208,8	3,3
Datos en dolares oficiales