Desayuno con AGRO 20/11/19

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 20/11/19 a las 8:10 hs.

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

EE.UU. y China encerrados en negociaciones dificiles: El acuerdo cercano entre Estados Unidos y China que se desmoronó hace seis meses ahora se está utilizando como punto de referencia para decidir cuántos aranceles deberían revertirse en la fase inicial de un acuerdo comercial más amplio, dijeron personas familiarizadas con las conversaciones. Las dos partes, que están encerradas en duras, quizás finales, negociaciones sobre un pacto de fase uno, están discutiendo vincular el tamaño de las reducciones arancelarias a los términos preliminares establecidos en ese acuerdo fallido de mayo, según la gente, dos de los cuales dijo que la Casa Blanca todavía está debatiendo el porcentaje preciso internamente. Los chinos han exigido que todos los aranceles impuestos después de mayo se eliminen de inmediato y luego los aranceles impuestos antes de eso se levanten gradualmente, según una de las personas. Los deberes en discusión para una posible reversión incluyen los aranceles iniciales sobre unos $ 250 mil millones en productos chinos que el presidente Donald Trump impuso el año pasado. Algunos de sus asesores habían estado presionando para mantenerlos en su lugar a largo plazo, para garantizar que China cumpliera con su parte del trato, pero ahora están abiertos a un alivio parcial para que se firme el acuerdo de la fase uno. Fuente: Farm Progress https://www.farmprogress.com/trade/us-china-locked-tough-negotiations

Perspectivas de molienda de soja en EE.UU.: La publicación de las estimaciones de molienda de soja NOPA el viernes pasado indicó que los niveles de molienda aumentaron sustancialmente en octubre. Impulsado por un ritmo de exportación moderado para la soja y un margen de molienda decente, la molienda de la soja parece volver a la normalidad para el año comercial 2019-20 Para la campaña de comercialización 2019-20, el USDA proyecta un procesamiento de la soja a 2.105 mil millones de bushels en noviembre, 15 millones menos que la proyección anterior. A pesar de la disminución de la molienda, el total pronosticado se ubica un uno por ciento por encima del año pasado y en una cantidad récord para un año de comercialización. La razón de un pronóstico de molienda más bajo se debió a un total de molienda inferior al esperado en septiembre. Con 162,3 millones de bushels, la molienda de septiembre cayó un 4,3 por ciento desde el septiembre anterior. NOPA publicó las estimaciones de molienda de octubre el viernes pasado, y fueron más fuertes de lo esperado. La estimación de molienda de 175.4 millones de bushels por NOPA en octubre coloca un aplastamiento cerca de 185.2 millones de bushels si la diferencia entre las estimaciones de molienda de USDA y NOPA en los últimos meses se mantiene constante. Fuente: farmdoc Daily https://farmdocdaily.illinois.edu/2019/11/soybean-crush-prospects.html

Continúan firmes los precios de la soja doméstica en Brasil: Los agricultores brasileños han contratado el 35% de su producción anticipada de soja 2019/20 a precios nacionales muy atractivos. De hecho, se ha informado que algunos compradores nacionales están dispuestos a superar a los exportadores por los suministros necesarios. En algunos lugares, los compradores nacionales están dispuestos a pagar R $ 1,00 por bolsa más que los exportadores. En Mato Grosso, los precios de la soja aumentaron hasta 1.3% la semana pasada al rango de R $ 77.00 a R $ 84.50 por bolsa. Además de la fuerte demanda, una moneda brasileña más débil en comparación con el dólar estadounidense también contribuyó a los precios más altos. En su punto más débil la semana pasada, el tipo de cambio alcanzó 4.2 reales por dólar, lo que resulta en precios más altos. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/Nov9_19-Dometic-Soybean-Prices-in-Brazil-Continue-to-be-Strong

• LOCALES

Record para las compras anticipadas de maíz: Las compras anticipadas de maíz de la nueva campaña alcanzaron un nivel récord, al posicionarse en casi 13 millones de toneladas y superaron en tres veces la adquisición promedio a igual fecha de los últimos tres ciclos, informó la Bolsa de Comercio de Rosario. Asimismo, las compras de soja 2019/20 se ubicaron en su punto más alto en 7 años, con 8 millones de toneladas ya adquiridas por las fábricas y exportadores. En cuanto al cereal, las compras a la fecha “están mostrando una dinámica inusitada para esta altura del año”, remarcaron los especialistas de la entidad bursátil rosarina. Los compradores locales ya llevan adquiridos 12,6 millones de toneladas de una campaña, a la cual todavía le restan sembrar más de la mitad de lo estimado, por lo que se encuentra a meses de ser cosechada. Fuente: Súper Campo

Frigoríficos advierten que la hacienda podría subir 40% y llegar a las carnicerías: Los tiempos de precios planchados para la hacienda y la carne se van a terminar. Al menos esa es la proyección que realizar la Federación de Industrias Frigoríficas de la República Argentina (Fifra), que asegura que durante el verano habrá una actualización de precios para estos eslabones de la cadena. «Esa recomposición es necesaria para que el negocio sea viable y no tiene que ser vista como un problema. Las políticas del nuevo gobierno tienen que estar orientadas a potenciar al sector y evitar intervención que ya dieron resultados negativos en el pasado», precisa el vicepresidente de la federación, Daniel Urcía. Fuente: Agrovoz

Exportaciones de alimentos y bebidas crecieron más del 16%: El Ministerio de Agricultura, Ganadería y Pesca de la Nación informó que entre enero y septiembre de este año se exportaron 35 millones de toneladas por un valor total de USD19.404 millones, logrando incrementos del 16,1% en volumen y 1% en valor, en comparación con el mismo período del 2018. De acuerdo a la información del INDEC analizada por la Secretaría de Alimentos y Bioeconomía, a través de la Dirección Nacional de Alimentos y Bebidas, en el mes de septiembre se exportaron 3,9 millones de toneladas por un valor de USD2.276 millones, marcando subas del 10,6% en volumen y un 3,2% en valor, respecto del mismo mes de 2018. Fuente: Agritotal

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por expectativas de avances en las negociaciones con EE.UU.

+ Las noticias sobre las negociaciones entre EE.UU. y China son importantes para el mercado de soja

+ El presidente Donald Trump vuelve a amenazar con aumentar los aranceles a China si los dos países no pueden cerrar un acuerdo comercial: «Solo subiré los aranceles aún más». Todavía hay algunas esperanzas de que un acuerdo comercial parcial pueda llegar a un acuerdo para diciembre, aunque aún no se ha seleccionado ninguna fecha o lugar.

+ Estados Unidos elevaría los aranceles a las importaciones chinas si no se llega a un acuerdo con Beijing para poner fin a una guerra comercial, dijo el martes el presidente de Estados Unidos, Donald Trump, amenazando con una escalada de la disputa que ha dañado el crecimiento económico en todo el mundo.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 32.200 ton de subproducto de soja para totalizar en el ciclo 2018/19 unas 22,30 M de ton. SE autorizaron 298.635 170.000 ton del ciclo 2019/20 para totalizar 3,25 M de ton. SE autorizaron unas 81.000 ton de aceite de soja 2018/19 para totalizar 4,45 M de ton y unas 53.000 ton del ciclo 2019/20 para totalizar 406 mil ton.

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con subas, en una recuperación luego de haber caído a mínimos de siete semanas en la jornada previa, como consecuencia de compras técnicas y de oportunidad por parte de los fondos de inversión.

+ Se estima que los fondos estuvieron neutrales en contratos de soja, compraron 1.500 contratos de harina y compraron 4.500 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por toma de ganancias luego de la suba de la jornada previa

+ El mercado de maíz encuentra soporte en la reciente demanda de exportación mientras que esta demorada la cosecha

+ Los signos de mejora de la demanda de exportación por el maíz estadounidense brindaron soporte adicional. El USDA informó que exportadores privados vendieron 191 mil toneladas de maíz estadounidense a destinos desconocidos, luego de las ventas de 132 mil toneladas adicionales del día anterior.

+ El clima sigue siendo importante para la cosecha final del maíz estadounidense

+ Actualmente se está llevando a cabo un calentamiento a mitad de semana, con muchos máximos diurnos por encima de lo normal en todo el centro de EE. UU. hasta el jueves, y es probable que prevalezca un clima más fresco este fin de semana hasta principios de la próxima semana.

+También es posible que haya algo de clima húmedo en Corn Belt hasta el viernes, según el último mapa de precipitación acumulada de 72 horas de NOAA, con una pulgada o más de lluvia total posible para algunas áreas durante este tiempo.

+ Los analistas internacionales esperan una posible caída en la producción de maíz de Argentina a causa de una menor siembra del maíz tardío como resultado de la asunción del nuevo gobierno y posibles cambios impositivos.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 25.000 ton de maíz del ciclo 2018/19, acumulando 37,15 M de Ton y unas 204.000 ton del ciclo 2019/20 para acumular 12,56 M de ton.

+ En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, rebotando luego de dos caídas consecutivas, recibiendo apoyo de los retrasos en la cosecha estadounidense, mejores perspectivas en el mercado de exportación para los suministros de ese país y ante incertidumbre acerca del área destinada al cereal en Argentina.

+ Se estima que los fondos compraron 11.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la competencia en el mercado exportador a pesar de la preocupación de la oferta del hemisferio sur

+ El mercado de trigo encuentra soporte en la preocupación de la oferta del cereal del hemisferio sur

+ Hay varios compradores de trigo que buscan el cereal en el mercado mundial

+EE.UU. tiene oferta de trigo pero con el clima deteriorando el trigo de invierno hay preocupación por la calidad del futuro grano

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 175.000 ton de trigo pan, acumulando 8,05 M de Ton en el ciclo 2019/20

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con subas, por compras técnicas y cobertura de posiciones vendidas que fueron motivadas por una menor calificación del estado de los cultivos estadounidenses y por las preocupaciones respecto a la producción en el Hemisferio Sur.

+ Se estima que los fondos compraron 5.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago