Desayuno con AGRO 09/04/20

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 09/04/20 a las 8:10 hs.

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

El USDA pesa sobre el impacto de la pandemia: Si bien los productores y los operadores se centran principalmente en las perspectivas y los planes para la producción de 2020, el informe del 9 de abril del USDA no tendrá nada de eso. La primera versión mensual de la agencia sobre nuevos cultivos de maíz, soja y trigo no saldrá hasta mayo, dejando la próxima actualización para luchar con la sombría perspectiva de cómo la pandemia de COVID-19 afectará a los mercados ya asediados. «¿Quién sabe?» Es la respuesta más honesta en estos días para cualquiera que intente evaluar algo, mucho menos los fundamentos de la oferta y la demanda en un mundo bajo arresto domiciliario. Eso puede limitar tanto el deseo como la capacidad del USDA de realizar cambios importantes. El maíz busca absorber la peor parte de las consecuencias, reflejando el comercio de futuros cerca de los mínimos de tres años y medio. Si bien el pronóstico bajista del 31 de marzo de la agencia para futuras plantaciones de 97 millones de acres tiene parte de la culpa, la mayor parte del daño proviene del colapso de la industria del etanol a raíz de la guerra de precios entre Arabia Saudita y Rusia y la destrucción de la demanda causada por COVID-19. Otro cuarto fuerte del uso de alimentos durante el invierno no será suficiente para compensar los problemas de la industria de los biocombustibles, que deberían continuar incluso si los productores mundiales de petróleo crudo aceptan reducir la producción. Fuente: Farm Progress https://www.farmprogress.com/marketing/usda-weighs-pandemic-impact

Productores estadounidenses al Congreso: para asegurarse que la ayuda al coronavirus no sea solo para los agronegocios: Una coalición de organizaciones que representan a las comunidades rurales y agrícolas pidió al Congreso que garantice que la ayuda federal para el coronavirus destinada a la agricultura se destina a agricultores independientes en lugar de a empresas multinacionales de agronegocios. Los grupos enfatizaron que los productores más pequeños e independientes necesitan especialmente ayuda después de ser desproporcionadamente excluidos del Programa de Facilitación del Mercado, el paquete de ayuda de la administración Trump para los agricultores afectados por la guerra comercial con China. “Si estos pagos se dirigen en gran medida a los principales actores de la agricultura, podrían continuar apuntalando un sistema de granjas industriales que ha alejado a las granjas familiares de la tierra, contaminado las vías fluviales y el aire rural, y ha permitido que un puñado de corporaciones multinacionales extraigan riqueza de comunidades rurales a medida que controlan cada vez más la producción de alimentos de la nación ”, escribió la coalición Campaign for Family Farms and the Environment en una carta a los miembros del Congreso. Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/news/business/farmers-to-congress-make-sure-coronavirus-aid-isn-t-just-for-agribusiness

Los productores de Paraná sembraran 4,7% más de trigo en el 2020: Los precios internos del grano en Brasil continúan siendo muy fuertes debido principalmente a la moneda brasileña más débil. Estos precios fuertes incluyen el trigo, que es el único cultivo importante para el cual Brasil no es autosuficiente. El estado de Paraná, en el sur de Brasil, es el estado productor de trigo más grande de Brasil y los agricultores del estado se están preparando para sembrar su trigo de invierno a partir de mayo. Los agricultores en el estado están terminando su cosecha de soja y muchos están reservando ganancias récord para su producción de soja en el rango del 50% para muchos productores. Los precios internos del trigo en Brasil también han sido muy buenos desde el año pasado debido a la fuerte demanda de trigo y la escasez de suministros. La producción de trigo del año pasado en Brasil se vio gravemente afectada por el clima adverso que resultó en una escasez de suministros. Por lo general, Brasil solo produce alrededor de la mitad de la demanda interna de trigo y el resto se importa principalmente de Argentina. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/Apr8_20-Farmers-in-Parana-to-Plant-4_7-More-Wheat-in-2020

• LOCALES

Bajante extraordinaria del Paraná suma presión a la logística exportadora: Registros de lluvias muy por debajo de lo normal en la cuenca de la Hidrovía Paraná-Paraguay han dejado como resultado una bajante extraordinaria de esta vía navegable. Un nuevo informe elaborado por la Bolsa de Comercio de Rosario (BCR) muestra cómo este fenómeno afecta a la logística exportadora. Según registros de Prefectura Naval Argentina, para el martes 7 de abril a la altura del Puerto Rosario el Río apenas alcanzaba el metro de altura, muy por debajo del mínimo de 2,47 metros que tiene que registrarse a la altura de Rosario para que Hidrovía S.A. tenga la obligación de garantizar el 90% del tiempo los 34 pies de calado. La última vez que el Río Paraná a la altura de Rosario estuvo por debajo del metro de altura fue el 10 de enero de 1989, hace más de 30 años atrás. Fuente: BCR News

El mercado de futuros no siente los efectos de la cuarentena: El Grupo Matba-Rofex destacó en un comunicado que está operando “normalmente y con buen volumen” en el actual contexto económico marcado por los efectos negativos que está provocando la pandemia de coronavirus. Las dos entidades que lideran el mercado de futuros y opciones en la Argentina, y que desde el año pasado se unieron para funcionar como un solo actor del mundo bursátil, informaron que desde el último 16 de marzo implementaron un plan de contingencia que limitó al actividad en las oficinas y estableció el trabajo remoto para el 100 por ciento de la plantilla de empleados. Fuente: Agrovoz

La producción de carne bovina registró un aumento interanual del 5,4% en marzo: “La producción de carne vacuna habría llegado a 243 mil toneladas res con hueso (tn r/c/h) en el tercer mes del año, superando en 5,4% el nivel de producción de marzo de 2019 (+12,5 mil tn r/c/h). Este valor se estimó considerando un peso promedio en gancho de 223 kilogramos (-1,7% anual). Sería el 9º nivel de producción más elevado de los últimos 25 marzos”, informó la Cámara de la Industria y Comercio de Carnes y Derivados de la República Argentina (CICCRA). Fuente: Infocampo

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de coberturas ante la suba de los mercados financieros y el petróleo, esperando el informe del USDA

+ El mercado espera hoy resultados de la reunión de los países miembros de la OPEP

+ Hoy a las 13 hs argentina se publicara el informe mensual del USDA del mes de abril

+ Para el informe mensual del USDA de hoy se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de soja 19/20 desde los 425 millones de bushels a 430 millones (11,70 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 101,10 M de ton de stocks finales de soja 2019/20 vs. los 102,44 M del reporte anterior.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de soja 2019/20 de 123,88 M de ton vs. las 126 M de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 52,5 M de ton vs. las 54 M del informe anterior.

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja que publicará hoy el USDA se espera un rango de 700-1.400 mil toneladas de cosecha vieja y de 0 a 100 mil toneladas de cosecha nueva.

+ La empresa estatal de China, Sinograin, otorgó otras 500.000 toneladas de soja de las reservas estatales a la principal procesadora estatal COFCO para la molienda comercial, a la espera de la llegada de la soja de Sudamérica

+ Las importaciones de soja de china durante le periodo setiembre-marzo estuvieron arriba del año pasado, con un total de 47,6M de ton desde los 41,4 M de ton del año previo.

+ Los informes de China destacan una creciente preocupación con respecto a las existencias de soja, ya que se sienten retrasos anteriores en los puertos de Argentina y Brasil. La mayoría de los retrasos de Sudamérica se resolvieron, pero las entregas tardías a China provocaron que los inventarios de las industrias en la nación cayeran un 29.4% a 2.5 MMT a partir del 27 de marzo.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 4.300 ton de aceite de soja, acumulando 1,48 M de Ton en el ciclo 2019/20. Se autorizaron 28.100 ton de subproducto de soja, acumulando 6,74 M de Ton en el ciclo 2019/20

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, a la espera del informe que presentará el USDA donde se podrían aumentar los stocks estadounidenses de la oleaginosa

+ Se estima que los fondos vendieron 1.000 contratos de soja, vendieron 2.000 contratos de harina y vendieron 3.500 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por mejora del precio del petróleo pero limitada por la baja producción de etanol en EE.UU. donde hay cierre de plantas por la falta de rentabilidad

+ Hoy se publicara el informe mensual del USDA

+ Para el informe mensual del USDA de hoy se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de maíz 19/20 desde los 1.892 millones de bushels a 2.004 millones (50,9 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ El aumento de stocks de maíz podría venir a través de la pérdida de la demanda de exportación que los operadores anticipan que el USDA baje a 1.694 bbu. Es probable que se incremente la alimentación y los residuos

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 298,50 M de ton de stocks finales de maíz 2019/20 vs. los 297,34 M del reporte anterior.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de maíz 2019/20 de 100,56 M de ton vs. las 101 M de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 46,6 M de ton vs. las 50 M del informe anterior.

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz que publicará hoy el USDA se espera un rango de 700-1.000 mil toneladas de cosecha vieja y de 500 a 700 mil toneladas de cosecha nueva.

+ Los datos de producción semanal de etanol de EIA mostraron una producción diaria promedio de 672.000 bpd para la semana que finalizó el 3 de abril. Esto disminuyó otros 168.000 barriles por día desde la semana pasada, y es la producción diaria promedio más baja de cualquier semana desde que los datos estuvieron disponibles. Sin tener en cuenta los drásticos recortes en la producción, las existencias de etanol aumentaron 1.374 millones de barriles a un nuevo récord de 27.091 millones.

+ Los precios del etanol FOB en el Golfo fueron de 93.5 c / gal el 07 de abril, lo que representa un 36% menos año / año. Los precios FOB de la gasolina bajaron a 50.8 c / gal, lo que bajó un 73% año / año.

+ El clima en las regiones productoras estadounidense son importantes para seguir la evolución de las siembras en el país

+ Se espera precipitación ligera a moderada es probable en gran parte del cinturón de maíz hasta el sábado, según el último mapa de precipitación acumulada de 72 horas de NOAA. Sin embargo, partes del medio oeste superior y las llanuras podrían permanecer totalmente secas durante este tiempo.

+ El NOAA espera temperaturas mucho más frías de lo normal en todo el centro de EE. UU. Del 15 al 21 de abril, con condiciones normales o ligeramente más secas de lo normal durante este tiempo, según su pronóstico más reciente de 8 a 14 días

+ El mercado interno de maíz de Brasil alcanzó el nivel nominal más alto de la historia el 7 de abril, con el maíz a 60 reales por bolsa de 60 kg .El débil Real es una gran parte de ese alto precio. Las siembras de maíz de Safrinha en Brasil se reportaron 30% tarde y 20% muy tarde.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 70.000 ton de maíz, acumulando 20,29 M de Ton en el ciclo 2019/20

+ En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas, por el informe del gobierno de Estados Unidos de que la producción de esta semana de etanol fue la mínima en casi una década.

+ Se estima que los fondos vendieron 4.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de coberturas antes del informe del USDA y del feriado en EE.UU.

+Hoy se publicara el informe mensual del USDA

+ Para el informe mensual del USDA de hoy se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de trigo 19/20 desde los 940 millones de bushels a 945 millones (25,72 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 287,14 M de ton de stocks finales de trigo 2019/20 vs. los 287,37 M del reporte anterior.

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo que publicará hoy el USDA se espera un rango de 50-200 mil toneladas de cosecha vieja y de 150 a 350 mil toneladas de cosecha nueva.

+ Para el USDA se esperan algunos cambios en los guarismos de países exportadores del cereal

+ En Francia se estima que se ajustara al a baja el área de siembra de trigo en el 2020, impactando también en la proyección de producción

+Japón está buscando comprar trigo en su licitación habitual desde Estados Unidos y Australia

+ DJVE: en el día miércoles se autorizaron 30.000 ton de trigo pan del ciclo 2020/21

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago con bajas, por coberturas de posiciones antes del informe del USDA de hoy

+ Se estima que los fondos vendieron 1.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago