Desayuno con AGRO 12/01/21

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 12/01/21 a las 8:20 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	506,8	2,5	MALASIA – PALMA	960,6	-17,2
CBOT ACEITE	931,2	-8,6	DALIAN – SOJA	0,0	0,0
CBOT HARINA	494,7	2,2	DALIAN -MAIZ	0,0	0,0
CBOT MAIZ	194,7	0,9
CBOT TRIGO	238,1	4,9
FTSE EUROPA	-0,44%		DÓLAR/EURO	1,2146	-0,06%
HANG SENG	1,32%		DÓLAR/YUAN	6,464	-0,26%
NIKKEI	0,09%		ORO LONDRES	1860,21	15,55
S&P	-0,66%		PETROLEO BRENT	56,42	0,76

 

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

¿Qué cambios en el informe del USDA podrían impulsar aún más los mercados de commodities?: Los operadores se están preparando para que el USDA publique su informe de producción de cultivos «final» para la cosecha de 2020 el martes. De cara al informe, los analistas esperan que el USDA reduzca las existencias finales mundiales de maíz, con expectativas de que el número actualizado muestre un mínimo de seis años. Los analistas también esperan que el USDA recorte su pronóstico para la cosecha de Sudamérica, con la estimación comercial promedio buscando una caída de 3 millones de toneladas en la cosecha de soja de Brasil y Argentina, así como una reducción de 4 millones de toneladas en maíz. Los operadores también esperan que el USDA recorte ligeramente la producción de maíz y soja de EE.UU. Para 2021, una medida que Mike North de ever.ag cree que ya tiene un precio en el mercado. “Ya estamos fijando el precio y esperando reducciones”, dice North. “La suposición promedio de los analistas en la calle en este momento es que bajamos las existencias finales de maíz a alrededor de 1.600 millones, y para la soja, se mueve a unos 140 millones. Ese es el objetivo promedio que se establece hoy». Fuente: AG Professional https://www.thedailyscoop.com/news/retail-business/what-usda-report-changes-could-fire-commodity-markets-even-more

Escasas lluvias en la principal región prducotra de ARgentina: Las preocupaciones por el clima en Sudamerica continúan ejerciendo una presión alcista en los precios de los futuros de la soja y los cereales, y si miramos hacia el futuro, hay poca evidencia que respalde el alivio de estas preocupaciones sobre los cultivos. Para la semana que finaliza el 14 de enero de 2021, las precipitaciones continuarán por debajo de lo normal en partes del sur de Brasil y en gran parte de la región centro-oeste. Las precipitaciones irregulares caerán en el norte de Argentina, pero un régimen más seco regresará más tarde en el período. Según datos de Weathertrends360, para la semana que finaliza el 14 de enero, este será el segundo período más seco en 30 años para el estado de Rio Grande do Sul, Brasil. Mientras tanto, las precipitaciones serán más intensas en el sureste de Brasil, incluso en Minas Gerais, donde se prevé que sea el quinto período más húmedo en 30 años. Desafortunadamente, las condiciones más húmedas no se extenderán hacia la región Centro Oeste donde la humedad del suelo permanece baja en gran parte de Mato Grosso. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/weather/news/scarce-rainfall-for-argentinas-main-producing-regions

La cosecha de soja en Mato Grosso será de 15 a 20 días más tarde de lo normal: Se han cosechado algunas sojas de maduración temprana en el estado de Mato Grosso, que es el estado productor de soja más grande de Brasil, pero la cosecha de soja 2020/21 en el estado generalmente se realizará entre 15 y 20 días más tarde de lo normal. El clima seco en septiembre y octubre retrasó la siembra de la soja y ralentizó la germinación y el crecimiento temprano del cultivo. Hasta ahora, las lluvias irregulares durante la temporada de crecimiento han ralentizado aún más el desarrollo de la cosecha. La principal cosecha de soja en el estado debería ocurrir desde mediados de febrero hasta principios de marzo. En comparación, el año pasado, aproximadamente el 25% de la soja del estado se cosechó a fines de enero. El porcentaje de la cosecha recolectada para fines de enero de 2021 probablemente será inferior al 10%. La cosecha retrasada de la soja también resultará en un comienzo lento de las exportaciones de soja de Brasil. Generalmente, las primeras exportaciones de soja comienzan a salir de Brasil a principios de febrero, pero este año puede que no comiencen hasta finales de febrero. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/Jan11_21-Soy-Harvest-in-Mato-Grosso-will-be-15-20-Days-Later-Than-Normal

 

• LOCALES

Maíz: dudas e incógnitas en el campo por cómo se va a implementar el cupo: Mientras se lleva adelante, por 72 horas, el cese de comercialización de granos por parte de la Mesa de Enlace, el Gobierno no informó aún la forma que se implementará el cupo de 30.000 toneladas diarias de maíz. LA NACION intentó comunicarse con funcionarios de la cartera de Agricultura para conocer cómo se pondrá en marcha la ejecución del nuevo tope para la comercialización del cereal pero por el momento prefirieron no hacer declaraciones al respecto. Entre otras cuestiones, dijeron que acordaron con el CAA para tener un cronograma de trabajo «a los efectos de trabajar propuestas para desacoplar los precios internacionales de los domésticos». Fuente: LA Nación

Cepo contra el maíz: productores no descartan extender el paro: a Mesa de Enlace nacional definirá el miércoles por la tarde la extensión del paro agropecuario, si el Gobierno nacional no reconsidera su decisión de intervenir en el mercado de maíz. Así lo anticipó a Agrovoz el vicepresidente de Confederaciones Rurales Argentinas (CRA), Gabriel De Raedemaeker. “Lo vamos a evaluar en función de lo que haga el Gobierno. Si no hay reconsideración plena de la medida es probable que se piense en extender el paro”, advirtió el dirigente. El Gobierno nacional dispuso la semana pasada suspender hasta marzo las exportaciones de maíz, con el objetivo de garantizar el abastecimiento en el mercado interno. Fuente: Agrovoz

Las lluvias llegaron y de recorrido completo por toda la región agrícola: Estaba anunciado que, desde este domingo, las precipitaciones se presentarían en toda la región agrícola favoreciendo o mejorando la condición de los cultivos de verano, notablemente resentida por la sequía. “Las condiciones del tiempo volvieron a inestabilizarse, esta vez de la mano del avance de un sistema frontal, el cual se prevé tenga un recorrido completo hacia el norte del país con lluvias generalizadas a su paso”, dice el departamento de agrometeorología de la Bolsa de Comercio de Rosario. Fuente: Infocampo

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por posicionamiento al informe del USDA de hoy donde se esperan ajustes en los stocks finales de EE.UU. y en la cosecha de Sudamérica de la oleaginosa

+El mercado se posiciona al informe mensual del USDA que se publicara hoy a las 14hs argentina, donde se espera un recorte en los stocks finales de EE.UU. y baja en las cosechas sudamericanas

+ Hubo importantes lluvias en la región productora núcleo de Argentina en las últimas horas

+ La venta de soja estadounidense a China de ayer es la primera compra de esta magnitud en dos meses, lo que podría sugerir un resurgimiento de la demanda del gigante asiático.

+ En Estados Unidos se posiciona el mercado al informe mensual de oferta y demanda del USDA del martes, esperando una baja de los stocks por la mayor demanda

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de diciembre en promedio los analistas esperan 2.920 millones de bushel de soja (79,47 millones de toneladas), abajo de los 3.252 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el informe mensual del USDA del martes se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de soja 2020/21 desde los 175 millones de bushels a 139 millones (3,78 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA se espera una producción de soja 2020 de Estados Unidos en promedio de 4.158 millones de bushels (113,16 M ton), abajo de los 4.170 millones del reporte previo. El rinde promedio se espera en 50,5 b/acre vs. 50,7 b/a anterior y el área cosechada en 82,305 M de acres vs. 82,289 M de diciembre.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 82,66 M de ton de stocks finales de soja 2020/21 vs. los 85,64 M del reporte anterior.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de soja 2020/21 de 131,4 M de ton vs. las 133 M de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 48,4 M de ton vs. las 50 M del informe anterior.

+continúa el cese de comercialización de productos agrícolas en nuestro país hasta el próximo miércoles

+ El USDA anunció una venta de exportación privada de 132.000 ton de soja a China bajo el sistema diario.

+ El informe semanal de inspecciones de exportación fue con un aumento del 1% en la semana, pero los envíos estuvieron 54% por encima de la misma semana del año pasado. China fue el principal destino de la semana con el 58% del total.

+ La Corte Suprema de los Estados Unidos aceptó revisar un fallo de un tribunal inferior que limitaba severamente los poderes del gobierno para eximir a las pequeñas refinerías del corte obligatorio con biocombustibles, lo que pudo haber impactado en las bajas del poroto y sus derivados.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 10.925 ton de aceite de soja, acumulando 4,98 M de Ton en el ciclo 2019/20. SE autorizaron 207.700 ton de subproductos de soja, acumulando 20,9 M ton en el ciclo 2019/20.

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, por ventas técnicas, toda la expectativa está puesta en el Informe de Oferta y Demanda Global (WASDE) del USDA

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 1.778.000 ton cuando el mercado esperaba un rango de 1.200-1.500 mil ton y arriba del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 2.500 contratos de soja, compraron 7.000 contratos de harina y vendieron 7.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de coberturas ante el informe del USDA de hoy donde se esperan cambios en los stocks estadounidenses

+ El mercado se posiciona al informe del USDA  de hoy

+ Los precios del maíz cayeron casi un 1% como parte de una amplia liquidación commodities en el día de ayer, y mientras los operadores cuadraron posiciones antes del informe del USDA

+ Las lluvias oportunas en Sudamérica crearon presión adicional en el día de ayer

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de diciembre en promedio los analistas esperan 11.951 millones de bushel de maíz (303,57 millones de toneladas), arriba de los 11.327 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de maíz 2020/21 desde los 1.702 millones de bushels a 1.599 millones (40,62 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA se espera una producción de maíz 2020 de Estados Unidos en promedio de 14.470 millones de bushels (367,55 M ton), abajo de los 14.507 millones del reporte previo. El rinde promedio se espera en 175,30 b/acre vs. 175,80 b/a anterior y el área cosechada en 82,543 M de acres vs. 82,527M de diciembre.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 283,53 M de ton de stocks finales de maíz 2020/21 vs. los 288,96 M del reporte anterior.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de maiz 2020/21 de 107,7 M de ton vs. las 110 M de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 47,4 M de ton vs. las 49 M del informe anterior.

+ Los exportadores estadounidenses vendieron 108.500 TM de maíz de nueva cosecha a Colombia.

+ El informe de Inspecciones de Exportación del USDA fue un 3.8% más en la semana y un 134% más que la misma semana del año pasado. China fue el principal destino con el 43% del total. Los datos semanales han acumulado exportaciones en 16,2 M de ton hasta 1/7

+  China aprobó la utilización de una nueva variedad de maíz y otra de soja, que se suman a las tres aprobaciones de cultivos genéticamente modificados. Esto se enmarca en una estrategia sostenida del gigante asiático de reducir su dependencia importadora, siendo el mayor comprador de maíz y soja del mundo. En un contexto de crecientes medidas de autosuficiencia del país asiático, esta medida pudo haber impactado negativamente en las cotizaciones del maíz.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 200.000 ton de maíz, acumulando 12,9 M de Ton en el ciclo 2020/21 y unas 22.986 ton del ciclo 2019/20 para totalizar 34,26 M de ton.

+ En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas, por las mejores condiciones en Sudamérica luego de las lluvias y la reapertura de las exportaciones argentinas

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 1.128.000 ton cuando el mercado esperaba un rango de 1.000-1.200 mil ton y arriba del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 12.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por el conocimiento de reportes donde dicen que Rusia podría aumentar los impuestos a las exportaciones de trigo para detener las subas de los precios del cereal en el mercado domestico

+ Rusia está considerando aumentar su impuesto a la exportación de trigo de los 25 euros (30 dólares) por tonelada actualmente planificados entre el 15 de febrero y el 30 de junio, dijo a Reuters el lunes el jefe de la Unión Rusa de Exportadores de Cereales.

+ Hoy se espera el informe mensual del USDA con cambios en los stocks estadounidense y del mundo

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de diciembre en promedio los analistas esperan 1.695 millones de bushel de trigo (46,13 millones de toneladas), abajo de los 1.841 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el informe mensual del USDA del martes se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de trigo 2020/21 desde los 862 millones de bushels a 859 millones (23,38 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el reporte de área de siembra del USDA, en promedio los analistas esperan una superficie de trigo de invierno que alcance las 31,528 millones de acres (12,76 millones de hectáreas), arriba del 2020 de 30,415  millones de acres

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 315,37 M de ton de stocks finales de trigo 2020/21 vs. los 316,5 M del reporte anterior.

+ Las inspecciones de embarque de trigo fueron menos que la semana previa y la misma semana el año pasado. Corea del Sur, Japón y Filipinas fueron los principales destinos de la semana. Las exportaciones acumuladas de trigo se reportaron a un 1,2% por detrás del ritmo de 19/20 con 15,3 MMT enviadas.

+ China vendió 2,099 M de ton de trigo de las reservas estatales la semana pasada. El precio de venta medio fue de 2365 yuanes / TM (~ 9,78 / bushel).

+ GASC de Egipto emitió una licitación internacional de trigo, y los resultados se esperan el martes.

+ Egipto, principal importador mundial, informó que dispone de reservas de trigo suficientes para cinco meses, lo que pudo haber impactado negativamente en los precios.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 94.224 ton de trigo pan, acumulando 8,09 M de Ton en el ciclo 2020/21

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, por la tranquilidad de la demanda internacional del cereal ante la firmeza del dólar

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 279.390 ton cuando el mercado esperaba un rango de 200-400 mil ton y debajo del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 3.500 contratos de trigo en el mercado de Chicago

 

CIERRE AL	11/01/2021
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	504,3	-1,2	193,8	-1,5	233,2	-1,5
FOB MIN	557,0	-1,0	250,0	-1,0	276,0	-1,0
FAS TEORICO OF	373,5	1,6	201,9	-0,3	223,7	-0,2
FAS MERCADO	345,6	0,6	199,1	0,0	224,9	-1,2
Datos en dolares oficiales