Desayuno con AGRO 06/03/23

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 06/03/23 a las 7:55 hs.

CHICAGO NOCTURNO

🌱 SOJA: operando con BAJAS por el ingreso de la cosecha brasilera al mercado ante el avance de la recolección pero limitada la presión por la menor producción en Argentina

🌽 MAIZ: operando con BAJAS por presión de la continuidad de exportaciones desde la región del Mar Negro que impacta en las ventas estadounidenses del cereal

🌾 TRIGO: operando con BAJAS por las expectativas de que se extenderá un acuerdo para exportar granos de Ucrania desde el Mar Negro.

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

Los precios de los fertilizantes siguen cayendo: “Los precios minoristas de fertilizantes en EE.UU. continúan su marcha a la baja, según los precios rastreados por DTN durante la tercera semana completa de febrero de 2023. Esta tendencia ha estado con nosotros desde antes del comienzo del Año Nuevo. «Los ocho principales precios de los fertilizantes son una vez más más bajos en comparación con el mes pasado». “Liderando el camino más bajo estaban UAN32 y UAN28 una vez más. UAN32 fue un 12% más bajo en comparación con el mes pasado, mientras que UAN28 fue un 10% menos costoso. UAN32 tuvo un precio promedio de $ 554 / tonelada, mientras que UAN28 fue de $ 470 / tonelada”, dice el artículo de DTN. Quinn agregó que, “Anhydrous fue un 9% más bajo mirando hacia atrás un mes antes. El precio promedio del fertilizante nitrogenado fue de $1,124/tonelada”. El artículo de DTN señaló que, “Todos los fertilizantes ahora son más bajos en comparación con hace un año. DAP es 4% menos costoso, MAP y 10-34-0 son ambos 11% más bajos, potasa es 17% menos costoso, UAN32 es 21% más bajo, UAN28 es 22% menos costoso, anhidro es 24% más bajo y urea es 25% menos costoso en comparación con el año anterior.” Fuente: Farm Policy News https://farmpolicynews.illinois.edu/2023/03/fertilizer-prices-continue-to-fall/

Brasil aprueba trigo OGM en el suministro de alimentos: Brasil aprobó el cultivo y la venta de trigo genéticamente modificado resistente a la sequía, un gran impulso para el cultivo que alguna vez fue tabú, ya que los temores por el suministro mundial de alimentos y el clima seco regional aumentan el atractivo de los OGM. La aprobación, que publicó la agencia de bioseguridad CTNbio, convierte a Brasil en la segunda nación después de Argentina en aprobar la cepa de trigo HB4 de Bioceres para el cultivo. Otros mercados lo han aprobado para el consumo. Brasil es uno de los mayores mercados consumidores y exportadores de alimentos del mundo. Si bien la luz verde no significa que Brasil necesariamente producirá trigo transgénico pronto, refleja un cambio importante en las actitudes a medida que el cambio climático y la guerra en Ucrania agudizan las preocupaciones sobre una crisis alimentaria mundial. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/markets/newswire/update-3-brazil-approves-gmo-wheat-as-food-supply-fears-help-convince-skeptics

El clima hace que el sector agrícola pierda espacio en el PIB de Brasil:  La agricultura pierde fuerza en la economía nacional. Por segunda vez en diez años, el sector registra un PIB (Producto Interno Bruto) negativo. En 2022, según datos del IBGE (Instituto Brasileño de Geografía y Estadística), la agricultura cayó un 1,7%, en comparación con 2021. El sector ha ido sumando tecnología en varias áreas, principalmente las destinadas a la exportación, pero ha perdido fuerza en el cultivo de productos básicos, que suelen ser los más dispersos en la economía. En 2017, el PIB agropecuario creció un 14,2%, pero a partir de ese año las tasas siempre han estado en niveles bajos, a excepción de 2020, cuando hubo un incremento del 4,2%. Muchas de estas tasas reducidas se deben a factores ajenos al sector, ya que el volumen de producción ha ido creciendo, pero siempre por debajo de las perspectivas iniciales, debido a los graves factores climáticos que han afectado al país. En 2021, la producción de maíz, el segundo producto más importante del país, tuvo una caída de 20 millones de toneladas de sacos, en relación al potencial productivo. El año pasado le tocó el turno a la soja, principal cultivo del país, que también tuvo una reducción similar a la del maíz por la sequía, principalmente en el Sur.  Fuente: Brasilagro https://www.brasilagro.com.br/conteudo/clima-faz-setor-agricola-perder-espaco-no-pib-do-brasil.html

• LOCALES

Empalme tenso: ¿cuánta soja y maíz falta vender de la campaña 21/22?: https://www.clarin.com/rural/empalme-tenso-cuanta-soja-maiz-falta-vender-campana-21-22-_0_yV4wEqQPVH.html

El mapa del desastre ¿En qué regiones será mucho más difícil originar maíz temprano?: https://bichosdecampo.com/el-mapa-del-desastre-en-que-regiones-sera-mucho-mas-dificil-originar-maiz-temprano/

Tecnódromo, ganadería y capacitación: una agenda con cinco actividades imprescindibles en Expoagro: https://www.lanacion.com.ar/economia/campo/tecnodromo-ganaderia-y-capacitacion-una-agenda-con-cinco-actividades-imprescindibles-en-expoagro-nid04032023/

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ El poroto se vio influenciado por el posicionamiento previo del mercado, ya que los operadores estiman reducciones en los suministros de soja de EEUU debido a la creciente demanda y una perspectiva de cosecha más pequeña para Argentina, lo que agregó sostén alcista.

+ La lenta molienda de la soja en medio de más preocupaciones por la escasez de cultivos en el principal exportador mundial de harina y aceite de soja, Argentina, están impulsando estos precios más altos, lo que impulsó los futuros de la soja al alza por tercer día consecutivo.

+ Los mercados se están preparando para que el USDA haga más recortes en la producción de soja argentina en los informes mensuales del miércoles. «La mayoría de la gente cree que el informe WASDE va a mostrar un gran recorte en la cosecha de soja argentina», se hizo eco Mark Gold, socio gerente de Top Third Ag Marketing, en un informe de Reuters.

+ Se espera que el mercado del aceite de soja responda a los problemas de producción de aceite de palma en Malasia y las restricciones a la exportación previstas en Indonesia. Ambos países son los mayores productores y exportadores de aceite de palma, que es el producto de aceite comestible más producido en el mundo.

+ La producción de aceite de palma crudo en Malasia se informó en 1,28 MMT, un descenso del 7,2% interanual en febrero. Los precios de la palma de Malasia subieron un 1,12% el viernes hasta un máximo de 7 meses.

+ A partir del 7 de febrero, los datos de la CFTC habían administrado dinero en 165 mil contratos netos largos en soja. Los comerciales estaban agregando coberturas en ese momento, mostraron 203.823 contratos netos cortos.

+ Antes del informe mensual del USDA, los analistas esperan que el USDA reduzca la estimación de producción de soja de Argentina en 4,4 MMT a 36,7 MMT en promedio. El rango completo de estimaciones es de -1 MMT a -9 MMT. Para Brasil, el comercio espera un recorte de 100 mil TM en promedio, pero los encuestados individuales tienen un rango de +/- 2MMT.

+ China apuntará a aumentar su capacidad de producción de granos en 50 millones de toneladas en 2023, dijo el domingo el primer ministro Li Keqiang, al tiempo que construirá centros de almacenamiento en áreas suburbanas para suministros de emergencia de las necesidades diarias.

+ DJVE: en el día viernes se autorizaron unas 5.027 ton de aceite de soja del ciclo 2021/22 para totalizar 4,51 M de ton. se autorizaron unas 44.246 ton de subproducto de soja del ciclo 2021/22 para totalizar 22,88 M de ton

+En la jornada del viernes la soja en Chicago cerró con subas, respaldados por las expectativas de que la cosecha de soja en Argentina sea menor de lo estimado, debido a los daños causados ​​por la sequía

MAIZ

+ Los operadores comerciales estaban tomando posiciones previo al nuevo informe mensual de Estimaciones de Oferta y Demanda agrícola mundial del Departamento de Agricultura de EEUU (USDA) que se publicará el 8 de marzo.

+ Los últimos datos de la CFTC, al 7 de febrero, tenían los especuladores del maíz en 202.018 contratos netos en largo y los comerciales en 399 749 contratos netos en corto.

+ El rebote técnico también alimentó el optimismo de que los compradores internacionales puedan regresar a las costas de EE.UU., especialmente a medida que aumentan las preocupaciones sobre los problemas climáticos para la segunda cosecha de maíz de Brasil y el estrés por sequía para la cosecha de maíz de Argentina.

+ Esa es una buena señal, porque esta es la época del año en la que generalmente esperamos que las exportaciones de maíz de EE.UU. comiencen a aumentar. Los volúmenes de pedidos de principios de temporada fueron mediocres, por lo que cualquier nueva noticia de compras de exportación será recibida favorablemente por los toros de maíz.

+ La temporada de primavera 23/24 de Ucrania está en marcha, ya que el Ministerio de Agricultura informó que se sembraron 3.500 HA de granos de primavera. Los datos de exportación de Ucrania tenían el envío de maíz de la temporada en 18,8 MTM, con todas las exportaciones de granos a la zaga del ritmo del año pasado en un 24,4%.

+ Antes de los informes del USDA de marzo del miércoles, los analistas esperan que el USDA recorte 3,6 MMT de la cosecha de maíz de Argentina, a 43,4 MMT en promedio. La gama completa espera una reducción de al menos 1 MMT, con una reducción de hasta 6 MMT. Para Brasil, la suposición promedio comercial es una caída de la producción de 100k TM, pero el rango de estimaciones está entre -3 MMT y +5 MMT.

+ La firma privada Agroconsult estima que la cosecha de maíz de Brasil totaliza 128,5 MMT, que incluye una primera cosecha de 29,4 MMT y una segunda cosecha de 99,1 MMT. Datagro tiene su segunda cosecha estimada en 102,91 MMT.

+ En la jornada del viernes maíz en Chicago cerró mixto, anotando bajas en las posiciones lejanas aunque se mantuvieron firmes en las cercanas, ya que el mercado estuvo técnicamente sobrevendido después de que el contrato más activo se hundiera a su nivel más bajo desde agosto el miércoles pasado

TRIGO

+  Las esperanzas de que las exportaciones de granos ucranianos de los puertos del Mar Negro continúen siendo enviadas incluso en medio de preocupaciones sobre la renovación del acuerdo con Rusia que expirará en las próximas semanas, presiona los precios del trigo en EE.UU.

+ Las preocupaciones sobre la demanda impactan en el complejo del trigo, ya que los rápidos pasos de los envíos rusos continúan manteniendo un control sobre los precios internacionales del trigo.

+ Los pronósticos a corto y largo plazo indican mayores posibilidades de precipitaciones en algunas de las regiones de las Llanuras más afectadas por la sequía durante las próximas dos semanas, lo que podría ser muy beneficioso para el desarrollo de cultivos de trigo rojo de invierno en la región.

+ Antes del informe del USDA del miércoles, los analistas anticipan una pérdida de trigo de 5,7 Mbu para llevar en los EE. UU. y una pérdida de 2,7 Mbu para llevar a nivel mundial.

+ Un analista privado en Manitoba prevé que los productores canadienses cambien a avena y legumbres por más acres de trigo de primavera.

+ La temporada de primavera 23/24 de Ucrania está en marcha, ya que el Ministerio de Agricultura informó que se plantaron 3.500 HA de granos de primavera.

+ Ucrania indicó que no ve la necesidad de limitar las exportaciones de trigo para la próxima temporada 2023/24, ya que la cosecha de invierno parece ser mayor de lo esperado, aunque menor que en tiempos de paz.

+ El último informe de la CFTC había administrado a las firmas de dinero 71.391 contratos cortos netos en SRW y 3.782 contratos largos netos en HRW al 7/2. Para el trigo de primavera, los operadores de cobertura se mostraron en 295 contratos netos cortos.

+ Las pérdidas se vieron limitadas por una ola de calor que actualmente azota la India. India podría enfrentar otro año de déficits en la producción de trigo que le impedirán participar en el comercio mundial de trigo a medida que una ola de calor ampolle los cultivos en maduración en las regiones de producción clave en el norte y centro de India.

+ India apostó por varios años consecutivos de abundantes cosechas de trigo para convertirse en un salvavidas exportador tras la invasión de Rusia a Ucrania el año pasado. La cosecha del año pasado experimentó condiciones cálidas y secas similares, lo que obligó a India a reforzar su prohibición de exportar trigo.

+ Febrero fue inusualmente cálido y seco para el desarrollo de la cosecha de trigo de la India y las temperaturas de principios de marzo continúan con una tendencia abrasadora sin señales de lluvia en el horizonte. Los cultivos ya han mostrado signos de estrés a medida que comienzan las etapas reproductivas clave, en algunos casos demasiado antes de lo previsto debido al estrés por calor ya soportado.

+ En la jornada del viernes el trigo en Chicago cerró con bajas, por las esperanzas de que las exportaciones de granos ucranianos de los puertos del Mar Negro