Desayuno con AGRO 18/09/20

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 18/09/20 a las 8:10 hs.

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

$ 10 la soja! ¿Qué tan alto puede llegar este mercado? : ¡Una hazaña no vista desde junio de 2018! Una combinación de fuerte demanda de exportación y rendimientos que están bajando lentamente debido al excepcional calor de agosto continúa manteniendo los precios. En agosto, escribí cómo $ 9,75 sería una fuerte resistencia en los gráficos para los futuros de la soja, ya que esa era la zona alta del precio de enero de 2020 y una resistencia significativa en los gráficos. El movimiento de precios de regreso a ese punto de precio más alto parecía posible debido al calor de agosto, una probable reducción del rendimiento de la soja. Pero, ¿qué podría llevar los precios a través de ese importante nivel de resistencia en los gráficos? Tendría que ser una noticia amigable inesperada en forma de aumento de la demanda combinado con una mayor caída en el rendimiento. Esa inesperada noticia amistosa se entregó en el informe más reciente del USDA. La demanda de exportación de frijoles viejos se incrementó de 1.650 millones de bushels a 1.680 millones de bushels. Ese aumento en la demanda redujo las existencias de fin de cultivos viejos de 615 millones de bushels a 575 millones de bushels. Las existencias finales más bajas de la cosecha antigua se aplicaron luego como un arrastre más bajo para la campaña agrícola 2020-21. Fuente: Farm Progress https://www.farmprogress.com/marketing/10-soybeans-how-high-can-market-go

La frontera de soja en Brasil crecerá al ritmo más rápido en cuatro años: Se espera que los productores brasileños del norte y noreste del país, regiones dominadas por la selva amazónica y la sabana del Cerrado, amplíen sus campos de soja en más del 6% en la temporada de cosecha 2020/21, la tasa más rápida en cuatro años. Proyecciones separadas de las consultoras Arc Mercosul y AgRural muestran que, en términos porcentuales, las regiones serán las de más rápido crecimiento en todo Brasil para la soja. Ambos equipos pronostican que las regiones agregarán más de 350,000 hectáreas esta temporada de cosecha. El norte y el noreste incluyen áreas consideradas la frontera de la agricultura brasileña, como la región mayoritariamente sabana conocida como Matopiba – los estados de Maranhao, Tocantins, Piauí y Bahía – y la parte sur del estado amazónico de Pará. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/markets/newswire/brazils-soy-frontier-to-grow-at-fastest-pace-in-four-years

La Niña podría afectar la siembra y el desarrollo de cultivos en Sudamérica: La mayoría de los modelos meteorológicos ahora apuntan hacia un desarrollo moderado de La Niña para octubre y que persistirá quizás hasta principios de 2021. Esto podría ser especialmente importante para los productores de Sudamérica porque coincidiría con la siembra y el desarrollo de cultivos. La Niña generalmente se asocia con un clima más seco de lo normal en Argentina y el sur de Brasil. No hay mucha correlación entre La Niña y el clima en el centro y norte de Brasil. De hecho, en el norte de Brasil hay una tendencia a precipitaciones superiores a lo normal durante La Niña. Actualmente es muy seco en el norte de Argentina, donde ha habido muy pocas lluvias durante los últimos cinco meses. Algunas partes del sur de Brasil, especialmente los estados de Paraná, Sao Paulo y Minas Gerais, también están actualmente muy secas y no se prevé mucha lluvia. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/Sep17_20-La-Nina-Could-Impact-Planting-and-Crop-Development-in-S-America

• LOCALES

Comenzó la siembra de maíz temprano argentino en aquellas zonas no afectadas por restricciones hídricas: Esta semana comenzó en la Argentina la siembra de maíz con destino a grano comercial en aquellas zonas productivas que no registran déficits hídricos o bien que cuentan con agua disponible en la napa freática.   La Bolsa de Cereales de Buenos Aires indicó hoy que ya se cubrió el 6,5% del área de maíz prevista para la campaña 2020721, la cual fue estimada de manera preliminar en 6,20 millones de hectáreas (100.000 hectáreas menos que en 2019/20). Las siembras se realizaron en aquellos sectores de las provincias de Entre Ríos, Santa Fe y Buenos Aires que recibieron lluvias en las últimas semanas. Fuente: Valor Soja

La provincia de Cordoba estima una caída del 35,6% en la cosecha de trigo: El Gobierno de Córdoba dio a conocer los cálculos oficiales de cosecha 2019/20 y su primera estimación de producción de trigo para la presente campaña. Los datos presentados por el secretario de Agricultura, Marcos Blanda, muestran que la oferta triguera de Córdoba se reduciría un 35,6 por ciento o 1,5 millones de toneladas, desde las 4,35 millones del ciclo pasado a 2,8 millones en el presente ejercicio. La fuerte sequía que atravesó Córdoba durante el otoño y el invierno, con algunas lluvias que se dieron recién en la primera semana de septiembre, hizo que de movida la siembra se achicara en un 22,4 por ciento, de 1,5 millones en la temporada pasada a 1,164 millones en la actualidad. Fuente: Agrovoz

Las nuevas disposiciones del Banco Central atentan contra el campo: Entidades agropecuarias criticaron las medidas anunciadas por el Banco Central (BCRA) para la compra de dólares para atesoramiento y cancelación de obligaciones en el exterior, al afirmar que el nuevo esquema aumenta la «desconfianza» de los inversores e incrementa la brecha cambiaria existente. «No estoy de acuerdo con el atraso cambiario y se necesita tener reglas claras a favor de la producción y de la exportación. Las medidas anunciadas pueden aumentar la brecha cambiaria y esto genera un desaliento, debilita la confianza, con mayor lugar a la especulación y no a la producción», indicó el presidente de la Confederación Interccoperativa Agropecuaria (Coninagro), Carlos Iannizzotto. Fuente: Agritotal

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por nuevas compras de soja estadounidense por parte de China que sostiene firme la demanda de exportación, hubo negocios que se conocieron durante la nocturna

+ Las ventas de exportación durante la noche a China se han convertido en una característica diaria. La cosecha vieja enviada más la nueva cosecha asciende a 14,4 millones de toneladas de maíz y 33,3 millones de toneladas de soja. De estas cifras, las nuevas cosechas suman 12,3 M de ton de maíz y 28,8 M de ton de soja.

+ El presidente de Estados Unidos, Donald Trump, anunció una nueva ronda de asistencia pandémica a los productores de alrededor de usd 13 mil millones en un mitin de campaña en Wisconsin el jueves por la noche, entregando ayuda a un sector importante en un estado crucial en el campo de batalla.

+ Ayer los  precios de la soja obtuvieron ganancias significativas gracias al optimismo comercial extendido y las preocupaciones persistentes sobre la calidad y el potencial de producción de la cosecha de este año.

El USDA informo ventas de soja por 264.000 toneladas con destino a China, además de 360.000 sin especificar destino.

+ El reporte de exportaciones de soja semanal estuvo dentro de lo  esperado por el mercado pero arriba del año pasado a la misma fecha.

+ Los compromisos de exportación de soja están en 32,3 M de ton durante los primeros 10 días de datos. Eso es el 56% del total de MY del USDA para las exportaciones de soja, en reservas a futuro casi récord, en comparación con el promedio de 5 años del 34%.

+ Brasil importo unas 400 mil ton de poroto de soja en el 2020 de enero a julio. El mercado doméstico de Brasil de soja enfrenta una escasez de la oleaginosa por el récord alcanzado de las exportaciones desde enero a julio.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la siembra de girasol es del 15,4% a  nivel nacional, aumentando 2,3% en la semana pero todavía con un retraso de 18,8% respecto del año anterior a la misma fecha. Se proyecta una cobertura de 1,4 M ha, bajando respecto del ciclo anterior.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 54.000 ton de subproductos de soja, acumulando 15,12 M ton en el ciclo 2019/20. Se autorizaron 6.100 ton de aceite de soja, acumulando 3,27 M ton en el ciclo 2019/20. Se autorizaron 48.024 ton de poroto de soja, acumulando 3,31 M ton en el ciclo 2019/20

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con subas, como consecuencia del mantenimiento de la demanda externa de oleaginosa.

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja se informaron ventas por 2.457.000 ton cuando el mercado esperaba un rango de 1,5 a 2,8 M ton

+ Se estima que los fondos compraron 15.500 contratos de soja, compraron 8.500 contratos de harina y vendieron 1.000 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por el impulso de la demanda de exportación y la preocupación por el resultado de algunos rindes en el avance de la cosecha

+ El mercado de maíz tiene soporte en la demanda de exportación

+El clima en las regiones productoras de maíz de EE.UU. es importante para el avance de la cosecha y el desarrollo de los cultivos

+ Se espera que el clima del fin de semana sea extremadamente seco, y casi no se esperan lluvias mensurables para el Medio Oeste o las Llanuras entre el viernes y el próximo lunes, según el último mapa de precipitación acumulada de 72 horas de la NOAA.

+ La perspectiva de 8 a 14 días de la NOAA también predice un clima estacionalmente seco para el centro de los EE. UU. Entre el 24 y el 30 de septiembre, con condiciones generalizadas más cálidas de lo normal.

+ El USDA informo la venta de 120.000 ton de maíz con destinos desconocidos.

+ El reporte semanal de exportaciones de maíz estadounidense  estuvo dentro del rango esperado por los operadores y un 32% arriba del año pasado a la misma fecha.

+  Los compromisos acumulados son el 35% del total proyectado del USDA, en comparación con el promedio de 5 años del 25% para esta fecha.

+ Los funcionarios chinos declararon que no aumentarán el contingente arancelario de importación de maíz, que es de 7.2 MMT para 2021.

+ Se han publicado los resultados de la última encuesta exclusiva de agricultores de Farm Futures, que incluyó las intenciones de siembra para 2021. Los encuestados indicaron que sembrarían un 0,3% menos de acres de maíz el próximo año, para un total de 91,8 millones de acres. También planean sembrar más de 4 millones de acres de soja el próximo año, elevando esa cantidad a 87,9 millones de acres.

+ Los tifones en China han afectado la producción de maíz.

+ La sequía ha afectado a partes de los EE.UU. este verano, pero eso también ha sentado las bases para una cosecha más fácil en algunas áreas.

+ En la Unión Europea, la consultora Strategie Grains hizo grandes recortes en sus estimaciones para la producción de maíz de la UE, que cayó a 2.555 mil millones de bushels después de que la sequía golpeara regiones clave de producción que incluyen Francia, Italia y Rumania.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la siembra de maíz es del 6,5% a  nivel nacional, aumentando 0,3% en la semana. Se proyecta una cobertura de 6,2  M ha, bajando un 1,6% respecto del ciclo anterior.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 189.520 ton de maíz, acumulando 32,07 M de Ton en el ciclo 2019/20 y se autorizaron 200.000 ton del ciclo 2020/21 para totalizar 5,94 M de ton

+ En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, como consecuencia de las mejoras en la soja, junto con las ventas de exportación norteamericana.

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz se informaron ventas por 1.610.000 ton cuando el mercado esperaba un rango de 800 mil a 1,9 M ton

+ Se estima que los fondos compraron 12.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por coberturas de posiciones ante noticias del clima seco en algunas regiones productoras y contagio con los demás productos

+ World Weather Inc. señaló en un informe especial ayer que el clima cálido y seco está disponible para las regiones de trigo de invierno de EE.UU. Hasta septiembre, y que esto podría resultar interesante dada una situación similar en la UE. regiones de trigo.

+El mercado de trigo tuvo soporte por compras de coberturas y contagio con las demás mejoras de los productos agrícolas

+ El reporte de exportaciones semanales de trigo estuvo en el mínimo esperado pro el mercado y un 6,8% arriba del año pasado a la misma fecha. Estuvo un 30% debajo de la semana pasada

+ Egipto compro 235.000 toneladas a mayores precios que los pagados anteriormente. Esta última licitación fue adjudicada a Polonia por 60 mil ton y, en una mayor proporción, a Rusia con 175 mil ton.

+ China anunció planes para mantener el contingente arancelario de trigo de 9,63 MMT existente.

+ La consultora Strategie Grains elevó su pronóstico de producción de trigo para 2020 en la Unión Europea a 4.751 mil millones de bushels, citando mejores perspectivas para Polonia, la región del Báltico y la República Checa. Sin embargo, si se realiza, ese recuento caerá un 12% por debajo de la producción de 2019, en gran parte debido a las grandes reducciones año tras año en Francia.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que la condición del cultivo de trigo de normal a excelente cae 3 puntos porcentuales, al igual que la condición hídrica. En cuanto a la fenología, el 48 % de la superficie transita desde encañazón en adelante.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 2.755 ton de trigo pan, acumulando 12,08 M de Ton en el ciclo 2019/20 y se autorizaron 65.000 ton del ciclo 2020/21 para totalizar 3,6 M de ton

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con subas, como consecuencia principalmente del aumento en los valores del cereal a nivel internacional.

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo se informaron ventas por 335.727 ton cuando el mercado esperaba un rango de 300 a 700 mil ton

+ Se estima que los fondos compraron 12.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago