Desayuno con AGRO 20/10/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 20/10/2017 a las 7:40 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	363,5	1,0	MALASIA – PALMA	646,5	4,5
CBOT ACEITE	749,6	3,7	DALIAN – SOJA	0,0	0,0
CBOT HARINA	354,8	0,6	DALIAN -MAIZ	251,9	-0,2
CBOT MAIZ	137,2	-0,2
CBOT TRIGO	159,4	0,4
FTSE EUROPA	0,21%		DÓLAR/EURO	1,1802	-0,41%
HANG SENG	1,17%		DÓLAR/YUAN	6,6225	0,10%
NIKKEI	0,04%		ORO LONDRES	1280,25	-6,15
S&P	0,03%		PETROLEO BRENT	56,85	-0,38

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Como pueden estar los precios del maíz 2018/2021?:   ¿Los precios del maíz y de la soja subirán o bajarán en los próximos cinco años, y los cambios de precios serán dramáticos o mínimos? Eso depende en última instancia de a quiénes le pedimos la opinión, pero el USDA, la Oficina de Presupuesto del Congreso (CBO) y el Instituto de Investigación de Política Agrícola y Alimentaria (FAPRI) tienen cada uno proyecciones variadas en 2021, con los futuros de CME sumando sus propias estimaciones hasta 2019. Dos economistas de la Universidad de Illinois, Gary Schnitkey y Todd Hubbs, compararon recientemente los números en el sitio web farmdocdaily de la universidad. Aunque cada pronóstico difiere, no es una gran cantidad, especialmente para el maíz, señalan los economistas. «Estos pronósticos de precios del maíz son bastante consistentes», escriben. Por ejemplo, para 2018, cada fuente sugiere precios del maíz en el rango medio de $ 3. USDA ofrece la estimación más baja, en $ 3.35 por bushel, con los futuros de CME ofreciendo una proyección más alcista de $ 3.76 por bushel. Fuente: Farm Futures http://www.farmfutures.com/corn/what-will-corn-prices-look-2018-21

Trump dijo a la EPA que detenga los cambios en las cuotas de etanol en medio del alboroto en Iowa: Funcionarios de la Casa Blanca han ordenado a la Agencia de Protección Ambiental que rechace los esfuerzos para debilitar un mandato federal de biocombustibles luego de la presión de los políticos de Iowa que buscan preservar la demanda de maíz y soya, dijeron personas familiarizadas con la decisión. Se ordenó a la agencia que abandonara dos cambios que estaban bajo consideración: una posible reducción en los requisitos de biodiesel y una propuesta para permitir que el combustible renovable exportado se contabilice en cuotas domésticas, dijeron las personas, que no estaban autorizadas a hablar públicamente sobre el movimiento. Después de que el presidente Donald Trump hablara con el ferviente defensor del Estándar de Combustibles Renovables, gobernador de Iowa, Kim Reynolds, sobre el tema del miércoles, tuiteó que las discusiones fueron «positivas y productivas». Fuente: Agweb https://www.agweb.com/article/trump-tells-epa-to-halt-ethanol-quota-changes-amid-iowa-uproar-blmg/

El clima seco retrasa las siembras de soja en el norte de Mato Grosso: Los productores de soja en el norte de Mato Grosso están preocupados por el clima seco que retrasa la siembra de su cosecha de soja 2017/18. En el municipio de Sinop, ubicado en el norte de Mato Grosso, el presidente del Sindicato Rural local estima que el 20% de la cosecha de soja 2017/18 se ha plantado en comparación con el 70% que se plantó el año pasado en este momento. El pronóstico local es para mejores oportunidades de lluvias a fines de esta semana y hasta la próxima semana. La lluvia no puede llegar lo suficientemente pronto para los agricultores que desean plantar una segunda cosecha de maíz después de la recolección de la soja. Además, algunas de las semillas de soja plantadas anteriormente pueden tener que ser replantadas porque la humedad del suelo no fue suficiente para asegurar una buena germinación y el establecimiento de pie. La soja en Mato Grosso puede sembrarse hasta aproximadamente la tercera semana de noviembre sin pérdidas significativas de rendimiento si el clima coopera durante el resto de la temporada de crecimiento. Al ritmo actual de siembra, puede tardar hasta fines de noviembre para sembrar toda la soja. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/Oct8_17-Dry-Weather-Delays-Soy-Planting-in-Northern-Mato-Grosso

 

–         LOCALES

Para el gobierno, la siembra de maíz crecerá 5,2% y ocupara 8,92 M de hectáreas:  El Ministerio de Agroindustria de la Nación publicó hoy su primera estimación de siembra de maíz para el ciclo 2017/2018. Según el organismo, en total se implantarán 8,92 millones de hectáreas, una suba del 5,2 por ciento respecto de la campaña 2016/2017. «Se aclara que la cifra estimada a la fecha comprende no sólo a la producción de grano comercial, sino también la destinada para autoconsumo por el productor, ensilaje, diferidos, etcétera», señaló Agroindustria. Según la cartera oficial, la siembra ya alcanzó el 21% de lo previsto y se encuentra más adelantada en Entre Ríos, Santa Fe, Córdoba y el norte de Buenos Aires. Aclara que «su ritmo está supeditado a las condiciones de piso y de los caminos, que permitan el tránsito de los equipos». Fuente: La Nación

La Niña aumenta su probabilidad para el próximo verano: La Oficina de Riesgo Agropecuario (ORA) de la Nación confirmó que, en los próximos meses, lo más probable es que la Argentina se vea afectada por el paso del fenómeno “La Niña”, que supone temperaturas superiores a lo normal pero precipitaciones por debajo del promedio histórico. Hace un mes, la ORA advirtió sobre este giro en los pronósticos, que hasta agosto preveían una temporada “neutra” en materia climática, pero ahora estiman una “Niña” de impacto “débil”. Para la Bolsa de Cereales de Buenos Aires, si finalmente esta previsión se confirma, se sentiría con más fuerza a partir del otoño de 2018, oportunidad en la que algunas zonas del país podrían verse afectadas por una “sequía severa”. Fuente: Agrovoz

El setiembre bajo casi un 2% la actividad en el mercado inmobiliario rural: Un informe de la Cámara Argentina de Inmobiliarias Rurales (CAIR) señaló que el Índice de Actividad del Mercado Inmobiliario Rural (InCAIR) midió 42,58 puntos sobre una base de 97,5 puntos, lo que representó una caída del 1,77% en septiembre. «La baja registrada corresponde a la proximidad de las elecciones del próximo domingo 22 de octubre y a la consolidación de las operaciones en Letes y Lebacs. Ambos acontecimientos frenaron el desarrollo del sector durante el pasado mes», expresó el informe. De todas maneras remarcó que, tras el récord de agosto último, el de septiembre resultó el segundo valor más alto desde que se comenzó a medir la actividad del mercado inmobiliario rural por medio del InCAIR. De hecho, en el comparativo interanual, la actividad mostró una suba del 0,73%.  Fuente: Edición rural

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por demanda de exportación y suba del aceite de soja ante la expectativa de demanda de biodiesel

+ El mercado de soja está lleno de noticias bajistas pero cuando hay una noticia alcista recupera parte de las perdidas pasadas. Necesita de estas para que algunos operadores actúen

+ La mejora en los pronósticos climáticos y la gran oferta global presiona al mercado pero noticias de demanda de exportación en EE.UU. ayuda a las cotizaciones

+ El reporte de ventas semanales estuvo levemente debajo de las expectativas y de la semana anterior pero se conocieron nuevos negocios que fueron soporte para el mercado

+ Los futuros de aceite de soja mejoraron ayer por las ventas de exportación mejores a lo esperado y rumores que alejan la posibilidad de una relajación en el “corte” de biodiesel en base aceite de soja en los Estados Unidos.

+Hay noticias de que los funcionarios de Trump han ordenado a la EPA que se retire de los esfuerzos para debilitar el mandato del biodiesel». «Se le dijo a la agencia que abandonara una posible reducción en los requisitos de biodiesel y una propuesta para permitir que el combustible renovable exportable se contabilice para las cuotas nacionales».

+ En Brasil hay mejores condiciones climáticas para el avance de la siembra de soja

+ En el pronóstico de 6-10 días en Brasil hay condiciones húmedas para la región norte productora de soja. Algunos productores de Mato Grosso todavía no empezaron las siembras esperando mayor humedad

+ Informa Economics estimo que el área de siembra de soja 2018 será de 90,3 M de acres, aumentado 1.243 M respecto del informe anterior.

+ La UE en el ciclo 2017/18 importo un 19% menos de soja. El total de las importaciones fueron 3,3 M de ton comparado con las 4 M del año pasado en el mismo periodo

+ Según GEA de la Bolsa de Comercio de Rosario comenzó la siembra de soja 2017/18 de forma aislada, los pocos que pudieron mantener el lote limpio fueron los primeros en comenzar.

+ El Ministerio de Agroindustria local en su informe mensual no realizó ningún ajuste en los datos de la soja 2016/17.

+ El Ministerio de Agroindustria local en su informe mensual estima que el área de siembra de girasol 2017/18 será de 1,728 millones de hectáreas, bajando en un 7,1% la superficie del ciclo anterior

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 39.800 ton de aceite de soja del ciclo 16/17, acumulando 3,29 M ton en el ciclo 2016/17. Se autorizaron 50.180 ton de subproducto de soja del ciclo 16/17, acumulando 19,23 M de ton. Se autorizaron 12.000 ton de poroto de soja del ciclo 16/17, acumulando 7,15 M de ton.

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con subas,  producto de compras técnicas y la fortaleza en el mercado del aceite de soja

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja se informaron ventas por 1.275.100 ton cuando el mercado esperaba un rango de 1,3 a 1,7 M ton

+ El USDA reporto ventas por 384.000 toneladas de soja de EE.UU. a China para entrega en 2017/18 que comenzó el 1 de septiembre.

+ Se estima que los fondos compraron 4.500 contratos de soja, vendieron 1.500 contratos de harina y compraron 4.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por ventas antes del fin de semana

+ El maíz en EE.UU. encuentra sostén por la demora en el avance de la cosecha y el impulso de la demanda que busca el cereal que el productor no vende

+ La cosecha de maíz debajo de lo normal genera oportunidad de mejores precios cuando se tiene el grano para vender en el mercado físico

+ Los pronósticos climáticos no muestran lluvias importantes, pero algunas lluvias pueden afectar en el centro del país desde Texas a Minnesota. El sábado se esperan lluvias más fuertes en partes de Missouri e Iowa, luego moviéndose al este del cordón maicero

+ El reporte semanal de ventas de exportación de maíz estuvo arriba de lo esperado por el mercado pero un 21,23% debajo de la semana previa pero arriba del año pasado a la misma fecha. México compro un gran volumen de negocios, seguido por Japón.

+ Informa Economics estimo que el área de siembra de maíz 2018 será de 90,5 M de acres, bajando 1.400 M respecto del informe anterior pero unas 30.000 arriba del dato de 2017.

+ El Ministerio de Agroindustria local en su informe mensual estima que el área de siembra de maíz 2017/18 será de 8,92 millones de hectáreas, subiendo en un 5,2% la superficie del ciclo anterior

+ El Ministerio de Agroindustria de Argentina en su informe mensual realizo ajustes en el balance de oferta y demanda del maíz 2016/17, las exportaciones bajaron a 29 M ton desde las 30 M ton anteriores.

+ El Ministerio de Agroindustria de Argentina informó que al 19 de octubre estaba sembrado el 26% del área de maíz (del total proyectado de 9.826.450 hectáreas) vs. el 27% del año pasado a la misma fecha (cuando se sembró 8.481.854 ha)

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la siembra de maíz es del 27,7% a  nivel nacional. Se proyecta una cobertura de 5,4  M ha, subiendo un 5,9% respecto del ciclo anterior

+ Según GEA de la Bolsa de Comercio de Rosario se van a sembrar 100 mil has menos de maíz temprano,  de las 750 mil ha que se pensaban sembrar con maíz temprano en la zona núcleo, 60 mil pasarán a soja y 40 mil a maíz de diciembre. Con estas bajas, la campaña se acercaría al hectareaje del año pasado, 1M has.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 57.800 ton de maíz del ciclo 16/17, acumulando 20,29 M ton en el ciclo 2016/17.

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, producto de ventas de exportación mejores a lo esperado, pero con la presión de la cosecha limitando los repuntes en el cereal

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz se informaron ventas por 1.269.900 ton cuando el mercado esperaba un rango de 800 mil a 1,1 M ton

+ Se estima que los fondos compraron 1.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por buena demanda de exportación reportada ayer en el informe semanal de ventas estadounidenses

+ El mercado de trigo está operando como seguidor en las subas de los demás productos, ayudado también por la demanda de exportación aunque hay pérdidas de negocios frente a ofertas más competitivas

+ La siembra de trigo de invierno debajo  del ritmo habitual ayuda a los precios aunque hay mucha oferta

+El reporte de ventas semanales de exportaciones estuvo por arriba de las proyecciones previas de los operadores y del volumen de la semana anterior y del 2016. Hubo compras de México y China

+ GASC Egipto compro 230.000 ton de trigo de origen ruso, sin recibir ofertas estadounidenses

+ La suba del dólar limita los negocios de exportación en dicha moneda, además en un contexto de grano oferta global con gran competencia exportadora

+ El Ministerio de Agroindustria local en su informe mensual ajusto al alza el área de siembra de trigo 2017/18 a 5,93 millones de hectáreas, subiendo respecto de los 5,78 M reportados en el mes anterior pero debajo en un 6,8% la superficie del ciclo anterior

+ El Ministerio de Agroindustria de Argentina en su informe mensual realizo ajustes en el balance de oferta y demanda del trigo 2016/17, las exportaciones subieron a 11,5 M ton desde las 11,3 M ton anteriores.

+ El Ministerio de Agroindustria local en su informe mensual ajusto al alza el área de siembra de cebada 2017/18 a 863 mil hectáreas, subiendo respecto de los 770 mil reportados en el mes anterior pero debajo en un 11,9% la superficie del ciclo anterior

+ Según la Bolsa de Cereales de Buenos Aires, durante la última semana la cosecha de trigo de lotes tempranos cobró fluidez en las regiones del NOA y NEA, elevando el progreso nacional de recolección a tan sólo el 1,5 % de la superficie apta.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 31.406 ton de trigo pan del ciclo 16/17, acumulando 11,60 M ton en el ciclo 2016/17.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con subas, por ventas de exportación semanales mejores a los esperado por el mercado y coberturas de posiciones vendidas

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo se informaron ventas por 615.400 ton cuando el mercado esperaba un rango de 250 a 450 mil ton

+ Se estima que los fondos compraron 2.500 contratos de trigo en el mercado de Chicago

CIERRE AL	19/10/2017
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	362,5	0,8	137,4	0,2	159,0	1,0
FOB MIN	380,0	0,0	149,0	0,0	185,0	0,0
FAS TEORICO OF	256,5	2,3	135,6	0,7	170,2	1,0
FAS MERCADO	254,0	1,7	136,8	1,7	166,6	0,6
Datos en dolares oficiales