Desayuno con AGRO 15/05/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 15/05/2017 a las 7:45 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	354,4	0,6	MALASIA – PALMA	653,6	14,3
CBOT ACEITE	727,5	3,5	DALIAN – SOJA	0,0	0,0
CBOT HARINA	345,2	-0,1	DALIAN -MAIZ	236,2	-1,6
CBOT MAIZ	145,8	-0,3
CBOT TRIGO	157,4	-1,7
FTSE EUROPA	0,16%		DÓLAR/EURO	1,0966	0,34%
HANG SENG	0,86%		DÓLAR/YUAN	6,896	-0,03%
NIKKEI	-0,07%		ORO LONDRES	1231,5	0,25
S&P	-0,15%		PETROLEO BRENT	52,21	1,37

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Espacios en los campos de maíz es señal de cambio a la soja: Mientras conducía por partes del norte de Illinois la semana pasada, el presidente Jerry Gulke del Gulke Group dijo que estaba «totalmente sorprendido» por el gran número de campos de maíz no plantados. Esas señales visuales, además de un sistema de lluvia que se dirigía al Cinturón de Maíz durante la semana del 14 de mayo, podrían «poner el clavo en el ataúd» en el maíz y forzar a los agricultores de los estados clave a cambiar a la soja. Los hallazgos sugieren que algunos analistas necesitan reexaminar sus proyecciones para la superficie de cultivos. «Originalmente, [Gulke Group] estimo 89,5 millones de hectáreas de maíz. Creo que podría acercarse a 87,5 millones cuando hayamos terminado «, dice Gulke. «Observamos 92 millones de acres de soja y el gobierno dijo que 90 millones. No me sorprendería si superamos eso. Nuestros números eran realmente más altos que eso. Los recortamos. Cuando todo esté dicho y hecho, nos veremos forzados a hacer soja». Fuente: Agweb https://www.agweb.com/article/gulke-cornfield-gaps-could-signal-soybean-switch-naa-nate-birt/

La soja encuentra soporte con los productores optimistas: LA semana termino con un mercado bastante tranquilo. El mercado opero bastante ajustado de 7¼ ¢. La presión provino de estimaciones cada vez mayores del tamaño de la cosecha de Brasil y de un patrón más cálido y seco en el clima. Se necesitarán varios días más para que las partes más húmedas del cordón maicero se sequen lo suficiente para permitir la siembra, pero el optimismo es alto para que los productores vuelvan a estar en los campos para el final del fin de semana. El apoyo al mercado proviene de la fijación de precios por parte de los usuarios finales, así como de las estimaciones de las existencias de finales de 2017/18 del USDA que están por debajo de las expectativas del mercado. En cuanto al comercio, esperamos que el mercado continúe reduciéndose a medida que avance la cosecha récord en Brasil, también por  el exceso de oferta de soja de cosecha vieja de Estados Unidos y la anticipación de nuevas hectáreas que mantendrán a los vendedores agresivos en las subas y los usuarios finales aparezcan en los mercados. Fuente: Agriculture http://www.agriculture.com/markets/analysis/crops/analyst-beans-find-support-while-farmers-remain-optimistic

El clima devuelve en el 2017 lo que bajo la producción en el 2016 en Brasil: Con el aumento de apenas 2 millones de hectáreas de área sembrada en esta cosecha 2016/17, Brasil va a elevar la producción de granos en 45 millones de toneladas. Esto ocurre porque el clima, bastante favorable, está devolviendo este año lo que sacó el año pasado. La mejora en las condiciones climáticas permitió un avance del 20% en la productividad, que ascendió a 3,84 toneladas por hectárea. El país utiliza 60,4 millones de hectáreas en esta cosecha, lo que debe generar una cosecha récord de 232 millones de toneladas, un 24% más que la anterior, según datos divulgados este jueves por la Conab. La cosecha 2015/16 se inició con una perspectiva de producción de 215 millones de toneladas pero afectada por el clima, la producción cayó a 186 millones. En 2016/17, las perspectivas iniciales de producción eran de 215 millones, pero, con el desarrollo de la cosecha y con las buenas condiciones climáticas, la producción fue reevaluada, pudiendo llegar a los 232 millones, como las muestran las previsiones actuales. Fuente: Brasilagro http://www.brasilagro.com.br/conteudo/clima-devolve-em2017-o-que-retirou-da-producao-de-graos-de2016.html#.WRcbYIWcHIU

 

–         LOCALES

“Para que sea sustentable, la producción necesita ser rentable”: La infografía elaborada por Fada en la que se reflejaban cuáles son los desafíos de sustentabilidad para la producción argentina: 1,6 hectáreas sembradas con oleaginosas por cada una de cereales; sólo se reponen un tercio de los nutrientes que se extraen de los suelos; y se aplican dos litros o kilos de fitosanitarios por tonelada producida. El ministro Busso comentó los avances realizados en Córdoba de la mano del programa de Buenas Prácticas Agropecuarias (BPA) y Alegre opinó que “para que haya sustentabilidad en la producción, es necesario que haya sustentabilidad en la rentabilidad” de los productores. Fuente: Agrovoz

Resultados económicos ajustados para la cosecha gruesa: entusiasmo agrícola que si vivía el año pasado se va esfumando con el avance de la cosecha. Muchos productores no inundados obtienen buenos rindes, pero se quedan sin excedentes para encarar la próxima siembra luego de pagar todas las cuentas. La explicación es sencilla: deben vender la soja a $ 3700 por tonelada vs. 4500 del año pasado y pagan costos aumentados por la inflación. Con el maíz pasa lo mismo: el precio actual es inferior al de hace 12 meses. Desde el punto de vista físico, los resultados no son malos en campos no inundados, pero las cuentas cierran muy finitas y lo que se cobra se va como agua entre los dedos», gráfica un productor del sur de Santa Fe.  Fuente: LA Nación

Biocombustibles: se estima que este año la producción será record: La producción de biocombustibles con aceites vegetales (principalmente de soja) o procesados a partir del maíz y caña de azúcar, registró un importante aumento de 38,7% (totaliza 352.235 toneladas) en el primer bimestre de 2017, de acuerdo a cifras del Ministerio de Energía y Minería. Así, este sector perfila un nuevo año récord ligado, básicamente, a la mayor cosecha de granos. Las empresas y cámaras del sector confían en el repunte de la economía local y en la próxima reapertura del mercado europeo a las exportaciones argentinas, como factores compensadores del freno en las ventas de biodiesel a Estados Unidos. Principio del formularioPrincipio del formularioPrincipio del formularioFuente: Clarín Rural

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por la mejora en los aceites vegetales que contagia al poroto

+Los futuros de aceite de palma en Malasia operaron con subas por la suba de las exportaciones en el mes según datos del país

+ Hoy se espera el informe semanal del avance de la siembra de soja en EE.UU. El mercado en promedio espera un rango de cobertura del 30-35% completo. El promedio de los cinco años es del 32%.

+ El clima durante el fin de semana en el Medio Oeste fue favorable para las siembras. El clima seco y cálido permitió el trabajo en los campos mientras que se espera húmedo en esta semana

+ Los productores estadounidenses aprovecharon el fin de semana para avanzar con las siembras antes de la llegada de nuevas lluvias.

+ En el pronóstico de 6-10 días se espera cálido y húmedo en el Medio Oeste

+ El mercado tiene la atención en el clima que permita avanzar con la siembra

+ Hoy se espera el informe mensual del NOPA. Loa analistas esperan en abril 145.739 M de bushels vs. los 147.614 M del año pasado. Se estiman los stocks de aceite de soja en 1.777 billones.

+ Los futuros de soja en Chicago durante la semana pasada finalizaron la jornada del viernes y la semana con bajas presionados por el clima que permitirá el avance de la siembra

+ Presiona al mercado los pronósticos de mayor cosecha de soja en Sudamérica según el informe mensual del USDA

+ Informa estima que la siembra de soja en EE.UU. será de 89,7M de acres, vs. la estimaciones del USDA de 89,5 M.

+ Conab estimo que la cosecha de soja de Brasil 2016/17 es de 113 M ton, arriba de los 110,2M de ton anterior y los 111,6 M del USDA

+AGRural estima que los productores brasileros tiene vendido solo el 55% de la cosecha de soja cuando habitualmente alcanza el 71% a esta época.

+ AgResource estima que el desarrollo de siembra de soja de EEUU podría alcanzar entre el 23-28% hasta el domingo, con buenas proyecciones climáticas para el fin de semana, permitiendo a los productores de la mayoría del cordón maicero volver al campo con sus sembradoras

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales disminuyeron su posición neta vendida de soja en 10.918 contratos en el mercado de Chicago al 9 de mayo, llevando la posición neta vendida a 59.470 contratos.

+ El Ministerio de Agroindustria de Argentina informó que al 11 de mayo estaba cosechado el 65% del área de soja (del total sembrado de 19.419.963 hectáreas) vs. el 56% del año pasado a la misma fecha (cuando se sembró 20.479.094 ha)

+ ROEs: en el día viernes se autorizaron 5.000 ton de aceite de soja, acumulando 1,19 M de Ton en el ciclo 2016/17. SE autorizaron 75.675 ton de subproductos de soja, acumulando 7,24 M ton en el ciclo 2016/17. SE autorizaron 47.143 ton de poroto de soja, acumulando 3,58 M ton en el ciclo 2016/17.

+ En la jornada del viernes los futuros en Chicago cerraron con bajas, por ventas técnicas ante la gran oferta en Sudamérica

+ Se estima que los fondos vendieron 1.500 contratos de soja, vendieron 1.000 contratos de harina y compraron 2.500 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por el fin de semana seco en el Medio Oeste que permitió el avance de la siembra del cereal pero limitada por los pronósticos de lluvias en algunas zonas productoras para los próximos días

+ Hoy se espera el informe semanal del avance de la siembra de maíz en EE.UU. El mercado en promedio espera un rango de cobertura del 60-65% completo. El promedio de los cinco años es del 70%.

+Los productores estadounidenses que aún no han terminado la siembra de maíz podrían cambiar sus planes sembrando las hectáreas restantes con soja, que se puede sembrar bien en junio, sin mucha pérdida de potencial de rendimiento.

+ El clima fue favorable para la siembra del cereal durante el fin de semana

+ El mercado está atento al clima para avanzar con la siembra, presionado si avanzo mucho la siembra durante el fin de semana

+ Los futuros del maíz en Chicago cerraron la semana pasada con suba durante la última jornada y también con subas en la semana con escaso volumen por los datos soportes del informe del USDA

+ Los datos del USDA del maíz del mundo y de EE.UU. fue soporte para el mercado por la baja de los stocks finales 2017/18.

+ Informa estima que el área de siembra de maíz EE.UU. será de 89,7M acres, debajo de los 90M del dato del USDA

+Conab aumento su estimación de producción de maíz de Brasil en 1, M de ton a 92,8M ton, debajo del dato del USDA de 96M ton.

+ China vendió 335.337 ton de un total de 450.000 ton ofrecido de las reservas de maíz 2011 y 2012.

+ En China el clima de las regiones productoras de maíz están secas para las siembras, esperando que lleguen las lluvias

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales aumentaron su posición neta vendida de maíz en 27.254 contratos en el mercado de Chicago al 9 de mayo, llevando la posición neta vendida a 225.198 contratos.

+ El Ministerio de Agroindustria de Argentina informó que al 11 de mayo estaba cosechado el 35% del área de maíz (del total sembrado de 7.356.680 hectáreas) vs. el 25% del año pasado a la misma fecha (cuando se sembró 6.904.539 ha)

+ ROEs: en el día viernes se autorizaron 141.420 ton de maíz, acumulando 9,41 M de Ton en el ciclo 2016/17

+En la jornada del viernes el maíz en Chicago cerró con subas,  por coberturas de posiciones cortas por delante del fin de semana y la incertidumbre sobre la injerencia del clima sobre la siembra en el Medio Oeste estadounidense en los próximos días

+ Se estima que los fondos compraron 3.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión de las grandes existencias globales del cereal

+ Hoy se espera el informe sobre la situación de los cultivos de invierno en EE.UU. y el avance de la siembra de primavera que está muy demorada

+Los futuros de trigo en Chicago finalizaron el último día de la semana pasada con bajas al igual que el balance semanal que eta presionado por la gran oferta global

+ El trigo encontró soporte en los datos publicados por el USDA sobre producción mundial más baja para el 2017/18. Igualmente hay mucho trigo por los grandes stocks mundiales

+ En EE.UU. se proyecta una caída en la producción de trigo 2017/18 por la caída de las siembras y el clima en las regiones productoras

+ Todavía no se conoce el impacto del clima en las Planicies cuando hace dos semanas hubo una fuerte tormenta de nieve

+ Informa estima que el área de trigo de primavera en EE.UU. alcanzara los 10,9 M de acres, debajo del dato del USDA de marzo de 11,3 M

+ En Francia las lluvias de primavera están ayudando a los cultivos que tienen que recuperarse del clima seco durante el invierno.

+ En Europa las condiciones climáticas mejoran para el desarrollo de los cultivos de invierno, con pronósticos de lluvias que mejoran la humedad

+ LA agencia estatal de cereales de Argelia compró 470.000 toneladas de trigo de calidad panadera y 75.000 toneladas de cebada para alimentación animal en una licitación que cerró el miércoles.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales disminuyeron su posición neta vendida de trigo en 14.086 contratos en el mercado de Chicago al 9 de mayo, llevando la posición neta vendida a 136.814 contratos.

+ ROEs: en el día viernes se autorizaron 25.290 ton de trigo, acumulando 8,05 M Ton en el ciclo 2016/17

+ En la jornada el viernes el trigo en Chicago cerró con bajas, en una sesión muy volátil producto de ventas técnicas. La abundante oferta mundial del cereal continúa limitando los rallies

+ Se estima que los fondos vendieron 1.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

CIERRE AL	12/05/2017
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	350,5	-0,7	142,4	0,5	156,2	-0,4
FOB MIN	363,0	0,0	163,0	0,0	189,0	0,0
FAS TEORICO OF	245,2	-0,8	148,9	0,1	173,8	0,1
FAS MERCADO	240,1	-1,0	150,5	0,6	165,4	0,0
Datos en dolares oficiales