Desayuno con AGRO 05/05/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 05/05/2017 a las 7:40 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	352,7	-1,9	MALASIA – PALMA	616,6	9,9
CBOT ACEITE	712,7	0,0	DALIAN – SOJA	552,4	-0,9
CBOT HARINA	344,9	-1,3	DALIAN -MAIZ	236,6	-0,7
CBOT MAIZ	141,7	0,8
CBOT TRIGO	157,3	0,7
FTSE EUROPA	0,01%		DÓLAR/EURO	1,0957	-0,25%
HANG SENG	-0,84%		DÓLAR/YUAN	6,9027	0,05%
NIKKEI	0,70%		ORO LONDRES	1239,4	10,95
S&P	0,06%		PETROLEO BRENT	48,5	0,12

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Grandes cosechas con record de almacenamiento genera preocupación a los traders.: El exceso global de granos está aplastando beneficios y plantea dudas sobre las perspectivas a largo plazo para los grandes comerciantes de granos del mundo, las empresas necesitan a la sequía u otra perturbación de la oferta para volver a la riqueza del pasado. Pero la derrota de dos días en Wall Street a principios de semana para dos de las mayores empresas de la industria – Archer Daniels Midland Co. y Bunge Ltd – pone de relieve las preocupaciones de las malas ganancias recientes pueden ser algo más que un descenso cíclico y en su lugar señalan que es fundamental cambiar. ADM advirtió el martes a los inversores que se ha degradado su rendimiento esperado sobre el capital invertido – un indicador clave de rendimiento – por un punto porcentual, a una tasa anual del 9 por ciento de retorno proyectada. El miércoles, Bunge informó una caída de 82 por ciento en sus ganancias del primer trimestre y bajó su pronóstico de ganancias para su unidad de cereales y oleaginosas. Fuente: Agriculture http://www.agriculture.com/markets/newswire/update-1-huge-crops-record-storage-signal-more-woes-for-grain-merchants

A pesar del record de producción de trigo, India necesitara importar: India verá una cosecha récord de trigo de este año, gracias a las buenas condiciones climáticas y la siembra de grandes extensiones, dijeron oficiales de Estados Unidos, pero el aumento de la producción no será suficiente para satisfacer la demanda local. La  oficina del USDA en Nueva Delhi elevó su pronóstico para la cosecha de trigo 2017-18, citando «más altos rendimientos de los previstos anteriormente, debido a las condiciones climáticas favorables durante el desarrollo del cultivo tardío.» A pesar de la cosecha masiva, la India permanece como importador de trigo neta, luego que los stocks bajaran fuertemente en la campaña anterior, y creciera a largo plazo el consumo. Como resultado, la oficina elevó su pronóstico para la cosecha 2017-18 por 1,5 millones de toneladas, a 96,5 M de toneladas, lo que sería el aumento de 9,5 millones de toneladas de año en año. Fuente: Agrimoney http://www.agrimoney.com/news/despite-record-wheat-crop-indian-will-need-imports–10691.html

Inicio de clima seco precoz puede afectar al maíz de safrina en Brasil: Cuando la temporada de lluvias de verano disminuye en el centro de Brasil, las lluvias primero finalizan en el este de Brasil y la sequía avanza hacia el oeste. Lo que significa que el estado de Minas Gerais es el primer estado en secarse y luego la sequía se mueve en el estado de Goiás y al este Mato Grosso y finalmente, el resto de Mato Grosso. Ese patrón se reproduce otra vez este año, pero las lluvias finalizan antes de lo habitual y está teniendo un impacto en la segunda cosecha de maíz en la región. Algunos agricultores en el oeste de Minas Gerais, informó su última precipitación fue hace 60 días, mientras que han pasado 40 días sin lluvia significativa en partes de Goiás y 30 días en la parte oriental de Mato Grosso. En el este del Noroeste de Minas Gerais y Goiás las lluvias de verano terminaron al menos un mes antes de lo habitual y que ya ha tenido un impacto en los rendimientos de maíz de segunda cosecha.  El mayor impacto será en el maíz sembrado tardío. Para el maíz plantado a mediados de febrero, las estimaciones de rendimiento son de bajas de por lo menos 20-30% o más de lo que estaba previsto. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/May4_17-Early-Onset-of-Dry-Weather-Could-Impact-Safrinha-Corn-in-Brazil

 

–         LOCALES

En un año se duplico el valor agregado generado por la cadena triguera: En apenas un año el valor agregado de la cadena triguera se duplicó gracias a la eliminación de los derechos de exportación y los ROEs (cuotificación discrecional de los saldos exportables del cereal) instrumentada por el gobierno macrista. La facturación proyectada de la cadena triguera argentina en el ciclo 2016/17 es de 3823 millones de dólares, una cifra 56% superior a la registrada en 2015/16, según un estudio realizado por técnicos del Instituto de Estudios Económicos de la Bolsa de Cereales de Buenos Aires para Argentrigo. El Producto Bruto Triguero (PBT) en 2016/17 es estimado en 2707 millones de dólares versus 1356 millones en 2015/16. Es decir: se duplicó en apenas un año (el PB constituye el valor económico adicional que adquieren los bienes y servicios al ser transformados durante un proceso productivo). Fuente: Valor Soja

En el centro-norte de Córdoba, rindes de soja rozan su pico histórico: a Bolsa de Cereales de Buenos Aires emitió su Panorama Agrícola Semanal (PAS) en el que sostiene que la cosecha de soja está cerca de culminarse en el Centro-Norte de Córdoba, ya que el avance de la zafra en esa región llegó al 84,5 por ciento durante la última semana. Y la novedad más importante es que, al contrario de lo que sucede en el sur provincial, las condiciones climáticas parecen haber jugado a favor de la oleaginosa: el rendimiento promedio para la zona se ubica en 33,7 quintales por hectárea, sólo 4,4 quintales por debajo del récord obtenido en la campaña 2014/15, de 38,1 quintales, siempre según las estadísticas de la entidad porteña. De todos modos, el informe aclara que la disparidad es grande, con un piso de 22 quintales hasta máximos de 45 quintales por hectárea. Fuente: Agrovoz

La adopción de cultivos genéticamente modificados aumento 110 veces en 21 años: El Servicio Internacional de Adquisición de Aplicaciones de Agrobiotecnología (ISAAA por su sigla en inglés) dio a conocer hoy su informe anual “Estado mundial de los cultivos transgénicos/genéticamente modificados (GM) comercializados en 2016”, en el cual afirma que adopción de cultivos GM aumentó unas 110 veces a nivel global en tan sólo 21 años, desde las primeras 1,7 millones de hectáreas en 1996 a las 185,1 millones de hectáreas en 2016. El reporte también destaca los beneficios que estos cultivos han aportado a los agricultores en los países industrializados y en desarrollo, así como, los que las nuevas variedades brindan a los consumidores. “Los cultivos transgénicos se han convertido en un recurso indispensable para los agricultores de todo el mundo debido a la gran cantidad de beneficios que ofrecen por su mejor productividad y rentabilidad, así como también por el menor esfuerzo que requieren”, dijo Paul S. Teng, presidente del directorio de ISAAA. Principio del formularioPrincipio del formularioPrincipio del formularioFuente: Infocampo

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por los pronósticos de mejores condiciones en las regiones productoras de EE.UU. en los próximos días

+ Los precios de la soja están presionados por mejores condiciones climáticas para que avance la siembra en EE.UU.

+ Hay pronósticos de clima más seco para lo que falta de la semana así como para la próxima semana en el Medio Oeste

+ Las inundaciones a lo largo de los ríos del Medio Oeste continúa preocupando por algunos días

+ En el promedio nacional la siembra viene arriba del promedio pero especialmente en importantes estados productores como Illinois e Indiana

+ El reporte semanal de exportaciones de soja estuvo debajo de la semana anterior y del año pasado a la  misma fecha. El acumulado igualmente muestra un buen avance.

+ Fuerte competencia en el mercado por la oferta de soja Sudamericana cuando se termina la cosecha de Brasil y avanza la de Argentina

+ Informa proyecto una cosecha de soja de Brasil en 113 M ton mientras que la de Argentina es de 56,8 M ton

+ FCStone proyecta una cosecha de soja de Brasil 2016/17 de 111,8 M ton, arriba de la estimación de abril de 111,55 M ton.

+ Según AgResourse la cosecha de soja de Brasil ascenderá a 112,12 M de ton, mientras que la de Argentina es de 55,7 M ton y la de Paraguay 10,2 M ton.

+ EE.UU. está analizando imponer barreras a las importaciones de biodiesel de Argentina e Indonesia

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la cosecha de soja es del 49% a  nivel nacional, aumentando 16,8% en la semana, con un adelanto de 7,5% respecto del año anterior a la misma fecha.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires en su informe semanal mantuvo la proyección de producción de soja 2016/17 en 56,5 M ton.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 319.517 ton de subproductos de soja, acumulando 7,05 M ton en el ciclo 2016/17. Se autorizaron 15.000 ton de aceite de soja, acumulando 1,12 M ton en el ciclo 2016/17. Se autorizaron 45.000 ton de poroto de soja, acumulando 3,48 M de ton en el ciclo 2016/17.

+ En la jornada anterior los futuros en Chicago cerraron con bajas, casi sin cambios, mientras que el mercado observó puntos técnicos claves que hicieran terminar a los precios casi en los mismos valores que el día anterior.

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja se informaron ventas por 318.500 ton de cosecha vieja y 12.800 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 300-1.000 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 880.400 toneladas

+ Se estima que los fondos compraron 1.000 contratos de soja, compraron 2.000 contratos de harina y vendieron 2.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras a pesar de la mejora del clima pronosticada para avanzar con la siembra

+ El cereal está presionado por los pronósticos de condiciones climáticas más secas para los próximos días en las regiones productoras del Medio Oeste de EE.UU.

+ En el oeste del Medio Oeste se espera seco para los próximos días, mientras que habrá algunas lluvias en el este. En el pronóstico a 7 días se observan algunas lluvias en el este del Medio Oeste.

+ En el pronóstico de 6-10 días se espera más seco en el Medio Oeste y en el norte de las Planicies que puede ayudar a las siembras y al desarrollo de los cultivos

+ En Iowa y Dakota del Norte es esperan más oportunidades de siembra para los próximos días por las menores lluvias

+ El Servicio Meteorológico continúa esperando más inundaciones a lo largo de algunos ríos para fines de la semana desde la mitad del valle del Mississippi a los grandes lagos por las recientes lluvias

+ El clima seco también permitirá la resiembra en algunos campos del Medio Oeste que fueron afectados por las recientes lluvias y las inundaciones

+ El reporte semanal de exportaciones de maíz estuvo en el rango más bajo de lo esperado por el mercado para la actual cosecha y la futura, debajo de la semana anterior. En el acumulado las exportaciones sestan un 51,4% arriba del año pasado a la misma fecha.

+ FCSTone estima que la safrinia de maíz de Brasil será de 64,12 M de ton desde su estimación anterior de 61,28M ton.

+ Informa aumento la proyección de producción total de maíz de Brasil 2016/17 a 96 M ton.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la cosecha de maíz es del 29% a  nivel nacional, aumentando 3,6% en la semana pero todavía con un retraso respecto del año anterior a la misma fecha.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires en su informe semanal mantuvo la proyección de producción de maíz 2016/17 en 37 M ton.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 22.000 ton de maíz, acumulando 8,56 M Ton en el ciclo 2016/17

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas,  siguiendo la caída en el trigo sumándose   las previsiones de clima más seco en áreas clave de crecimiento del Medio Oeste

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz se informaron ventas por 771.600 ton de cosecha vieja y 24.100 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 700-1.150 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 999.000 toneladas

+ Se estima que los fondos vendieron 14.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por el impacto del clima en los cultivos a pesar de los datos publicados por el Tour en Kansas

+ El mercado de trigo está presionado por el pronóstico del tour de trigo que se realizó en los estados productores

+ El Kansas Wheat Quality Tour estima que la producción de trigo de invierno de Kansas alcanzará las 281,7 M de bushel, con un rinde promedio de 46,1 bushel por acre

+ En Oklahoma el rinde estimado es de 33,7 bushels por acre vs. los 39 bushel por acre del año pasado, según los analistas.

+ A pesar de los rindes pronosticados para el trigo, los agrónomos del tour y otras fuentes del estado dijeron que hay que esperar una semana o más antes de poder evaluar bien el daño de las tormentas en los cultivos

+ Informa proyecto la cosecha de trigo de invierno del 2017 en 1.326 M de bushel para EE.UU., arriba de su pronóstico de abril de 1.285 M.

+ El reporte semanal de exportaciones de trigo estuvo arriba de la semana pasada y del año pasado a la misma fecha. Las ventas nuevas fueron importantes.

+ Hoy se publicaran los stocks de trigo al 31 de marzo en Canadá por parte de Stats Canadá. Analistas relevados por Bloomberg estiman stocks de 18,121 M ton de trigo total, arriba de los 13,792 M de ton del año pasado

+ El próximo miércoles 10 de mayo se publicara el informe mensual del USDA con la atención en las primeras proyecciones para el ciclo 2017/18.

+ Farm Futures estima que la producción total de trigo de invierno en EE.UU. alcance las 1.256 M de bushels, unos 744 M de trigo duro colorado de invierno, uno 303 M de bushels de trigo blando colorado de invierno y unos 209M de trigo blanco. En dato en el 2016 fue de 1081,7 M, 345,2 M y 244,6 M, respectivamente.

+ FranceAgriMEr dijo que el trigo blanco en Francia, el principal estado productor de la UE, está en un 74% de bueno a excelente, bajando 4 puntos respecto de la semana pasada y 13 puntos respecto del año pasado. El trigo durum está en un 62% de bueno a excelente, bajando 1 punto en la semana pero 17 puntos abajo del 2016.

+ Áreas de cultivos de trigo en Francia y España tienen pronosticadas lluvias que necesitan para ayudar a los cultivos. En el este de Ucrania y Sudoeste de Rusia también se esperan algunas suaves lluvias.

+ La Comisión Europea redujo su estimación para la producción de trigo de la UE 2017/18 a 141,9 millones de toneladas, ante 142,2 millones de un mes atrás. La proyección reducida todavía está por encima de la del año pasado, de 134,4 millones de toneladas.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 50.695 ton de trigo, acumulando 7,98 M Ton en el ciclo 2016/17

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, presionados por los resultados del último relevamiento de cultivo que mostró que las perspectivas de rendimiento en Kansas se mantuvieron por encima de la media a pesar de la fuerte tormenta de nieve ocurrida el fin de semana pasado

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo se informaron ventas por 258.400 ton de cosecha vieja y 563.400 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 200-550 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 367.100 toneladas

+ Se estima que los fondos vendieron 8.500 contratos de trigo en el mercado de Chicago

 

CIERRE AL	04/05/2017
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	354,7	-0,1	140,9	-3,2	156,5	-6,2
FOB MIN	362,0	0,0	161,0	-1,0	188,0	0,0
FAS TEORICO OF	247,5	0,6	146,1	-1,8	171,9	0,3
FAS MERCADO	240,7	0,7	149,6	-2,0	165,9	0,7
Datos en dolares oficiales