Desayuno con AGRO 13/11/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 13/11/2017 a las 7:45 hs.

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Implicancias del reporte del USDA de noviembre: Una vez más, estamos viendo rendimientos más altos, pero hemos estado aquí antes, dice Jerry Gulke, presidente de Gulke Group. El informe de cosecha del USDA de noviembre sorprendió al mercado con respecto al rendimiento del maíz, otro récord, pero «eso no debería haber sido una gran sorpresa, lo hemos hecho antes», dice Gulke. Ciertamente, este informe de cultivo no contribuyó en nada al debilitamiento de la economía agrícola al producir más bushels, lo que a su vez presenta a los productores precios más bajos. Él explica: «En la historia, hemos hecho esto antes y tal vez tenemos que dar más crédito al clima que la tecnología de semillas». El deterioro de la economía agrícola también está teniendo un impacto, pero no es una sorpresa para muchos productores, sin embargo, todavía es una preocupación. Uno de los principales ingredientes es el flujo de efectivo débil, lo que conduce a una deficiencia en el capital de trabajo Fuente: Agweb https://www.agweb.com/article/gulke-november-crop-report-implications/

Exportaciones y demanda da soporte al mercado de trigo: Los mercados de trigo tuvieron mucho que masticar en esta semana, comenzando con un aumento en los valores de hi-pro, luego un impresionante número de ventas de exportación, seguido por el soporte del informe de oferta / demanda. Minneapolis lideró el camino esta semana con un par de días de precios muy altos, arrastrando consigo a los mercados de trigo de invierno. Los mercados disponibles están liderando el camino al alza con una base creciente en los EE. UU. Y mayores ofertas para el trigo de molienda de mayor calidad en todo el mundo. El duro invierno rojo de Kansas City tuvo su propia alza más alta con un fuerte número de ventas de exportación de 509 TMT, en gran parte debido a la gran venta a Irak la semana pasada de 450 TMT. El USDA espera negocios adicionales del trigo colorado de invierno ya que aumentaron esas proyecciones de exportación en el informe de oferta / demanda en 25 millones de bushels. Todas las demás clases se dejaron sin cambios, con el resultado neto de una caída en las existencias finales de 25 millones a 935 millones. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/markets/analysis/exports-and-demand-support-wheat-market

Aprosoja de Brasil va a la justicia para anular la patente de Intacta: La patente de la semilla de soja Intacta de Monsanto -que combina tolerancia al herbicida glifosato y resistencia a las orugas- está siendo cuestionada por los productores de Mato Grosso. Ayer, la Asociación de Productores de Soja y Maíz de Mato Grosso (Aprosoja-MT) ingresó en la Justicia Federal del Estado con una acción pidiendo la anulación de la patente de Intacta, alegando que el registro no cumple los requisitos legales previstos en la Ley de Propiedad Industrial. Uno de los argumentos de Aprosoja-MT es que hubo «ingeniería genética» y no la creación de una nueva tecnología. «La cuestión que nos dejó con el pie detrás es que la Intacta era muy parecida a la tecnología que la gente ya usaba», dijo Endrigo Dalcin, presidente de Aprosoja-MT. El argumento de la entidad es que Intacta combina dos tecnologías, ambas desarrolladas por Monsanto, ya patentadas y en dominio público: la RR1 – que ofrece resistencia al glifosato – y la tecnología Bacillus thuringiensis (Bt) – de resistencia a orugas. Así, habría «carencia de actividad inventiva» y, por lo tanto, una nueva patente no estaría justificada. Fuente: Brasilagro http://www.brasilagro.com.br/conteudo/aprosoja-vai-a-justica-para-anular-patente-da-intacta.html#.WgcDg7pFzIU

–         LOCALES

La SRA advirtió sobre un aumento en la presión impositiva para el campo en las provincias: La Sociedad Rural Argentina (SRA) aseguró hoy que las propuestas tributarias de las provincias llevarán a un aumento de la presión impositiva para el campo. «Las propuestas presentadas por las provincias de Buenos Aires y Córdoba en materia tributaria subestiman la necesidad imperiosa de reducir la presión impositiva para generar inversiones y empleo en todo el país», afirmó la entidad en un comunicado. Según la SRA, desde 2002, la presión tributaria de todas las provincias aumentó, en promedio, 78% más que la economía; y el impuesto a los Ingresos Brutos -un tributo provincial- es hoy el tercero en recaudación del país, después de dos impuestos nacionales: IVA y Ganancias. Fuente: Agritotal

Ya se vendió casi el 30% del trigo de la campaña 2017/18: Un informe realizado por Sofía Corina, perteneciente al plantel de análisis de la Bolsa de Comercio de Rosario, advierte que ya se vendió casi el 30% del trigo de la nueva campaña, que aún está siendo cosechada. “Las compras del trigo 17/18 se aceleraron hasta cubrir el 28% de la producción estimada dejando un balance con estrechos stocks finales. El principal comprador, Brasil, vería reducida su producción en un 27%, mientras que Argentina recorta su cosecha en 500 mil toneladas configurando un escenario alcista”, indica el informe. Fuente: Infocampo

Transportar cargas es 18% más caro este año: La suba del precio del gasoil de casi el 8%, que tuvo lugar en el mes de octubre, empujó los costos del transporte de mercaderías por camión en un 2,65% en ese período. Así, en lo que va del año, transportar mercaderías por carretera cuesta cerca de un 18% más que el año pasado. Los datos surgen de un informe elaborado por la Federación Argentina de Entidades Empresarias del Autotransporte de Cargas (Fadeeac), que elabora mensualmente el Índice de Costos (que surge de medir once rubros que impactan directamente en los costos de las empresas de transporte de cargas de todo el país, y es referencia para la fijación o ajuste de las tarifas del sector). Fuente: Revista Chacra

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por toma de ganancias luego de la mejora pasada y mejores pronósticos para los cultivos en Sudamérica

+ Hoy se publicara después del cierre el informe semanal de la posición de los fondos según el CFTC

+ Hoy se publicara el informe semanal del USDA donde indicara el avance de la cosecha de soja en EE.UU. Se espera el 95% de avance

+ El mercado continúa con el impacto de las cifras publicadas por el USDA la semana pasada pero con enfoque en el clima en Sudamérica

+ Hay pronósticos de lluvias en las regiones productores de Brasil en los próximos 10 días para mejorar la situación en los campos

+ China comprara unas 12 M de ton de soja de EE.UU. por la visita de Trump al  país, el volumen es distinto al acuerdo que se firmara en el verano por 12,53 M de ton

+ El Departamento de Comercio de EE.UU. la semana pasada fijo aranceles antidumping para las importaciones de biodiesel de Argentina e Indonesia, siendo para este último debajo de lo pensado inicialmente

+ Por demora en las importaciones de soja de China que llega a las plantas, una gran empresa procesadora suspendió la actividad en dos de sus plantas

+ Los importadores chinos aprovecharon las recientes bajas de los futuros para realizar ligeras compras de cobertura, para garantizar materia prima de soja en la industria procesadora.

+ Según fuentes de China, algunos procesadores chinos desaceleraron drásticamente o pararon completamente las operaciones, por falta de soja en grano disponible. La oleaginosa ya llegó en los puertos, sin embargo, la logística del puerto hasta las procesadoras en el interior del país ha perdido ritmo.

+ Las importaciones de soja de China proyectadas para noviembre y diciembre deben continuar en niveles récord, estimado en 8-9 M de ton para cada mes.

+ DJVE: en el día viernes se autorizaron 474.847 ton de subproducto de soja del ciclo 16/17 para acumular 20,29 M de ton.

+En la jornada del viernes la soja en Chicago cerró con subas,  por rebote técnico luego de la abrupta caída previa por el informe del USDA.

+ Se estima que los fondos compraron 3.500 contratos de soja, compraron 2.000 contratos de harina y vendieron 3.000 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión de la cosecha y la suba del dólar

+ Hoy se publicara el informe semanal del USDA donde indicara el avance de la cosecha de maíz en EE.UU. Se espera entre el 80% y 85% de avance

+ El mercado continúa presionado por los grandes rindes proyectados de maíz por el USDA la semana pasada

+ Durante el fin de semana las bajas temperaturas prevalecieron en gran parte del cordón maicero, con clima mayormente seco excepto algunas precipitaciones en Wisconsin, Michigan e Illinois.

+ En el pronóstico de 8-14 días se esperan temperaturas más cálidas de lo normal en el oeste del rio Mississippi, pero mayormente seco en otras zonas

+ China anuncio la eliminación del impuesto del valor agregado del 11% a las importaciones de DDGs pero continúa con el impuesto antidumping del 53,7% ante las firmas estadounidenses

+ Hoy, luego del cierre de Chicago, se publicara el informe semanal del CFTC

+ El Ministerio de Agroindustria de Argentina informó que al 9 de noviembre estaba sembrado el 45% del área de maíz (del total proyectado de 8.923.450 hectáreas) vs. el 38% del año pasado a la misma fecha (cuando se sembró 8.481.854 ha)

+ DJVE: en el día viernes se autorizaron 257.478  ton de maíz del ciclo 16/17, acumulando 22,36 M ton en el ciclo 2016/17

+En la jornada del viernes el maíz en Chicago cerró con subas, por rebote técnico luego de operar sobre mínimos de casi un año.

+ Se estima que los fondos compraron 5.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por toma de ganancias ante las pasadas subas por la presión de la oferta global y la suba del dólar

+ Hoy se publicara el informe sobre el estado de los cultivos de trigo de invierno, con el avance de la siembra y el análisis de la categoría de bueno a excelente

+ El cereal está presionado por la gran oferta global pero hay demanda de exportación activa

+ India, con el objetivo de proteger los precios domésticos, duplico el impuesto a las importaciones de trigo, alcanzando el 20%.

+ El aumento del arancel de importación de trigo de India afecta las exportaciones del Mar Negro, especialmente de Ucrania que estaba exportado el 6% del total con destino a dicho país entre julio y setiembre.

+ Los precios de trigo están presionados por la evolución del dólar frente a las demás monedas

+ Buenas condiciones de los cultivos de invierno en EE.UU. es un factor adicional bajista

+ DJVE: en el día viernes se autorizaron 40.140 ton de trigo pan del ciclo 16/17, acumulando 11,98 M ton en el ciclo 2016/17 y unas 25.580  ton de trigo pan del ciclo 17/18 para acumular 1,44 M ton

+ En la jornada del viernes el trigo en Chicago cerró con subas,  por coberturas de posiciones vendidas ante las menores existencias finales proyectadas de trigo por el USDA

+ Se estima que los fondos compraron 4.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago