Desayuno con AGRO 16/09/20

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 16/09/20 a las 8:00 hs.

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

La OMC determina que los aranceles de EE.UU. Sobre China infringen las normas comerciales mundiales: La Organización Mundial del Comercio dictaminó el martes que los aranceles impuestos por Estados Unidos a más de $ 200 mil millones de productos chinos en 2018 eran incompatibles con las reglas del comercio mundial. Un panel de tres personas dictaminó que Washington no había demostrado por qué los aranceles, impuestos después de una investigación sobre la transferencia forzada de tecnología y propiedad intelectual, eran una excepción justificable a las obligaciones de Washington. El grupo especial constató que los derechos eran incompatibles con las normas comerciales porque se aplicaban únicamente a China y estaban por encima de los tipos máximos a los que se habían comprometido los Estados Unidos. También encontró que Estados Unidos no había explicado adecuadamente la elección de los productos afectados por los aranceles, o por qué las medidas eran necesarias en base a lo que Washington vio como apropiación indebida y competencia desleal de empresas chinas. «… El Panel recomienda que Estados Unidos ponga sus medidas en conformidad con sus obligaciones …», dijo el informe. Fuente: Agweb https://www.agweb.com/article/wto-finds-us-tariffs-china-breach-global-trade-rules

SE acelera el mercado alcista de la soja: Los granos continúan su tendencia alcista, con nuevos máximos de 2-3 años en la soja nuevamente, penetrando el área de $ 10 por primera vez en más de dos años. Hay mucho de qué entusiasmarse con la soja, ya que el USDA volvió a equivocar las estimaciones de rendimiento este año, subiéndolas a 53,3 bu en agosto solo para tener que comenzar a retroceder en el informe del viernes 11 de septiembre a 51,9 bu. Todavía es ridículamente alto, ya que el modelo de rendimiento Pro Ag cayó ayer a 49,9 bu (menos de 0,11 bu la semana pasada), que es 2 bu (165 MB) por debajo de las estimaciones actuales. El USDA recortó la comida para llevar en septiembre de 610 a 460, bajando 150 mb o 25% ya en un informe, por lo que el gobierno debe haber decidido que era suficiente, ¡o los precios podrían subir! Por tanto, los precios siguen subiendo. La simple verdad ahora es que el USDA sigue siendo 2 bu / acre demasiado alto en rendimiento de soja (y el rendimiento cae cada semana), que es 165 mb más de lo que el USDA necesita recortar del número de 460 mb, lo que nos lleva a 295 mb (por debajo de 300 mb). ¡Eso equivale a un 33% más bajo en las existencias finales y el más ajustado en años! Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/markets/analysis/the-soybean-market-bull-is-sprinting-analyst-says

Safras eleva la proyección de exportación de soja de Brasil en el 2020: Se espera que las exportaciones de soja de Brasil alcancen 82,5 millones de toneladas este año, frente a los 81 millones de toneladas en la proyección del mes anterior, dijo la consultora Safras & Mercado. El volumen aún estaría por debajo del récord histórico de 83,26 millones de toneladas, registrado en 2018. La empresa de análisis señaló que las exportaciones de soja de Brasil el próximo año también deberían sumar 82,5 millones de toneladas, frente a los 83 millones de la proyección anterior. El procesamiento de soja de Brasil se estimó en 44,5 millones de toneladas en 2020, en comparación con los 43,45 millones registrados en 2019. Para el próximo año, Safras proyecta un aumento a 45,5 millones de toneladas. En un informe, el analista de la consultora Luiz Fernando Roque destacó el aumento en la proyección de exportaciones en 2020 y la consiguiente caída en los inventarios finales del año, ahora proyectados por debajo de las 500 mil toneladas. Fuente: Brasilagro https://www.brasilagro.com.br/conteudo/safras-eleva-projecao-de-exportacao-de-soja-do-brasil-em-2020.html

• LOCALES

La disponibilidad de agua marca el rumbo de la campaña: En año muy particular, la disponibilidad de agua ajustada, los cambios bruscos, el incremento de los días consecutivos sin lluvias, las lluvias no regionalizadas, dispares e irregulares, y las heladas, marcan un contexto complejo para la campaña gruesa en el marco del desarrollo de un evento Niña, de acuerdo a los modelos internacionales. “Convivimos con una alta variabilidad climática actual”, afirmó Pablo Mercuri, director del Centro de Investigación de Recursos Naturales (CIRN), en su charla sobre perspectivas agroclimáticas para la zona núcleo, organizada por el INTA Santa Fe, la Confederación de Asociaciones Rurales de Santa Fe (CARSFe) y el Ministerio de Producción, Ciencia y Tecnología de la provincia de Santa Fe. Jorge Torelli, Secretario de Agroalimentos del Ministerio participó de la disertación y aseguró que “es un tema para tener en cuenta por su importancia para los productores que necesitan para determinar sus estrategias”.  Fuente: Agrolink

Vuelve la producción agropecuaria a los campos del ejército: Los campos que son propiedad de las Fuerzas Armadas volverán a dedicarse a la producción agropecuaria, a partir de un acuerdo suscripto entre los ministerios de Defensa y de Agricultura, Ganadería y Pesca. En un acto realizado ayer en la sede de la Dirección de Remonta y Veterinaria, dependiente del Ejército, en el barrio porteño de Palermo, el ministro de Defensa, Agustín Rossi, y su par de Agricultura, Luis Basterra, acordaron incentivar el trabajo interministerial de cooperación para un mayor desarrollo agrícola-ganadero en los terrenos productivos de las Fuerzas Armadas. Fuente: Agritotal

Trigo-soja o maíz? Por departamento, cual fue el planteo más rentable en la última campaña: n informe elaborado por la Bolsa de Cereales de Córdoba comparó los resultados de sus reportes sobre rentabilidad de la soja, que tuvo magros resultados en la provincia, y de maíz, que solo fue positiva en el promedio provincial para los planteos tardíos. El nuevo documento consiste en una comparación, departamento por departamento, de cuál fue el planteo más rentable durante la campaña 2019/20. El maíz ocupa casi todo el territorio: en 15 de 17 departamentos con agricultura extensiva, le ganó a la soja, tanto de primera como combinada con trigo. Solo en Río Primero, donde la rotación trigo-soja aportó un mejor resultado; y en Colón, donde triunfó la soja de primera; no dominó el maíz. Fuente: Agrovoz

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por la continuidad de compras por parte de China pero limitada por el comienzo de la cosecha en EE.UU.

+ El mercado de soja registro una toma de ganancias luego de las pasadas subas

+ SE estima que el mantenimiento del clima seco favorecería al adelantamiento de la cosecha de la oleaginosa en EE.UU.

+ Los nuevos negocios de exportación continúan siendo el soporte de los precios

+  USDA anunció dos ventas de exportación de soja por 132 mil ton a China y otras 132 mil ton a destinos desconocidos.

+  La proporción de maíz de soja de la nueva cosecha ha crecido un 1,4% a 2,709 desde principios de septiembre.

+ Las procesadoras del NOPA informaron haber procesado 165,06 mbu de soja en agosto. Eso fue un 2% debajo del año pasado y por debajo del promedio comercial estimado de 169,47 mbu.

+ Safras y Mercado estiman las exportaciones de soja de nueva cosecha de Brasil en 82,5 MMT; incluso con el año pasado, pero 500k menos que la estimación de agosto.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 79.200 ton de subproductos de soja, acumulando 15,07 M ton en el ciclo 2019/20. Se autorizaron 42.850 ton de aceite de soja, acumulando 3,27 M ton en el ciclo 2019/20

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, como consecuencia de la toma de ganancias por parte de los fondos de inversión luego de alcanzar valores máximos desde junio del 2018.

+ Se estima que los fondos vendieron 6.500 contratos de soja, vendieron 2.500 contratos de harina y vendieron 2.000 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por compras en la primera posición pero bajando las restantes por la gran oferta global

+ El maíz ayer registro toma de ganancias en las cotizaciones luego de las pasadas subas

+ El avance de la cosecha del cereal estadounidense es un factor de presión

+ El clima es un factor de seguimiento para el impacto del avance de la cosecha

+ El clima más seco en el pronóstico a corto plazo debería ayudar a los esfuerzos de cosecha en áreas que están listas para comenzar. Casi no habrá precipitaciones entre hoy y el viernes para todo el Medio Oeste y las llanuras, según el último mapa de precipitación acumulada de 72 horas de la NOAA.

+ La perspectiva de la agencia de 8 a 14 días, que cubre el 22 de septiembre al 28 de septiembre, predice que el clima estacionalmente seco permanecerá en el centro de los EE.UU., Con condiciones más cálidas de lo normal también durante este tiempo.

+ El USDA informo ayer que se realizaron ventas al exterior por un total de 120.000 toneladas sin especificar destino.

+ Hoy se espera el informe semanal de producción de etanol del EIA

+ SE espera que China continúe comprando maíz por menor producción domestica a causa del impacto del clima en regiones productoras

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 10.057 ton de maíz, acumulando 31,72 M de Ton en el ciclo 2019/20 y se autorizaron 200.000 ton del ciclo 2020/21 para totalizar 5,42 M de ton

+ En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas, por tomas de ganancias por parte de los fondos de inversión luego de tres jornadas de mejoras consecutivas y de alcanzar valores máximos en 6 meses para el contrato con mayor volumen operado

+ Se estima que los fondos vendieron 12.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras en la primera posición pero bajando las restantes por la gran oferta global

+El trigo opero como seguidor de los demás productos

+ Las ventas técnicas habrían presionado negativamente a los valores del cereal estadounidense.

+ Los datos oficiales de la UE mostraron que las exportaciones de MYTD fuera del bloque de la UE totalizaron 3,57 MMT de trigo blando hasta el 13 de septiembre. Eso es 42% menos que el ritmo de 19/20.

+ El Ministerio de Agricultura de Francia redujo su producción estimada en 200.000 toneladas de agosto a 29,5 millones de toneladas.

+ Japón emitió una licitación de trigo, buscando 105 mil ton, con 56,765 TM específicos para EE. UU.

+ Etiopía emitió una licitación internacional por 200 mil toneladas de trigo.

+ Corea del Sur busca 38 mil TM de trigo de origen opcional.

+ Egipto también emitió una licitación internacional de trigo.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 116 ton de trigo pan, acumulando 12,08 M de Ton en el ciclo 2019/20

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, como consecuencia principalmente de un efecto contagio de las mermas presentadas por el maíz y soja.

+ Se estima que los fondos vendieron 7.500 contratos de trigo en el mercado de Chicago