Desayuno con AGRO 17/05/24

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 17/05/24 a las 7:35 hs.

CHICAGO NOCTURNO

🌱 SOJA: operando con SUBAS por el ajuste en las cosechas de Sudamérica, luego que se informara baja en Argentina y el impacto de las lluvias en el sur de Brasil

🌽 MAIZ: operando con SUBAS por la demora en la siembra del cereal con los pronósticos climáticos que muestran precipitaciones en las regiones productoras estadounidenses

🌾 TRIGO: operando con SUBAS por el impacto del clima en regiones productoras del hemisferio norte, especialmente Rusia, aunque el tour de cultivos en las regiones estadounidenses mostro un potencial mayor en la cosecha de Kansas

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

El petróleo sube después de que los datos económicos de EE.UU. reforzaran las expectativas de recorte de tasas: Los precios del crudo subieron el jueves después de que datos mostraran una estabilización del mercado laboral estadounidense, alimentando las expectativas de que la Reserva Federal podría comenzar a recortar las tasas de interés en otoño, lo que debería estimular la economía e impulsar la demanda de petróleo. El número de estadounidenses que presentaron nuevas solicitudes de beneficios por desempleo cayó la semana pasada, lo que apunta a una fortaleza subyacente en el mercado laboral. «Aunque las solicitudes de desempleo fueron bajas, el informe fue lo suficientemente débil como para permitir que la Reserva Federal intervenga y recorte», dijo John Kilduff de Again Capital. «Las fuertes tendencias del empleo presagian una fuerte demanda de gasolina, a pesar de que ha sido mediocre». Los datos de inflación de Estados Unidos para abril, más lentos de lo esperado, publicados el miércoles también alimentaron las expectativas del mercado de un recorte de las tasas de interés en septiembre, lo que podría moderar la fortaleza del dólar y hacer que el petróleo denominado en esa moneda sea más asequible para los tenedores de otras monedas. Fuente: Reuters https://www.reuters.com/business/energy/oil-prices-rise-moderate-us-inflation-data-strong-demand-2024-05-16/

Los demócratas rechazan la propuesta de ley agrícola republicana:  Los republicanos del Comité Agrícola de la Cámara de Representantes publicarán su proyecto de ley agrícola el viernes. Mientras continúa la espera por los detalles específicos de la legislación, los opositores no pierden tiempo en rechazar lo que esperan que sea un proyecto de ley inaceptable. «Los republicanos de la Cámara de Representantes están socavando este objetivo al proponer políticas que dividen la amplia coalición bipartidista que siempre ha sido la base de un proyecto de ley agrícola exitoso», dijeron Scott y Stabenow. “Necesitamos un proyecto de ley agrícola que mantenga unida a la coalición y defienda la tradición histórica de brindar asistencia alimentaria a nuestros estadounidenses más vulnerables, manteniendo al mismo tiempo nuestro compromiso con nuestros agricultores que luchan todos los días contra los efectos de la crisis climática. Los demócratas siguen preparados y dispuestos a trabajar con los republicanos en un proyecto de ley agrícola verdaderamente bipartidista para mantener fuertes a los agricultores, a las familias alimentadas y a las comunidades rurales”. Fuente: Farm Progress https://www.farmprogress.com/farm-policy/dems-push-back-on-republican-farm-bill-proposal

Soja do RS: La magnitud de las pérdidas de la que podría ser la mejor cosecha de la historia sigue siendo una gran incógnita: ¿Cuánta soja perdió Rio Grande do Sul debido a las históricas inundaciones que destruyeron el estado? Imposible saberlo por ahora. Es imposible saberlo y, al menos ahora, imposible medirlo dada la magnitud de la tragedia en todos los espectros. Primero, porque los aspectos emocionales y psicológicos de los productores rurales están devastados; en segundo lugar, porque muchos de ellos ni siquiera pueden acceder a sus propiedades para evaluar las pérdidas; y, en tercer lugar, porque además de lo ocurrido en los campos, la fuerza del agua y la fermentación de los granos que se encontraban en los silos provocaron la ruptura de cientos de estructuras, promoviendo una pérdida aún más intensa de estos volúmenes. Algunas de las imágenes que más conmocionaron al agronegocio brasileño en los últimos días fueron los silos de Bianchini S.A., en la planta de Canoas, donde se perdieron al menos 100 mil toneladas de soja. La empresa es una referencia en el sector, especialmente en el estado de Rio Grande do Sul, responsable por la venta de alrededor de 2,5 millones de toneladas de soja por año, lo que representa el 14% de la cosecha estatal, el 2% de la cosecha nacional, en además de ser responsable de la venta de 1 millón de toneladas de soja fresca al año. Además, la empresa también genera más de mil empleos directos. Fuente: Noticias Agrícolas https://www.noticiasagricolas.com.br/noticias/soja/376849-soja-do-rs-tamanho-das-perdas-do-que-poderia-ser-a-melhor-safra-da-historia-ainda-e-uma-grande-incognita.html

• LOCALES

Milei: “La dinámica sería primero eliminar el Impuesto PAIS y después las retenciones”: https://www.infocampo.com.ar/milei-la-dinamica-seria-primero-eliminar-el-impuesto-pais-y-despues-las-retenciones/

Leve baja en el Índice de Inmobiliaria Rural durante Abril según CAIR: https://mundoagrocba.com.ar/leve-baja-en-el-indice-de-inmobiliaria-rural-durante-abril-segun-cair/

Fractura expuesta: Sin la firma de CRA, más de 30 entidades adhirieron a un “llamado a la unidad” propuesto por la SRA de cara al Pacto de Mayo: https://bichosdecampo.com/fractura-expuesta-sin-la-firma-de-cra-mas-de-30-entidades-adhirieron-a-un-llamado-a-la-unidad-propuesto-por-la-sra-de-cara-al-pacto-de-mayo/

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ el clima en las regiones productoras de EE.UU. es un factor que se sigue en el mercado por el avance de las siembras

+ Los datos semanales de ventas de exportación registraron reservas de soja en sólo 265.733 toneladas, por debajo del rango comercial de estimaciones. Fue un mínimo de 3 semanas y un 38% menos que la semana anterior. Egipto compró 90.400 TM, Indonesia compró 87.900 TM y México compró 86.600 TM. El USDA también informó ventas de nuevas cosechas por 25,160 TM, principalmente a Taiwán, ya que China aún no ha asegurado ninguna venta de nuevas cosechas.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires fijó la cosecha de soja de Argentina en un 24% buena a excelente, un 3% menos en la semana. La cosecha se completó en un 64%, y también redujo su producción total de 0,5 a 50,5 MTM.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 11.340 ton de aceite de soja, acumulando 1,36 M de ton en el ciclo 2023/24. SE autorizaron 36.254 ton de subproductos de soja, acumulando 8,98 M de ton en el ciclo 2023/24. SE autorizaron 5.000 ton de poroto de soja, acumulando 2,91 M de ton en el ciclo 2023/24

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, presionada por el dato de que la molienda de soja en Estados Unidos cayó en abril a un mínimo de siete meses, por debajo de las estimaciones comerciales, lo que indica una menor demanda del cultivo.

MAIZ

+ El clima del fin de semana muestra que gran parte del WCB es más seco, con partes del BCE volviéndose más secas. Todo el cinturón del maíz parece más húmedo de cara a la próxima semana.

+ Serán posibles lluvias dispersas en todo el cinturón de maíz entre el viernes y el lunes, mientras que partes del Medio Sur recibirán otros 75 mm o más en algunos campos durante este tiempo, según el último mapa de precipitación acumulada de 72 horas de la NOAA.

+ A finales de este mes, el nuevo pronóstico de 8 a 14 días de la NOAA predice condiciones más húmedas de lo normal para la mayor parte del Medio Oeste y las Llanuras entre el 23 y el 29 de mayo, con un clima más cálido de lo normal que se extenderá desde el sur de los EE. UU. a partes del país. del Cinturón del Maíz.

+ El informe de ventas de exportación del USDA de esta mañana mostró reservas de maíz de cosecha antigua de 742.177 toneladas para la semana que finalizó el 9 de mayo, lo que se ubica en el lado bajo de las estimaciones. Fue un mínimo de 4 semanas y una caída del 16,5% en comparación con la semana pasada. México fue el principal comprador con 244,400 TM, mientras que Japón compró 241,300 TM. Las reservas de nuevas cosechas alcanzaron un máximo de 3 semanas de 128,230 TM, todas a México.

+ La cosecha de maíz de Argentina ahora está calificada en 14% buena a excelente según la Bolsa de Cereales de Buenos Aires, un 3% menos que la semana anterior. La cosecha se informó con un avance del 25,4%.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 180.034 ton de maíz, acumulando 25,06 M de Ton en el ciclo 2023/24

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas, ante las expectativas de que un clima más seco favorecería las siembras en el Medio Oeste de Estados Unidos.

TRIGO

+ El último día del Kansas HRW Wheat Quality Tour fue ayer, con resultados que totalizaron un rendimiento promedio del tour de 46,5 bpa. Eso está muy por encima de los 30 del año pasado y más alto que el promedio de los cinco años anteriores de 42,4 bpa. La estimación de producción total fijó la cosecha de KS en 290,4 mbu, muy por encima de los 267,9 del USDA de la semana pasada.

+ Los datos de ventas de exportación mostraron que todas las ventas de trigo de cosecha antigua totalizaron 78.459 TM en la semana que terminó el 9 de mayo, en el lado alto de lo esperado. Las reservas de trigo de nueva cosecha se totalizaron en 304.321 TM, por debajo de las estimaciones y un 25,04% menos que la semana anterior. Filipinas fue el principal comprador de 122.000 TM, de las cuales 50.000 TM se vendieron a Yemen y 46.600 TM a Japón.

+ Japón compró 121.516 TM de trigo en su licitación del MOA de esta semana de EE. UU., Australia y Canadá, ya que 23.900 TM eran específicas de EE. UU.

+ La empresa de la UE Strategie Grains aumentó su proyección de trigo blando en la UE en 1,7 MTM a 123,5 MMT.

+ El Ministerio de Agricultura de Rusia afirmó que las heladas acabaron con 830.000 hectáreas de los cultivos del cereal, esto es, alrededor del 1% del total de producción del país, lo que limitó las caídas en las cotizaciones.

+ China es a la vez el primer productor y consumidor de trigo del mundo. La semana pasada, su gobierno aprobó el primer trigo editado genéticamente para uso comercial que presenta una resistencia amplificada a las enfermedades.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, luego de que el USDA informara decepcionantes cifras de exportaciones estadounidenses.