Desayuno con AGRO 10/11/20

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 10/11/20 a las 8:05 hs.

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

La política comercial de Biden apuntará a China y acogerá a los aliados: El presidente electo Joe Biden se ha comprometido a trabajar más estrechamente con los aliados de Estados Unidos para enfrentar a China en el comercio, y es poco probable que reduzca los aranceles de su predecesor sobre el acero, el aluminio, los productos chinos y europeos importados en el corto plazo. «Me han dicho que si cierra los ojos, es posible que no pueda notar la diferencia» entre las agendas comerciales de Biden y Trump, dijo Nasim Fussell, ex asesor comercial republicano en el Comité de Finanzas del Senado de Estados Unidos. «Biden no se apresurará a desentrañar algunos de estos aranceles». Biden, quien asumió la presidencia el sábado después de días de recuento de votos, fue elegido con el fuerte respaldo de los sindicatos y los progresistas que se han mostrado escépticos sobre los acuerdos de libre comercio anteriores, por lo que enfrentará presiones para mantener las protecciones para industrias vulnerables, como el acero y aluminio. Su principal prioridad económica será reactivar una economía golpeada por la pandemia de coronavirus, por lo que los acuerdos comerciales probablemente pasarán a un segundo plano frente a los esfuerzos de estímulo y el desarrollo de infraestructura. Fuente: AG Professional https://www.agprofessional.com/article/bidens-trade-policy-will-take-aim-china-embrace-allies

SE ve difícil un rally para el trigo entre fines de otoño y principios de invierno: A medida que avanzamos hacia fines del otoño / invierno, normalmente se vuelve más difícil para el trigo recuperarse debido a que los suministros de la cosecha del hemisferio sur llenan los oleoductos de exportación. Australia está cosechando su tercera cosecha más grande registrada, obteniendo un descanso de la madre naturaleza después de tres años seguidos de sequía. Podemos esperar que una avalancha de trigo blando compita cara a cara con los suministros estadounidenses y rusos en países clave del sudeste asiático. Argentina no tuvo la producción estelar que parecía prometedora al principio, pero aún así producirá una cosecha decente. La mayor parte del excedente exportable se destinará a Brasil, pero podemos esperar que entre 2 y 3 MMT de trigo duro rojo de invierno se trasladen a los mercados mundiales durante los próximos dos meses. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/markets/analysis/whea-rallies-hard-to-come-by-in-late-fall-and-early-winter-analyst-says

Biden reducirá el impulso chino para la soja de Brasil; las reglas serían más claras: La victoria del demócrata Joe Biden podría significar el restablecimiento de las relaciones comerciales estadounidenses en todo el mundo, principalmente con China, y como consecuencia, reducir la avidez por las exportaciones agrícolas de Brasil al mercado chino, provocada por la guerra entre Beijing y Washington. Brasil, el mayor productor y exportador mundial de soja, vio cómo sus ventas al exterior de semillas oleaginosas batieron récords durante todo el año, respaldadas por el tipo de cambio y la fuerte demanda china. «La probable normalización de las relaciones (de Estados Unidos) con China puede reflejar una futura pérdida de mercado para el complejo de la soja y otras materias primas para Brasil», dijo Eduardo Daher, director ejecutivo de la Asociación Brasileña de Agronegocios (Abag), sobre un eventual gobierno de Biden. Fuente: Brasilagro https://www.brasilagro.com.br/conteudo/biden-reduzira-impeto-chines-por-soja-do-brasil-regras-seriam-mais-claras.html

• LOCALES

Basterra destaco el rol del cooperativismo agropecuario: El ministro de Agricultura, Ganadería y Pesca, Luis Basterra, afirmó hoy que la sustentabilidad en la agricultura es un tema de plena vigencia, y argumentó en ese sentido que «el cooperativismo es el espacio en que los lazos de solidaridad permiten el progreso de la actividad». «Para nosotros es un orgullo tener un sistema cooperativo como el que tenemos, y qué mejor que este escenario de pandemia para tomar dimensión exacta del valor de la solidaridad que propone el cooperativismo», afirmó el ministro al hablar en la apertura del Congreso Internacional 2020 de Confederación Intercooperativa Agropecuaria, (CONINAGRO). Fuente: Revista Chacra

Las divisas aportadas por el agro son las que siguen “pagando la cuenta” de la economía argentina: El sector agroindustrial constituye en la actual coyuntura de emergencia sanitaria, económica y social la única gran fuente genuina de divisas que permite asegurar las operaciones y empleos de la mayor parte de los sectores presentes en el territorio argentino. En los primeros nueve meses de 2020 el ingreso neto integral de divisas generado por los sectores “oleaginosos y cereales” y “otras actividades primarias” fue de 14.649 millones de dólares (M/u$s). En segundo lugar se ubicó el sector “alimentos y bebidas” con 4253 M/u$s netos ingresados en enero-septiembre de 2020, mientras que el tercer lugar del ranking corresponde a los servicios profesionales con 1949 M/u$s, el cual comprende asesoramiento jurídico, contable, publicidades, diseño, informática, regalías y un largo etcétera. Fuente: Valor Soja

70% de los productores ve al Estado como obstáculo: El 70% de los productores agropecuarios consideran al Estado «un obstáculo más que un aliado» para el sector, según estudio de Coninagro, de acuerdo con un relevamiento de expectativas y percepciones sobre la realidad productiva actual realizada por la consultora Synopsis, entre el 24 de septiembre y el 5 de octubre, entre productores de más de 14 provincias. Los datos fueron presentados durante el Congreso Internacional Coninagro 2020 que este año se realiza en modalidad virtual y bajo el titulo ¨Alimentos sustentables en Argentina: producción y oportunidades». Fuente: Súper Campo

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras ante el posicionamiento al informe del USDA con una activa demanda de exportación

+ Hoy a las 14 hs argentina se publicara el informe mensual del USDA de noviembre

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de soja 2020/21 desde los 290 millones de bushels a 235 millones (6,4 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA se espera una producción de soja 2020 de Estados Unidos en promedio de 4.251 millones de bushels (115,7 M ton), abajo de los 4.268 millones del reporte previo. El rinde promedio se espera en 51,6 b/acre vs. 51,9 b/a anterior

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 87,4 M de ton de stocks finales de soja 2020/21 vs. los 88,7 M de ton del reporte anterior.

+ La cosecha de soja en EE.UU. alcanza el 92%, arriba del 82% del año pasado a la misma y del 90% promedio de los últimos cinco años

+ El USDA ayer reporto ventas al exterior por 123.000 ton de soja hacia destinos desconocidos.

+ Hoy se publica el informe mensual de la CONAB de Brasil

+ En Brasil continua el déficit hídrico que genera estrés sobre los cultivos, especialmente en el sur del país

+ SAFRAS estima que la siembra de soja brasileña está completa en un 54,2%, en comparación con el promedio de 52% de principios de noviembre. Calculan que Mato Grosso estaba sembrado en un 82% a fines de la semana pasada, por debajo de su promedio del 86%, pero mostrando un progreso significativo.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 35.790 ton de aceite de soja, acumulando 4,47 M de Ton en el ciclo 2019/20. Se autorizaron 58.020 ton de subproducto de soja, acumulando 18,56 M de Ton en el ciclo 2019/20

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con subas, alcanzando así su valor más elevado en más de cuatro años. Estas habrían sido impulsadas por las noticias respecto de una posible vacuna contra el COVID-19 y la suba del petróleo por un lado, y por el clima seco que afecta a Brasil por el otro

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 2.496.000 ton cuando el mercado esperaba un rango de 1.000 a 2.500 mil ton y arriba del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 7.000 contratos de soja, compraron 1.500 contratos de harina y compraron 1.500 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras antes del informe del USDA donde se espera un ajuste a la baja de los stocks del cereal

+ La cosecha de maíz en EE.UU. alcanza el 91%, arriba del 62% del año pasado a la misma fecha y del 80% promedio de los últimos cinco años

+Las noticias acerca del éxito en la etapa de prueba de la vacuna contra el COVID-19 generó expectativas sobre la posibilidad de una rápida recuperación de la economía estadounidense, ayudando a los precios ayer

+ Hoy  espera el informe mensual del USDA

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de maíz 2020/21 desde los 2.167 millones de bushels a 2.033 millones (51,64 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA se espera una producción de maíz 2020 de Estados Unidos en promedio de 14.659 millones de bushels (372,3 M ton), abajo de los 14.722 millones del reporte previo. El rinde promedio se espera en 177,7 b/acre vs. 178,4 b/a anterior

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 296,37 M de ton de stocks finales de maíz 2020/21 vs. los 300,45 M de ton del reporte anterior.

+ Las acciones de Wall St. Subieron el lunes después de que Pfizer anunciara que estaba trabajando en una vacuna COVID-19 que tiene una tasa de eficacia superior al 90% en los ensayos.

+ El reporte semanal de inspección de embarque de maíz estuvo un 18% arriba del año pasado a la misma fecha pero debajo de la semana anterior. China fue el principal destino del grano con el 29% del total

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 377 ton de maíz del ciclo 2019/20, llevando el acumulado a los 33,56 M de ton.

+ En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, a la espera una caída en los inventarios domésticos del país norteamericano, junto con una reducción en los rindes del cultivo, según afirmaron los operadores.

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 690.270 ton cuando el mercado esperaba un rango de 650-800 mil ton y debajo del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 6.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de posicionamiento al informe del USDA pero limitadas por la oferta global del cereal con la presión de la cosecha en Australia

+ El trigo de invierno en EE.UU. está sembrado en un 93%, avanzando 4 puntos en la semana y arriba del 91% del año pasado y del promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 79% emergido frente al 76% del año pasado y el 78% del promedio.

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de invierno está en un 45% en la categoría de bueno a excelente, arriba del 43% respecto de la semana previa. El año pasado a la misma fecha estaba en el 54%.

+ Los precios del trigo bajaron levemente el lunes debido a algunas ventas técnicas impulsadas en parte por las expectativas de que el USDA solo hará pequeños recortes en las existencias finales

+ Un dólar estadounidense en alza también agregó presión a las cotizaciones ayer.

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de trigo 2020/21 desde los 883 millones de bushels a 881 millones (24 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 319,80 M de ton de stocks finales de trigo 2020/21 vs. los 321,45 M de ton del reporte anterior.

+ Las exportaciones de trigo blando de la Unión Europea para la campaña comercial 2020/21 ascienden a 7,9M de ton hasta el 6 de noviembre, según la Comisión Europea. Eso es un 24% mejor que el ritmo del año anterior hasta ahora.

+China ha vendido otros 2,2M de ton de sus reservas estatales de trigo, lo que representa el 56% del grano total disponible para la venta.

+ La consultora rusa SovEcon estima que el país exportó 4,3M de ton trigo en octubre. Eso sería un 11% por debajo del recuento de septiembre. El grano se ofreció a grupos de piensos domésticos que buscan alternativas rentables al maíz.

+ Arabia Saudita compró 860 min ton de trigo en una licitación internacional que se cerró recientemente. El grano se entrega entre febrero y marzo.

+ Etiopía compró 600 mil ton de trigo de orígenes opcionales en dos licitaciones internacionales que cerraron en octubre. El país está intentando apuntalar los suministros mientras lucha contra la sequía y las infestaciones de insectos.

+ Irán emitió una licitación para comprar 60 mil ton de trigo molido que cierra el martes. El grano se enviará entre diciembre y enero.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 870 ton de trigo pan del ciclo 2019/20 para totalizar 12,09 M de ton

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, la espera de reporte mensual de Oferta y Demanda Global que el USDA

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 304.239 ton cuando el mercado esperaba un rango de 200-350 mil ton y debajo del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 3.500 contratos de trigo en el mercado de Chicago