Desayuno con AGRO 09/05/19

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 09/05/19 a las 7:15 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	302,6	-1,4	MALASIA – PALMA	475,6	-7,0
CBOT ACEITE	590,4	-4,9	DALIAN – SOJA	491,8	6,3
CBOT HARINA	322,1	-0,8	DALIAN -MAIZ	274,0	0,0
CBOT MAIZ	142,3	-1,1
CBOT TRIGO	159,7	-1,6
FTSE EUROPA	-0,44%		DÓLAR/EURO	1,1197	0,02%
HANG SENG	-2,39%		DÓLAR/YUAN	6,8218	0,57%
NIKKEI	-0,93%		ORO LONDRES	1285,20	3,80
S&P	-0,16%		PETROLEO BRENT	70,31	-0,06

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

La Casa Blanca dijo que China quiere llegar a un acuerdo comercial.: Estados Unidos ha recibido una indicación de China de que Beijing quiere hacer un acuerdo comercial, dijo el miércoles la portavoz de la Casa Blanca, Sarah Sanders, después de que Washington anunció que aumentará los aranceles a las importaciones chinas por un valor de 200.000 millones de dólares. Las delegaciones comerciales de Washington y Beijing están programadas para comenzar su última ronda de conversaciones el jueves. «Tenemos una indicación de que quieren hacer un trato», dijo Sanders a los reporteros. “Nuestros equipos están en negociaciones continuas. Se van a sentar mañana. Veremos qué pasa desde allí «. Un informe de Reuters que citó fuentes del gobierno de Estados Unidos y del sector privado dijo que China había dado marcha atrás en casi todos los aspectos de un proyecto de acuerdo comercial con Estados Unidos. Estados Unidos elevará los aranceles sobre las importaciones chinas por un valor de $ 200 mil millones a un 25% desde el 10% vigente el viernes, según un aviso publicado el miércoles en el Registro Federal. El presidente de los Estados Unidos, Donald Trump, dijo en un tweet el miércoles que estaría «muy contento con más de $ 100 mil millones al año en que las tarifas llenen los cofres de los Estados Unidos». Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/markets/newswire/explainer-china-changes-laws-in-trade-war-with-us-enforcement-a-concern

Decisiones de siembra tardía 2019 en EE.UU.: La siembra en gran parte del Medio Oeste está seriamente retrasada. La historia sugiere que las probabilidades también han aumentado para menores rendimientos de maíz en 2019 que en 2018, y es probable que los rendimientos de la soja no sean excepcionales. Los rendimientos más bajos conducen potencialmente a ingresos netos muy bajos. El cambio típico de las decisiones de maíz a soja es complicado debido a los bajos precios de la soja. Los prevented acres podría entrar en juego en muchas granjas. Se ha producido muy poca siembra en gran parte del Cinturón de Maíz. Según el informe de progreso de la cosecha del 6 de mayo, el 23% de los acres se plantaron en los 18 estados productores de maíz más grandes, en comparación con un promedio del 46% en los últimos cinco años. Existen bajos porcentajes en todos los estados del cinturón de maíz mayores, exponiéndose en el artículo el detalle de los mismos. Fuente: Farmdoc Daily https://farmdocdaily.illinois.edu/2019/05/late-planting-decisions-in-2019.html

Producir soja en Brasil cuesta casi el doble que en Argentina: En 2018, las exportaciones brasileñas del agronegocio alcanzaron el récord de 101 mil millones de dólares y, de acuerdo con levantamientos de Cepea, los productos del complejo de la soja fueron los que más contribuyeron para ese resultado. A pesar de ese buen desempeño, la competitividad de la oleaginosa brasileña es relativamente baja frente a los principales países competidores, como Estados Unidos y Argentina. Según las encuestas realizadas por el Cepea, tomando como base los valores en moneda nacional y ajustándose con el índice de paridad del poder adquisitivo (PPP-Purchasing Power Parities), el costo promedio de producción de dos granjas típicas de Brasil (Sonrisa/MT y Cascavel/PR) fue de US$ 291,7 / tonelada en las últimas cinco cosechas (de 2013/14 a 2017/18), contra US$ 163,8 / t de dos granjas típicas de EE.UU. (Iowa y Dakota del Norte, Norte) para el mismo período, es decir, el 78% más caro. En cuanto a Argentina, el costo promedio de producción de las dos regiones brasileñas es casi el doble (85,4%) de la verificada en el país vecino, de US$ 157/t. Fuente: Brasilagro https://www.brasilagro.com.br/conteudo/produzir-soja-no-brasil-custa-quase-o-dobro-do-que-na-argentina.html

 

–         LOCALES

Nueva ley de semillas: elecciones provinciales postergan su tratamiento: Cuando todo hacía prever que el proyecto para sancionar una nueva ley de semillas se iba a tratar en Diputados, una vez más esa posibilidad quedó trunca. «Finalmente la sesión del miércoles 8 de mayo fue suspendida porque el oficialismo no logró alcanzar los votos suficientes para aprobar la ley de financiamiento de partidos, que ya cuenta con media sanción. El temario de la sesión incluía otros temas que tampoco lograron consenso como la Ley de góndolas, e incluso, la Ley de semillas», precisa un informe de la Fundación Barbechando. Con respecto a la Ley de semillas, la fundación que sigue de cerca los temas vinculados con el agro en el Congreso informó que las elecciones a gobernador en Córdoba «condicionaron los votos de los diputados que responden al gobernador, Juan Schiaretti, que eran necesarios para lograr la media sanción de la Ley de semillas». Fuente: Agrovoz

Arranca ArgenCarne y la promoción de la cadena argentina de la carne: Este jueves 9 de mayo se inaugura ArgenCarne, la exposición que organiza CRA (Confederaciones Rurales Argentinas) hasta el12 de mayo en la Sociedad Rural de San Justo, Santa Fe. Con el apoyo del Gobierno de la provincia y el Consejo Federal de Inversiones, serán cuatro jornadas donde se desarrollarán seminarios, dinámicas y contará con un gran espacio gastronómico para conocer a fondo a las cadenas bovinas, ovinas y porcinas. Desde el productor ganadero hasta el cocinero que elige un corte para su menú, pasando por las distintas instancias comerciales, una inmensa cadena de actores aporta su valor para que la Carne Argentina sea lo que es en nuestro país y a nivel internacional: sinónimo de calidad, variedad y sabor.  Fuente: Super Campo

Técnicos del INTA desarrollaron un mapa de necesidades nutricionales de los suelos pampeanos: Especialistas del INTA Balcarce –Buenos Aires– detectaron caídas de hasta un 40 % de materia orgánica, disminución de nutrientes básicos y creciente acidificación, particularmente en suelos agrícolas de la zona núcleo. Recomiendan la implantación de cultivos de cobertura y optimizar la aplicación de fertilizantes. Con el objetivo de evaluar la calidad de los suelos, especialistas del INTA Balcarce –Buenos Aires– elaboraron un mapa de la región Pampeana en el que analizan la evolución de los niveles de materia orgánica (MO), fósforo extractable (P-Bray), pH, bases intercambiables (calcio, magnesio, potasio) y micronutrientes en los últimos siete años. Fuente: Agrolink

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión de la confirmación de nuevos aranceles a las importaciones que pueda afectar las negociaciones entre ambos países

+ Estados Unidos elevará los aranceles sobre las importaciones chinas por un valor de $ 200 mil millones a un 25% desde el 10% vigente el viernes, según un aviso publicado el miércoles en el Registro Federal.

+Las delegaciones de EE.UU. y China tienen cita en Washington D.C. para una última rueda de negociaciones el jueves y el viernes. Según la agencia Reuters, el Ministerio de Comercio de China declaró hoy que tomaría medidas de represalia si Estados Unidos efectiviza el viernes un aumento de los aranceles a las importaciones chinas.

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja que publicará hoy el USDA se espera un rango de 300-650 mil toneladas de cosecha vieja y de 50 a 450 mil toneladas de cosecha nueva.

Chinese soybean imports in April tallied 7.64 MMT, according to Customs data, up 55.3% from March and 10.7% larger than last year. A USDA attaché report shows 18/19 Chinese soybean imports at 84 MMT, 4 MMT below USDA’s current official estimate, with 19/20 at 83 MMT.

+El mercado espera el informe del USDA del próximo viernes con los primeros datos del ciclo 2019/20

+ Para el informe mensual del USDA del viernes se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de soja 18/19 desde los 895 millones de bushels a 920 millones (25,04 millones de toneladas) en promedio por los analistas.  Para el ciclo 19/20 se espera en promedio 910 millones de bushels (24,7 millones de toneladas).

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 108,50 M ton de stocks finales de soja 2018/19, arriba de los 107,4 M de ton del reporte anterior. Para el 2019/20 se esperan 109,55 M ton en promedio.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de soja 2018/19 de 117 M de ton, igual que la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 55,7 M de ton vs. las 55 M de ton del informe anterior.

+La Aduana de China informó que las importaciones de soja durante el mes de abril totalizaron las 7,64 M de ton, subiendo un 55,3% respecto del mes de abril y un 10,7% arriba del año pasado a la misma fecha.

+ El agregado agrícola el USDA en China estimó que las importaciones de soja de China en el 2018/19 totalizaran las 84 M de ton, unas 4 M de ton debajo de la estimación oficial del USDA y unas 83 M de ton para el ciclo 2019/20.

+ GEA de la Bolsa de Comercio de Rosario aumento su proyección de producción de soja 2018/19 a 57 M de ton, un millón de ton más respecto del informe anterior. El avance de la cosecha alcanza el 65% del área sembrada.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 156.397 ton de subproducto de soja, acumulando 7,52 M de ton en el ciclo 2018/19. Se autorizaron 27.170 ton de aceite de soja, acumulando 1,63 M de ton en el ciclo 2018/19.  Se autorizaron 120.000 ton de poroto de soja, acumulando 1,63 M de ton en el ciclo 2018/19

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, a partir del nerviosismo que reina en el mercado ante la incertidumbre sobre el desarrollo de las negociaciones comerciales entre Estados Unidos y China.

+ Se estima que los fondos vendieron 5.500 contratos de soja, vendieron 2.500 contratos de harina y vendieron 2.500 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por pronósticos de condiciones más secas en las regiones productoras de EE.UU. a partir de la próxima semana que permitirá el avance de las siembras

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz que publicará hoy el USDA se espera un rango de 500-800 mil toneladas de cosecha vieja y de 50 a 200 mil toneladas de cosecha nueva.

+ Se espera un retorno del clima seco al Medio Oeste estadounidense durante las próximas jornadas, lo cual alimenta las esperanzas de que los agricultores puedan avanzar con la siembra del cereal que actualmente presenta importantes demoras por la excesiva humedad de los suelos.

+ Los operadores consideran que esta recuperación climática llegaría a tiempo, permitiendo a los farmers completen la siembra de maíz de modo tal que los retrasos no ocasionen futuras pérdidas productivas.

+ El último pronóstico de 24 horas mayo muestra otra ronda de lluvia y nieve que se mueve en todo el centro de los EE. UU. El jueves en una gran franja que se extiende desde Louisiana hasta Minnesota y Wisconsin. Se espera un clima más fresco y seco a finales de este mes, según la última perspectiva de 6 a 10 días de NOAA.

+ El último pronóstico de 6-10 días muestra precipitaciones por debajo de lo normal en gran parte de Iowa y en el este del cordón maicero.

+ El reporte semanal del EIA de producción de etanol fue de 1.036 M de barriles por día a la semana finalizada el 3/5, subiendo 12.000 barriles por día respecto de la semana previa. Los stocks de etanol bajaron 227.000 barriles a un total de 22,468 M de barriles, el nivel más bajo desde julio.

+ El mercado se posiciona al informe  mensual del USDA que se publicara el viernes

+ Para el informe mensual del USDA del viernes se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de maíz 18/19 desde los 2.035 millones de bushels a 2.055 millones (52,20 millones de toneladas) en promedio por los analistas.  Para el ciclo 19/20 se espera en promedio 2.131 millones de bushels (54,13 millones de toneladas).

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 316 M ton de stocks finales de maíz 2018/19, arriba de los 314 M de ton del reporte anterior. Para el 2019/20 se esperan 304,71 M ton en promedio.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de maíz 2018/19 de 96,6 M de ton, arriba de los 96 M de ton de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 48 M de ton vs. las 47 M de ton del informe anterior.

+ GEA de la Bolsa de Comercio de Rosario aumento su proyección de producción de maíz 2018/19 a 48,5 M de ton, 0,5 M de ton más respecto del informe anterior. El avance de la cosecha alcanza el 47% del área sembrada.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 82.168 M de ton de maíz, acumulando 20,18 M de Ton en el ciclo 2018/19

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas,  en respuesta a los pronósticos meteorológicos favorables a la siembra del maíz en Estados Unidos.

+ Se estima que los fondos vendieron 9.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por contagio con las bajas de los demás mercados además de la gran oferta disponible del cereal en el mundo

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo que publicará hoy el USDA se espera un rango de 75-250 mil toneladas de cosecha vieja y de 100 a 350 mil toneladas de cosecha nueva. El año comercial del trigo finaliza el 31 de mayo.

+ El mercado de trigo continúa presionado por la gran oferta global a pesar de la demanda de exportación de algunos países importadores

+ El mercado espera el informe mensual del USDA con los primeros datos del ciclo 2019/20

+ Para el informe mensual del USDA del viernes se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de trigo 18/19 desde los 1.087 millones de bushels a 1.097 millones (29,86 millones de toneladas) en promedio por los analistas.  Para el ciclo 19/20 se espera en promedio 1.060 millones de bushels (28,88 millones de toneladas).

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 279,90 M ton de stocks finales de trigo 2018/19, arriba de los 275,6 M de ton del reporte anterior. Para el 2019/20 se esperan 277,4 M ton en promedio.

+ Para el informe mensual del USDA del martes se espera una producción de trigo total 2019 de Estados Unidos en promedio de 1.909 millones de bushels (51,96 M ton), arriba de los 1.884 millones del año pasado. Del total el trigo total de invierno se proyecta en 1.277 M bushels (34,75 M ton), arriba del volumen respecto del 2018.

+ La consultora agrícola SovEcon estimó que la producción de trigo 2019 de Rusia tiene un potencial estable en 83,4 M de ton

+ GEA de la Bolsa de Comercio de Rosario proyecto que el área sembrada de trigo 2019/20 podría aumentar un 6,7% respecto del ciclo precedente, alcanzando una cobertura de 6,8 M de hectáreas aumentando 430 mil.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 1.000 M de ton de trigo pan, acumulando 8,76 M de Ton en el ciclo 2018/19

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, a partir de la cobertura de posiciones vendidas por parte de los fondos de inversión, mientras que para el resto de los futuros prevalece una tendencia bajista.

+ Se estima que los fondos vendieron 2.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

 

CIERRE AL	08/05/2019
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	299,2	-1,3	139,9	-1,1	158,5	0,3
FOB MIN	308,0	6,0	158,0	0,0	217,0	0,0
FAS TEORICO OF	224,1	0,6	130,4	-0,7	181,8	-1,0
FAS MERCADO	208,7	0,9	135,4	1,1	185,0	-1,3
Datos en dolares oficiales