Desayuno con AGRO 17/09/19

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 17/09/19 a las 5:45 hs.

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

China compra u$s 67 M en soja de EE.UU. a medida que se calma la disputa comercial: Antes de las negociaciones comerciales entre Estados Unidos y China esta semana, China compró $ 67 millones en soja estadounidense y dijo que eximiría a la carne de cerdo y soja estadounidenses de aranceles adicionales que entrarán en vigencia este mes. El presidente Trump dijo que «preferiría hacer todo el trato», pero podría estar abierto a un mini acuerdo con China. Ambas naciones tomaron medidas conciliatorias la semana pasada, con Trump demorando por dos semanas, hasta el 15 de octubre, la imposición de aranceles adicionales a los productos chinos y Beijing, excluyendo un número limitado de productos estadounidenses, incluyendo carne de cerdo y soja, de los aranceles aplicados recientemente. El USDA dijo el viernes que los exportadores informaron la venta de 204.000 toneladas de soja estadounidense a China. La venta valía $ 67 millones a precios actuales. Hubo conversaciones entre los operadores acerca de que se estaban reservando ventas adicionales. Fuente: AGriculture https://www.agriculture.com/news/business/china-buys-67-million-worth-of-us-soybeans-as-trade-war-eases

Trump respalda plan que aumentaría cuota de biocombustibles en un 10% en 2020: El presidente de los Estados Unidos, Donald Trump, aprobó tentativamente un plan para aumentar la cantidad de biocombustibles que las refinerías de petróleo deben mezclar cada año para compensar las exenciones otorgadas a las pequeñas refinerías por la Agencia de Protección Ambiental, dijeron dos fuentes familiarizadas con el asunto. El plan tiene como objetivo abordar una fuente importante de enojo en el país agrícola de los EE. UU., ya que Trump busca mantener el favor en el Medio Oeste antes de las elecciones del próximo año, pero es probable que afecte a la industria petrolera, otra importante circunscripción política, lo que subraya los peligros de los EE. UU en política de biocombustibles. Fuente: Reuters https://www.reuters.com/article/us-usa-biofuels/trump-backs-plan-that-would-boost-biofuel-quotas-10-in-2020-idUSKBN1W11KG

Mas fuego en setiembre en la región del Cerrado de Brasil que en el Amazonia: Los datos del Instituto Nacional de Investigación Espacial de Brasil (Inpe) indican que desde principios de septiembre, ha habido más incendios en la región cerrada de Brasil que en la región amazónica de Brasil, que es lo contrario de lo que ocurrió durante agosto. Según Inpe, del 1 de septiembre al 11 de septiembre, hubo 9.082 incendios en las regiones del cerrado de Brasil (44% del total), 8.306 en la Amazonía (40.3%), con 6.5% en el Pantanal, 5.5% en el Atlántico Bosque costero, 3.3% en la Caatinga del noreste de Brasil, y 0.4% en las Pampas del sur de Rio Grande do Sul. Prácticamente todos estos incendios en la región del cerrado son causados ​​por humanos porque esta es la estación seca y hay muy pocas posibilidades de que un rayo comience un incendio en esta época del año. La mayoría de estos incendios fueron provocados por ganaderos que quemaron sus pastos secos al final de la estación seca para alentar la aparición de nuevos brotes verdes. Muchos de estos incendios ocurrieron en el estado de Mato Grosso porque el estado tiene el mayor rebaño de ganado en Brasil con aproximadamente 30 millones de cabezas. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/Sep16_19-More-Sept-Fires-in-the-Cerrado-Region-of-Brazil-than-Amazon

• LOCALES

Aumentaron 19% el precio de referencia del transporte de granos: El ministerio de Transporte actualizó los valores de referencia del transporte de cereales, oleaginosas y productos, subproductos y derivados; a través de la Disposición N° 81, publicada hoy en el Boletín Oficial. “Que las partes participantes de la Mesa de Negociación Participativa han acordado establecer un incremento de la Tarifa de Referencia para el servicio del transporte automotor de cargas de Jurisdicción Nacional de cereales, oleaginosas, afines, productos, subproductos y derivados, equivalente a un DIECINUEVE POR CIENTO (19%)”, informa la disposición oficial. Fuente: Infocampo

Pese al crecimiento de la exportación, la producción de cerdos se ve afectada por la crisis: Pese al crecimiento que exhibe la producción de carne de cerdo y las ventas al exterior, es complicado el escenario actual del sector primario, ya que los valores que recibe el productor se ubican por debajo de los costos. Actualmente el consumo doméstico de carne de cerdo ronda los 16 kilos anuales. Un 98% de la producción porcina se destina a atender las necesidades del consumidor local y solo un 2% tiene por destino la exportación, con ventas anuales que rondan los 23 millones de dólares. Con la fiebre porcina en China y el incremento de demanda de proteínas que asume este mercado asiático, desde CONINAGRO se plantea la oportunidad de concretar nuevos envíos para las góndolas del país asiático. Fuente: Edición Rural

El financiamiento bancario en dólares de sector agrícola subió al 68%: De acuerdo a la Bolsa de Comercio de Rosario, el financiamiento bancario en dólares al sector agrícola (cultivos de cereales, oleaginosos y forrajeras), alcanzó un total de 1.479 millones de dólares. Los préstamos en pesos a este sector (convertidos al tipo de cambio) al final de Junio del 2019 alcanzó un total de 683 millones de dólares. En este sentido,  la financiación tomando fondos en dólares alcanzó el 68 % del total, algo que no se veía desde antes del fin de la convertibilidad. Entre los factores que explican esta dinámica se encuentra, la liberalización de la cuenta de capitales, mayor libertad a los bancos locales para prestar en moneda extranjera, acumulación de depósitos en dólares ociosos y tasas de interés activas en pesos muy por encima de lo que se paga por los préstamos en dólares, entre otros. Los posibles factores causantes del cambio en el financiamiento bancario del sector agrícola se exponen a continuación: Fuente: BCR News

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por toma de ganancias luego de la mejora de ayer contagiado por la suba del petróleo

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que la soja está en un 54% en la categoría de bueno a excelente, bajando un punto respecto de la semana previa y cuando el mercado esperaba un recorte. El año pasado estaba en un 67% en dicha categoría.

+ La soja está en un 95% en formación de vainas vs. el 100% del año pasado y del promedio. El 15% está perdiendo hojas vs. el 50% del año pasado y el 38% del promedio

+ Ponen límite a las subas de precios los pronósticos de temperaturas por encima de lo normal en el Medio Oeste de los Estados Unidos, que serían beneficiosas para el desarrollo de los cultivos sembrados tardíamente.

+ El mercado de soja continua impulsado por la noticias de negocios de exportación de soja estadounidense

+ El USDA reportó la venta de privados de 256.000 ton de soja a China para entrega 2019/20, se cree que forma parte del negocio de las 600.000 ton informadas el jueves

+ El reporte semanal de inspección de embarque de soja estadounidense estuvo un 31,8% debajo de la semana pasada y un 15,4% inferior al año pasado a la misma fecha.

+ El informe mensual de molienda del NOPA mostro unas 168.085 M de bushels procesados durante el mes de agosto, arriba del promedio esperado por los operadores de 162.018 M de bushels pero levemente debajo de julio y un 5,8% arriba de agosto de 2018. Los stocks de aceite de soja fueron los más bajo desde noviembre de 2017 y el menor del mes de agosto desde el 2014.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 2.744 ton de aceite de soja, acumulando 3,67 M de Ton en el ciclo 2018/19 y unas 6.630 ton para el ciclo 2019/20 para acumular 165 mil ton. SE autorizaron 9.150 ton de subproducto de soja del ciclo 2018/19 para acumular 18,64 M de ton y se autorizaron 23.800 ton del ciclo 2019/20 que acumularon 867 mil ton.

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con subas, debido fundamentalmente a las importantes subas que se vieron en el precio del petróleo y las señales de alivio en las tensiones comerciales entre Estados Unidos y China

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 666.490 ton cuando el mercado esperaba un rango de 400-600 mil ton y debajo del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 4.500 contratos de soja, vendieron 3.000 contratos de harina y compraron 7.500 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por el estado de los cultivos de maíz en EE.UU. mejor a lo esperado por el mercado a pesar del sostén del petróleo

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el maíz está en un 55% en la categoría de bueno a excelente, sin cambios respecto de la semana previa y cuando el mercado esperaba un recorte. El año pasado estaba en un 68% en dicha categoría.

+ El maíz está en un 93% en llenado de granos, abajo del 99% del año pasado a la misma fecha y del 98% del promedio de los últimos cinco años. El 68% está dentando frente al 92% del año pasado y el 87% del promedio. El 18% está madurando frente al 51% y el 39% respectivamente

+ La cosecha de maíz en EE.UU. alcanza el 4%, abajo del 8% del año pasado a la misma fecha y del 7% promedio de los últimos cinco años

+ El clima sigue siendo un factor de seguimiento para el mercado del maíz

+Las temperaturas en el centro de EE. UU. Deberían ser significativamente más cálidas de lo normal para esta época del año hasta principios de la próxima semana, cuando finalmente regresarán a niveles normales.

+ El último mapa de precipitación acumulada de cinco días de NOAA muestra más lluvia en las llanuras del norte hasta el 21 de septiembre, pero los totales de lluvia en otras partes del centro de EE. UU. serán mucho más mezquinos durante este tiempo.

+ Los futuros del etanol aumentaron un 1,11% en el día de ayer, ayudados por las fuertes ganancias en el petróleo crudo y un salto de 20 centavos por galón en los futuros de la gasolina.

+ El reporte semanal de inspección de embarque de maíz estadounidense estuvo un 31% debajo de la semana previa y menos de la mitad de la misma semana del año pasado.

+ En la Unión Europea, las importaciones de maíz 2019/20 continúan a un ritmo relativamente rápido después de llegar a 4,5 M de ton al 15 de septiembre, una tendencia un 63% más respecto del año pasado hasta el momento.

+ El analista APK-Inform recortó sus proyecciones para la producción de maíz en Ucrania en un 0,8%, alcanzando unos 33,5 M de ton. El maíz comprende casi la mitad de la producción total de granos del país.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 3.394 ton del ciclo 2018/19 para acumular 33,08 M de ton.

+ En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, por las importantes subas en el precio del petróleo crudo que contagio al cereal

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 421.803 ton cuando el mercado esperaba un rango de 650-800 mil ton y debajo del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 11.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por el contagio con la baja de los demás productos además de la presión de la oferta global

+ El trigo de invierno en EE.UU. está sembrado en un 8%, abajo del 12% del año pasado y del promedio de los últimos cinco años.

+ La cosecha del trigo de primavera en Estados Unidos alcanza al 76% del área sembrada, debajo del 96% del año pasado a la misma fecha y del 93% del promedio de los últimos cinco años.

+ Los precios del trigo subieron ayer junto con el maíz después de que un ataque a algunas instalaciones petroleras de Arabia Saudita disparó los futuros de energía más de un 10% y provocó algunas compras técnicas.

+ El informe semanal de inspección de embarque de trigo estadounidense estuvo un 11,3% arriba del a semana pasada y un 11,7% superior al año pasado a la misma fecha. El acumulado de embarque supera en un 22,1% el dato del 2018.

+ Preocupa a los operadores las condiciones en las que se están desarrollando los cultivos en el hemisferio sur, principalmente en Australia y Argentina, donde las carencias hídricas ponen dudas sobre los potenciales de rinde, lo que brinda soporte adicional a los precios.

+ Las exportaciones de trigo blando de la Unión Europea para 2019/20 son un 34% mayor año tras año después de llegar a 5,1 M de ton al 15 de septiembre. Las exportaciones de cebada de la UE también tienen una tendencia 26% mayor año tras año durante el mismo período.

+ El analista APK-Inform recortó su pronóstico de cosecha de trigo en un 0,8%, para una producción total estimada de 27,3 M de ton

+ Australia predice que las exportaciones de trigo del país caerán un 7,7% menos año tras año, llegando a 10,8 M de ton, ya que continúa luchando con condiciones de sequía prolongadas.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con subas, por la fortaleza en el mercado de maíz contagia a los precios del trigo

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 459.258 ton cuando el mercado esperaba un rango de 300-500 mil ton y arriba del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 4.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago