Desayuno con AGRO 20/11/18

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 20/11/18 a las 7:25 hs.

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Baja la soja en Chicago por preocupación sobre comercio entre EE.UU. y China: Los futuros de la soja de EE. UU. Cayeron un 2,1 por ciento el lunes, alcanzando su nivel más bajo desde el 8 de noviembre, ya que la falta de consenso en una reunión de líderes de Asia y el Pacífico enfrió las esperanzas de que Washington y Beijing resolvieran una disputa comercial que ha interrumpido las exportaciones de soja de EE. UU. A China. Los precios del trigo también cayeron bruscamente, perdiendo un 1,7 por ciento, ya que los inversionistas continuaron esperando un repunte en las exportaciones de los Estados Unidos que se esperaba en gran medida debido a la reducción de los suministros en otros países exportadores. El maíz opero a la baja, agobiado por la debilidad de la soja y el trigo. «El sector de granos y oleaginosas se ve particularmente afectado hoy por la falta de progreso en las negociaciones comerciales, con la soja pagando el precio más alto», dijo INTL FCStone en una nota a los clientes.
Los líderes de Asia y el Pacífico no lograron ponerse de acuerdo sobre un comunicado en una cumbre en Papua Nueva Guinea el domingo por primera vez en su historia como profundas divisiones entre Estados Unidos y China sobre el comercio y la inversión que frenaron la cooperación. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/markets/newswire/grains-soy-drops-as-us-china-trade-concerns-rise-wheat-corn-weak

Vender con el rumor: las negociaciones comerciales y los precios de la soja: Un reciente repunte en los precios de la soja se basó en el potencial de un acuerdo comercial entre los EE.UU. y China. Se produjeron algunos mítines desde la escalada de las cuestiones comerciales entre los Estados Unidos y China en junio. La pregunta es si uno debe vender asociados con negociaciones comerciales. Un análisis de las proyecciones actuales de la oferta y el consumo extranjero junto con una discusión de los desarrollos recientes en las exportaciones de soja puede ayudar en esta decisión. La producción mundial de soja está preparada para una fuerte campaña de comercialización. La producción de soja en los Estados Unidos se proyecta en 4,6 mil millones de bushels para la cosecha de 2018. Este nivel de producción es 189 millones de bushels más grande que la cosecha de 2017 y está programado para impulsar las existencias finales de la actual campaña comercial por encima de los 950 millones de bushels debido al reducido potencial de exportación. Fuente: Farmdoc Daily https://farmdocdaily.illinois.edu/2018/11/sell-the-rumor-trade-negotiations-and-soybean-prices.html

Con la siembra de soja adelantada en Brasil, el país puede tener más costo de roya: Brasil ha visto focos del hongo de la roya asiática de la soja en mayor número y más temprano este año, en la estela del plantío de la oleaginosa más rápido de la historia, lo que indica la posibilidad de mayores costos para productores controlar la enfermedad en la cosecha 2018/19, dijo una investigadora de Embrapa. Además, ante una mayor presencia de la enfermedad, el sector puede quedar más sujeto a pérdidas por la oxidación, si se equivoca en las aplicaciones, agregó la investigadora Claudine Seixas, de la unidad especializada en soja de la Empresa Brasileña de Investigación Agropecuaria, en Londrina (PR). La roya de la soja es la enfermedad que más exige inversiones de los agricultores. En total, el costo con el hongo gira alrededor de 2 mil millones de dólares al año, siendo la mayor parte en gastos con aplicaciones de fungicidas y una fracción menor de pérdidas de productividad. Fuente: Brasilagro http://www.brasilagro.com.br/conteudo/com-safra-de-soja-adiantada-pais-pode-ter-maior-custo-com-ferrugem.html

–         LOCALES

Ley de Semillas: ¿Qué pasa después del dictamen?: En diálogo con Agroindustriales por Chacra TV, Pablo Torello, habló acerca de las últimas medidas en materia legislativa que se dieron en relación al campo. En primer lugar, el diputado del PRO indicó que desde el bloque se encuentran satisfechos con el presupuesto 2019, ya que hace muchos años no se aprobaba uno con déficit cero.  En segundo lugar, respecto al dictamen de la ley de semillas, Torello señaló: «Creemos que se va a llegar a buen fin. Hay gente de otros bloques que no está a favor del dictamen pero esperamos que el martes salga».  Fuente: Agritotal

Un efecto colateral de la guerra comercial: El principal complejo agroindustrial argentino se encamino hacia un proceso acelerado de “primarización” al exportar volúmenes crecientes de granos sin procesar. Para el mes de abril del año que viene (el primero de la campaña comercial de soja 2018/19) los exportadores declararon hasta el momento compromisos de ventas externas de poroto de soja por 270.000 toneladas, mientras que la industria oleaginosa registró embarques programados de harina de soja por 290.00 toneladas. En abril de 2018 esa relación fue bastante diferente: se registraron ventas externas de poroto por apenas 7110 toneladas versus 685.000 toneladas de harina de soja. Fuente: Valor Soja

Buenos Aires se prepara para recibir la cumbre de Líderes del G20: Entre el 30 de noviembre y el 1 de diciembre, los principales jefes de Estado y Gobierno del mundo se darán cita en Buenos Aires para participar de la próxima Cumbre de Líderes del G20. Hito más importante en el calendario anual del grupo, el encuentro coronará el año de trabajo de la presidencia argentina con discusiones al más alto nivel sobre temas fundamentales de la agenda internacional. Emmanuel Macron, Theresa May, Angela Merkel, Vladimir Putin, Justin Trudeau, Donald Trump y Xi Jinping, junto al anfitrión Mauricio Macri, serán algunos de los protagonistas de un evento que por primera vez se realizará en Sudamérica. Durante dos días de debates a puertas cerradas, construirán sobre los acuerdos logrados en las reuniones previas con la meta de alcanzar un documento final con foco en el desarrollo equitativo y sostenible. Fuente: Agrolink

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por coberturas de posiciones luego de las fuertes bajas de la jornada previa ante la preocupación sobres las negociaciones comerciales entre EE.UU. y China

+ La falta de consenso en una cumbre de Asia y el Pacífico este fin de semana provocó cierto pesimismo sobre el comercio entre Estados Unidos y China, que se extendió a los mercados de granos, afectando los precios de la soja, en particular, con los contratos de noviembre que bajaron más del 2% en la sesión de ayer

+ La cosecha de soja en EE.UU. alcanza el 91%, abajo del 96% del año pasado a la misma fecha y del promedio de los últimos cinco años

+ El reporte semanal de inspección de embarque de soja estuvo debajo de la semana previa y menos de la mitad de la misma semana del 2017.

+ Argentina fue un importante destino de la soja estadounidense la semana pasada, así como las anteriores, con un volumen de 140.191 ton

+ LA UE informo importaciones de soja 18/19 que alcanzaron al 18/11 unas 5,2 M de ton, subiendo un 12% respecto del año pasado. Las importaciones de harina de soja bajaron 16% en el mismo periodo.

+ AG Rural estima que la siembra de soja de Brasil alcanza el 82%, arriba del promedio de los últimos cinco años de 67%.

+ DJVE: en el día viernes se autorizaron 20.000 ton de aceite de soja, acumulando 3,41 M de ton en el ciclo 2017/18. Se autorizaron 30.000 ton de subproductos de soja, acumulando 17,80 M de ton en el ciclo 2017/18

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, por el pesimismo sobre el avance de las negociaciones entre EE.UU. y China luego de las pocas novedades en la reunión de Asia-Pacifico del fin de semana.

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 1.301.775 ton cuando el mercado esperaba un rango de 900-1.300 mil ton y arriba de los 1.229.042 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 12.000 contratos de soja, vendieron 4.500 contratos de harina y vendieron 2.500 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por coberturas de posiciones luego de las pasadas bajas

+ La cosecha de maíz en EE.UU. alcanza el 90%, arriba del 89% del año pasado a la misma fecha pero debajo del 93% promedio de los últimos cinco años

+ El  reporte de inspección de embarque de maíz estadounidense estuvo un 31,11% debajo de la semana previa pero un 17,5% arriba del 2017 en la misma fecha.

+ China inicio una investigación antidumping por las importaciones de cebada de Australia

+ Las importaciones de maíz de 2018/19 de la Unión Europea alcanzaron los 7,1 M de ton al 18 de noviembre, una tendencia 28% mayor año con año.

+ La consultora rusa SovEcon estima que el país exportará alrededor de 250 mil ton de maíz en noviembre, el total mensual más alto desde julio.

+ La cosecha de maíz de Ucrania en 2018 ha alcanzado el 90%, con una producción de 131,2 M de ton con un rendimiento promedio de 112.9 bushels por acre hasta el momento.

+ DJVE: en el día del viernes se autorizaron 5 ton de maíz, acumulando 19,38 M de ton en el ciclo 2017/18.

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas, en sintonía con la caída de los demás mercados ante la falta de noticias propias

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 1.136.708 ton cuando el mercado esperaba un rango de 800-1.200 mil ton y debajo de los 1.254.057 ton del informe anterior

+El USDA reporto la venta de 138.000 ton de maíz estadounidense 18/19 con destino a Corea del Sur

+ Se estima que los fondos vendieron 5.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por seguimiento de los demás mercados que ayer bajaron y hoy comenzaron la jornada con subas, pero limitada el trigo por la mejora de las condiciones de los cultivos de invierno

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de invierno está en un 56% en la categoría de bueno a excelente, subiendo dos puntos respecto de la semana previa. El año pasado a la misma fecha estaba en el 53%.

+ El trigo de invierno en EE.UU. está sembrado en un 93%, avanzando 4 puntos en la semana y abajo del 97% del año pasado y del  de promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 81% emergido frente al 87% del año pasado y el 88% del promedio.

+ El clima un poco más frío de lo normal a principios de esta semana dará paso a temperaturas por encima del promedio en gran parte del centro de Estados Unidos para el Día de Acción de Gracias.

+ Las Planicies del Norte deben permanecer secas durante la próxima semana, pero el último pronóstico acumulativo de siete días de la NOAA exige una humedad moderada, especialmente al este del río Mississippi, desde ahora hasta el 26 de noviembre.

+ El reporte semanal de inspección de embarque de trigo estadounidense supero el volumen de la semana previa y duplico el del 2017.

+ Turquía está buscando comprar 240.000 ton de trigo

+ Arabia Saudita compro 495.000 ton de trigo en su última licitación, entrando el trigo de EE.UU. como origen opcional

+ Las exportaciones de trigo blando 2018/19 de la Unión Europea alcanzo las 6 M de ton, bajando un 27% respecto del año pasado

+ La consultora SovEcon estima que las exportaciones de trigo de Rusia alcanzarán las 4M de ton en noviembre, el menor volumen mensual desde julio

+ DJVE: en el día del viernes se autorizaron 1.841 ton de trigo pan, acumulando 5,90 M de ton en el ciclo 2018/19.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, por datos desalentadores de la demanda de exportación del cereal estadounidense y contagio con la caída de la soja

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 342.157 ton cuando el mercado esperaba un rango de 300-500 mil ton y arriba de los 327.192 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 7.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago