Desayuno con AGRO 20/08/15

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 20/08/2015 a las 7:30 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	330,5	-1,5	MALASIA – PALMA	466,7	-8,5
CBOT ACEITE	607,8	-7,1	DALIAN – SOJA	669,6	-5,6
CBOT HARINA	357,0	-0,1	DALIAN -MAIZ	0,0	0,0
CBOT MAIZ	145,3	0,7
CBOT TRIGO	182,9	0,6
FTSE EUROPA	-0,37%		DÓLAR/EURO	1,1164	0,41%
HANG SENG	-1,77%		DÓLAR/YUAN	6,3905	-0,13%
NIKKEI	-0,94%		ORO LONDRES	1137,95	11,8
S&P	-0,83%		PETROLEO BRENT	46,41	-0,75

 

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

 

Podría ser menor el pronóstico de producción de maíz en EE.UU?: La previsión de producción de maíz 2015/16 pronosticada por el USDA la semana pasada mostro otro año de grandes ofertas para el cereal. Desde el punto de vista de los productores de maíz, la pregunta es si estas proyecciones van a cambiar lo suficiente como para dar lugar a precios más elevados de lo previsto y si en la actualidad se refleja en el mercado de futuros. Una proyección de menor oferta podría ser el resultado de una combinación de una estimación más baja de la superficie cosechada o un pronóstico de rendimiento menor. La estimación de la superficie plantada y cosechada podría ser más precisa octubre, donde el Servicio Nacional de Estadísticas Agrícolas del USDA (NASS) tiene la oportunidad de revisar la superficie reportada a la Agencia de Servicios Agrícolas (FSA) por los productores inscritos en los programas agrícolas federales. El año pasado, por ejemplo, la previsión de la superficie cosechada se redujo en 742.000 acres de agosto a octubre. El primero de estos informes fue lanzado el lunes, con los productores reportando 83,147 millones de acrres sembradas con maíz comparación con la estimación actual del NASS de 88,897 millones. Fuente: AG Professional

La variabilidad genera uniformidad en los cultivos de Illinois: Los scout del área oriental del Pro Farmer Crop se abrieron paso a través de Illinois esta mañana, con condiciones de los cultivos que comenzaron a mejorar. Luego de dos días de contar bajos rendimientos en Ohio e Indiana se están viendo campos con mejores resultados. «Son más uniforme», dijo Brian Grete, director de Pro Farmer, en AgriTalk. «Todavía estamos viendo signos de condiciones húmedas en esta primavera, pero son más uniformes, el maíz es más alto. Todavía vemos alguna deficiencia de nitrógeno de varios de los campos.» Grete dijo que la cosecha de soja en el centro-oeste de Illinois está también siendo prometedora. «La soja está un poco más alta», dijo. «Son más uniforme. Se ven más como cultivos realmente son los cultivos de Illinois en esta época del año.» Después de Ohio e Indiana con una reducción significativa en el recuento de vaina de soja en comparación con tour del año pasado, Grete dijo que los números en Illinois son más interesantes. Fuente: Agweb

Glencore ve una mejora en el mercado de granos para el resto del 2015: Glencore espera ver un aumento «significativo» en los ingresos de su segmento de agricultura en los próximos seis meses, gracias a una mejora en los mercados de granos. El grupo de productos básicos con sede en Suiza tiene la esperanza de ver normalizar el comercio de granos, después de que los bajos precios y la volatilidad recortaran las ganancias para la empresa. Las acciones de Glencore se desplomaron a un mínimo récord el miércoles cuando la compañía reportó una fuerte baja en los ingresos de todo el grupo, incluidos en el trading que se pensaba para aislar el negocio de los precios de los productos básicos, en comparación a las empresas mineras puras. En los primeros seis meses de 2015, el segmento de agricultura de Glencore reportó ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización de usd 332 M, un descenso del 46% desde el mismo período del año pasado. «La disminución refleja un desafío para el trading, con buenas cosechas que presionan los precios y limitan la volatilidad «, dijo Glencore. Fuente: Agrimoney

 

• LOCALES

 

Pronostican una caída del 20% en el área que se sembrara con maíz: A medida que nos acercamos al inicio de una nueva campaña continuamos relevando gran incertidumbre sobre el área que será destinada al maíz con destino grano comercial. Si bien la intención de siembra refleja una clara tendencia hacia una menor superficie, aún no se puede precisar la magnitud del recorte. En gran medida esta incertidumbre se debe a la extensa ventana de siembra del cultivo, que se ha prolongado significativamente desde la incorporación de siembras tardías como alternativa de manejo», informó la Bolsa de Cereales de Buenos Aires. “La proyección para el nuevo ciclo 2015/16 podría alcanzar una superficie de 2.720.000 hectáreas, cifra que de concretarse permitiría calcular un recorte interanual del -20 % (siembra 14/15: 3,4 MHa). A su vez, es importante destacar que esta proyección podría registrar mayores recortes a medida que transitemos la ventana de siembra», argumentaron desde la BCBA. Fuente: Infocampo

Scioli se reunirá con la mesa de enlace, a días del paro agropecuario: Este jueves, pocas horas antes de un acto en la Casa Rosada donde reaparecerá la Presidenta, Scioli ser reunirá con la mesa de enlace y dará un mensaje los productores del campo, quienes anunciaron la semana pasada un paro de una semana. Scioli pretende así, anticipar medidas para el sector de su eventual gestión presidencial y dar el mensaje de que el campo será uno de los motores de su futuro gobierno nacional. La reunión será con los directivos bonaerenses de Federación Agraria Argentina, CARBAP, CONINAGRO y Sociedad Rural, quienes conforman la mesa agropecuaria provincial. El gobernador y candidato los recibirá con buena parte de sus ministros: Alberto Pérez, jefe de Gabinete provincial, Silvina Batakis (Economía), Alejandro Arlía (Infraestructtura) y Alejandro Granados, ministro de Seguridad y con quien trabajan el asunto de la prevención en la seguridad rural. El titular del banco Provincia, Gustavo Marangoni, estará también para abordar el tema de los créditos para el sector. Fuente: Edición Rural

Llego la Junta Nacional de Granos, la Secretaria de Comercio se encargará de la “efectiva comercialización” de 500 mil ton de trigo: El secretario de Comercio Augusto Costa dispuso la creación de un “Registro de oferta de trigo disponible para su comercialización” en el que podrán inscribirse “pequeños productores” de la provincia de La Pampa y el sur de Buenos Aires que aún tengan cereal en su poder. La medida –publicada hoy miércoles en el Boletín Oficial– señala que “existe un volumen de trigo comercializable de la campaña 2014/15 que aún no ha sido vendido por parte de los pequeños productores” y que, “con el objetivo de adquirir un conocimiento acabado”, de ese volumen, “resulta necesario” crear un registro en el que podrán inscribirse productores que hayan alcanzado una producción máxima de 1600 toneladas de trigo pan en la campaña 2014/15. Fuente: Valor Soja

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por buenas condiciones climáticas para los cultivos en Estados Unidos, baja del petróleo y el aceite y baja de los mercados en China

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja que publicará hoy el USDA se espera un rango de 0-250 mil toneladas de cosecha vieja y de 500 a 800 mil toneladas de cosecha nueva.

+ El mercado estará enfocado en las exportaciones de la nueva campaña de soja estadounidense para medir el comportamiento de la demanda

+ El clima en las regiones productoras del Medio Oeste están siendo favorable para el desarrollo de los cultivos

+ Las lluvias de esta semana y las temperaturas más bajas para la próxima van a ayudar a la maduración de la soja

+ Impacta también el mercado la situación en China. El mercado accionario mostró una fuerte baja por problemas económicos que esta mostrando el país con algunos indicadores. La devaluación del yuan impacta en el mercado global

+ LA caída del petróleo a valores cercanos a los u$s 40,5 por barril luego de que se diese a conocer un aumento en los inventarios existentes impacto en la soja. La perspectiva de abundancia del crudo resta atractivo al aceite de la oleaginosa.

+ Continúa el Crop Tour en las regiones productoras del Medio Oeste

+ El Pro Farmer Midwest Crop Tour no estima rinde de soja, solo analiza el numero promedio de vainas de soja en un metro cuadrado. En Indiana estimo 1.093,8 bajando de la estimación del año pasado de 1.220,79 y del promedio de los tres años de 1.146,39 vainas.

+ En Argentina, las compras de soja 2014/15 del sector exportador fueron de 303.000 ton en la semana al 12/08, acumulando compras totales del ciclo por 14,66 M ton vs. las 9 M ton del año pasado a la misma fecha. Del total el 5% no tiene precio.

+ En Argentina, las compras de soja 2014/15 del sector industrial fueron de 404.800 ton en la semana al 05/08, acumulando compras totales del ciclo por 22,74 M ton vs. las 20,58 M ton del año pasado a la misma fecha. Del total el 16,7 % no tiene precio.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 9.000 ton de aceite de soja, acumulando 3,91 M de Ton en el 2015. SE autorizaron 1.350 ton de poroto de soja, acumulando 11,45 M ton en el 2015SE autorizaron 59.000 ton de subproductos de soja, acumulando 19,61 M ton en el 2015.

+ En la jornada anterior los futuros en Chicago cerraron con bajas, por venta de fondos especulativos, acercándose a sus mínimos para los últimos seis años ante mejores condiciones climáticas en las regiones productoras del Medio Oeste

+ Se estima que los fondos vendieron 9.000 contratos de soja, vendieron 2.000 contratos de harina y vendieron 5.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de oportunidad y coberturas de posiciones a pesar del buen clima en Estados Unidos

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz que publicará hoy el USDA se espera un rango de 0-200 mil toneladas de cosecha vieja y de 350 a 600 mil toneladas de cosecha nueva.

+ El pronóstico para el Medio Oeste muestra condiciones secas a fines de la semana para la mayoría de la región, aunque al este se observan algunas lluvias. En el pronóstico de 5-7 días se mantienen las lluvias en el Medio Oeste y en el de 6-10 días se observa más seco pero con temperaturas más bajas en el Medio Oeste

+ Las lluvias de esa semana fueron necesarias para traer alivio a algunas zonas donde lo cultivos mostraban signos de faltante de humeada.

+ La producción semanal de etanol según el informe del EIA fue de 965.000 barriles por días, sin cambios respeto de la producción de la semana anterior. Los stocks reportados fueron de 18,6 M de barriles, subiendo 100.000 barriles respecto de la semana anterior

+ El Pro Farmer Midwest Crop Tour estimo en Indiana el rinde promedio de maíz en 142,94 bu/acre, debajo de los 185,03 b/a estimaos el año pasado y del promedio de tres años de 155,21 b/a. En Nebraska se estimó 165 b/a.

+ El tour tradicionalmente subestima los rindes de Nebraska mientras que los de Indiana suelen estar a ambos lados de los datos oficiales del USDA

+ UkrAgroConsult bajo su estimación de producción de maíz de Ucrania en 500 mil ton a 23,5 M ton. Una firma ucraniana en su tour de cultivo estima la producción en 21 M ton.

+ En Argentina, las compras de maíz 2014/15 del sector exportador fueron de 234.500 ton en la semana al 12/08, acumulando compras totales del ciclo por 14,46 M ton vs. las 13,89 M ton del año pasado a la misma fecha. Del total el 17,9% no tiene precio.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires proyecta para el nuevo ciclo 2015/16 la siembra de maíz en una superficie de 2.720.000 hectáreas, cifra que de concretarse permitiría calcular un recorte interanual del -20 % (siembra 14/15: 3,4 M de ha).

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 29.725 ton de maíz, acumulando 7,77 M Ton en el 2015

+ En la jornada anterior el maíz cerró mixtos, por la presión de las buenas condiciones climáticas en las regiones productoras pero con datos en algunas zonas que muestran resultados menores a los esperados

+ Se estima que los fondos compraron 4.000 contratos de maíz

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por señales técnicas de sobreventa que generan compras a pesar de la presión de los demás mercados. El dólar hoy está un poco más débil

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo que publicará hoy el USDA se espera un rango de 400-675 mil toneladas cuando la semana anterior totalizaron 421.600 toneladas

+ Avanza a buen ritmo la cosecha de trigo de primavera en Estados Unidos, reportando un ritmo mayor que el año pasado

+ Se reportan buenos rindes en la cosecha con buen peso del grano aunque hay zona donde el cereal estuvo afectado por el clima

+ Los precios del trigo en Europa también operan con bajas por la presión de las estimaciones de cosecha, especialmente en Francia

+ Operadores ubican la cosecha de trigo de Francia en el récord de entre 39 y 40 millones de toneladas, pero algunos ponen en duda la posibilidad de alcanzar el estimativo publicado por FranceAgriMer, que indicaría un total de 40,4 millones.

+ El Banco Nacional de Australia proyecta que la cosecha de trigo 2015/16 será de 21,6M ton, unos 4,4 M ton más bajo de la estimación del USDA

+ Operadores espera la estimación de Stats Canadá que muestre una producción de trigo cercano a los 25,6M ton.

+ Según un reportaje de Reuters los productores argentinos de trigo espera perder un 6% del área sembrada de trigo por las inundaciones

+ Los precios del trigo encuentran sostén en una disminución del ritmo de exportaciones del cereal provenientes de Rusia, a pesar de ser uno de los oferentes más competitivos del mismo.

+ Las exportaciones de trigo de Rusia continuaran restringidas por el esquema actual de tarifa de exportaciones, esperando que alcancen solo 3,2M ton en agosto frente a la 4,7 M ton en agosto del 2014.

+ Japón lanzo una licitación para comprar 146.721 ton de trigo para embarque de setiembre a octubre. Los principales preferentes son Estados Unidos, Australia y Canadá

+ En Argentina, las compras de trigo 2014/15 del sector exportador fueron de 61.700 ton en la semana al 12/08, acumulando compras totales del ciclo por 7,25 M ton vs. las 2,36 M ton del año pasado a la misma fecha. Del total el 14% no tiene precio.

+ En Argentina, las compras de trigo 2014/15 del sector industrial fueron de 100.100 ton en la semana al 05/08, acumulando compras totales del ciclo por 3,97 M ton vs. las 4,16 M ton del año pasado a la misma fecha. Del total el 4,6% no tiene precio.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró mixtos, por la presión del avance de la cosecha en distintas zonas del mundo que generan más oferta en el mercado pero limitada por el clima en otras regiones como en nuestro país

+ Se estima que los fondos estuvieron neutrales en contratos de trigo

CIERRE AL	19/08/2015
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var usd	TRIGO	Var usd
CBOT	332,0	-3,6	144,6	0,4	182,3	0,7
FOB MIN	356,0	-4,0	159,0	0,0	224,0	0,0
FAS TEORICO OF	210,0	2,8	110,5	0,0	153,4	0,0
FAS MERCADO	227,0	2,2	98,4	0,5	111,3	0,5
Datos en dolares oficiales