Desayuno con AGRO 29/03/19

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 29/03/19 a las 7:05 hs.

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

El informe de Perspectivas de Siembra del USDA proporciona impacto en los precios: Bastantes agricultores en el oeste de Iowa y Nebraska estuvieron demasiado ocupados la semana pasada lidiando con problemas de inundaciones como para preocuparse por el informe del 29 de marzo del USDA, pero los operadores ciertamente estaban observando y esperando. Es un informe que a menudo produce fuegos artificiales, según Don Roose, presidente de U.S. Commodities en West Des Moines. El problema de este año es que, si bien se esperaba que el informe proporcionara orientación al mercado, simplemente hay demasiadas variables para esperar que sea especialmente preciso. «Lo que hace es proporcionar una instantánea de lo que piensan los agricultores», dice Roose. Y la mayoría de los analistas esperaban que la instantánea incluyera alrededor de 2-3 millones de acres más de maíz en 2019 y 4-5 millones de acres menos de soja. Eso vendría inmediatamente después de una temporada de crecimiento de 2018 que vio el borde de la superficie de soja por encima de la superficie de maíz en los Estados Unidos por primera vez en la historia. En esta ocasión, las señales del mercado le están diciendo a los agricultores que podría ser mejor sembrar un poco más de maíz, ya que las existencias de maíz han bajado respecto al año pasado y las de soja son más altas. El problema es que el clima no está cooperando. El invierno de 2018 fue húmedo, lo que significa que muchos campos se quedaron con surcos y, aún más importante, se realizó muy poco trabajo de campo de invierno y se aplicó aún menos agroquímicos previos. Fuente: AgUpdate https://www.agupdate.com/iowafarmertoday/markets/crop/usda-prospective-planting-report-to-provide-snapshot-of-numbers/article_9318644c-4ff5-11e9-b263-47e5de8fa6d7.html

China compra mas soja de EE.UU. antes de las reuniones: Las empresas estatales chinas compraron alrededor de 1,5 millones de toneladas de soja estadounidense el jueves para su envío en julio y agosto, en su segunda compra importante de suministros estadounidenses este mes, dijeron tres comerciantes con conocimiento de los acuerdos. Las compras se producen cuando los funcionarios estadounidenses y chinos se reúnen en Pekín para negociaciones encaminadas a poner fin a una prolongada guerra comercial entre los dos gigantes económicos que ha reducido las exportaciones de productos básicos de Estados Unidos a China, en particular la soja. En una señal positiva para las conversaciones, los funcionarios de Estados Unidos dijeron a Reuters que China había hecho propuestas sobre una variedad de temas que van más allá que antes, incluida la transferencia de tecnología forzada, un obstáculo particularmente importante en las conversaciones hasta el momento. Fuente: Reuters https://www.reuters.com/article/us-usa-trade-china-soybeans/china-buys-more-u-s-soybeans-as-trade-talks-kick-off-traders-idUSKCN1R925C

PArana debe producir 13 M de ton de maíz de safrinia en el 2018/19: La segunda cosecha de maíz 2018/19 de Paraná, en fase final de siembra, debe alcanzar los 13 millones de toneladas, proyectó este miércoles el Departamento de Economía Rural (Deral), en un aumento ante los 12,76 millones vistos anteriormente. En el caso de la soja, la expectativa es que el Estado recoja 16,13 millones de toneladas, frente a los 16,35 millones de la previsión del mes anterior. La oleaginosa paranaense fue fuertemente afectada por el tiempo seco y caliente entre diciembre y enero. Fuente: Brasilagro https://www.brasilagro.com.br/conteudo/parana-deve-produzir-13-mi-t-de-milho-na-segunda-safra-201819.html

–         LOCALES

La rotación trigo-soja, el mejor negocio en la zona núcleo: El economista Carlos Ghida Daza, del Inta Marcos Juárez, elaboró un informe sobre la “economía del trigo” que incluye los “resultados esperados para la campaña 2019/20”. Según este investigador, el costo operativo directo del trigo se proyecta con un incremento, en pesos, del 105 por ciento, producto de una suba del 59 por ciento en las labores y del 130 por ciento en los insumos. Combinado con un precio neto 83,8 por ciento superior al de la campaña pasada, Ghida Daza estima un incremento del 73,7 por ciento en el margen bruto, que pasa de 7.558,6 pesos por hectárea a 13.128,5 pesos por hectárea para esta campaña. Si a eso se agrega una soja de segunda que sumaría 15.688,3 pesos (58,8 por ciento más que los 9.896,6 pesos del año pasado), el margen bruto total de la rotación trigo-soja alcanzaría 28.816,8 pesos, superando por un 65,1 por ciento los 17.455,2 pesos del año pasado. De esta forma, este planteo le ganaría a uno de maíz, cuyo margen se estima en 26.617,9 pesos; y a uno de soja, que se calcula en 23.217,3 pesos.  Fuente: Agrovoz

Frente al panorama, Etchevehere negó que los productores vayan a especular: “venderán la soja”: Resaltó que el productor agropecuario pudo hacer frente a un 2018 complicado por la sequía, sin especular y que invirtió más de 12.000 millones de dólares para la presente campaña agrícola. Avanza la cosecha de maíz y soja, se intensifica el ingreso de camiones con cereales y oleaginosas a los puertos del Gran Rosario, para exportar o bien, para transformar esa producción en aceites y harinas. Esta mañana se marcó un nuevo récord en el ingreso de camiones: 6.374, de los cuales 3.527 transportaban maíz, y 2.513 con soja. El movimiento de ingreso de camiones se intensificará con el correr de las semanas, y se estima que hasta julio el recorrido por esa zona de Rosario, superaría el millón de unidades. Fuente: Edición Rural

Este domingo termina el Censo Nacional Agropecuario: hasta el momento se registraron 236.601 explotaciones: Las autoridades del Instituto Nacional de Estadística y Censos (Indec) anunciaron que el próximo domingo 31 de marzo concluirá el operativo de campo del Censo Nacional Agropecuario 2018 (CNA 2018) iniciado el 15 de septiembre de 2018. “El Indec y las Direcciones Provinciales de Estadística han completado la etapa censal de este ambicioso proyecto, que incluyó el desafío de utilizar por primera vez nuevas herramientas informáticas para relevar, almacenar, supervisar y procesar información estadística”, indicó el organismo por medio de un comunicado. Fuente: Valor Soja

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por la demanda de China reportada ayer antes de las reuniones entre representantes de EE.UU. y China

+ Hoy el mercado espera el informe del USDA de Intenciones de siembra y stocks que es siempre importante en el mercado para dar un rumbo a los precios

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de junio en promedio los analistas esperan 2.702 millones de bushel de soja (73,5 millones de toneladas), arriba de los 2.109 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el reporte de área de siembra del USDA, en promedio los analistas esperan una superficie de soja que alcance las 86,2 millones de acres (34,8 millones de hectáreas), abajo del año pasado cuando se implantó 89,2 millones acres

+ Las siembras de soja podrían ser más grandes de lo que se pensaba anteriormente, ya que las inundaciones récord en el Cinturón Maicero occidental pueden retrasar o impedir que los cultivadores siembren maíz.

+ Las firmas estatales chinas compraron alrededor de 1,5 millones de toneladas de soja de EE.UU. en el inicio de la última ronda de negociaciones comerciales entre ambos países en Beijing, según comentaron operadores relacionados con la operación a Reuters.

+ Los negociadores de los Estados Unidos y China se pusieron manos a la obra en una cena de trabajo hoy en Beijing, con informes que revelan un mayor progreso en temas espinosos como la propiedad intelectual.

+ Después de otro día de conversaciones el viernes, las discusiones se reanudarán la próxima semana en Washington con esperanzas aún vivas. El presidente Trump y el presidente Xi de China podrían concretar un acuerdo a finales de este mes.

+ El reporte semanal de inspección de embarque de soja estuvo muy débil, muy debajo de las expectativas de mercado siendo Egipto el principal comprador con 123.600 ton y cancelaciones a destinos desconocidos por 259.900 ton

+ El IGC aumentó su estimación de stocks final de soja 2018/19 en 3 M de ton, a un total de 52 M de ton por un leve aumento de la producción mundial y menor consumo respecto sus números anteriores

+Agroconsult de Brasil aumento su proyección de producción de soja 2018/19 en 1,6 M de ton, a un total de 118 M de ton.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la cosecha de soja es del 1,6% a  nivel nacional, con un retraso de 7,2% respecto del año anterior a la misma fecha. Los rendimientos recolectados hasta la fecha permiten sostener la proyección de producción en 53 M ton.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 139.200 ton de subproducto de soja, acumulando 1,49 M de ton en el ciclo 2018/19. SE autorizaron 13.678 ton de aceite de soja, acumulando 510 mil ton en el ciclo 2018/19.

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con subas, partir del reajuste de posiciones de cara a los informes de perspectivas de siembra y de stocks trimestrales del USDA y de nuevas compras de suministros estadounidenses por parte de China.

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja se informaron ventas por 181.781 ton de cosecha vieja y 17.000 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 500-1.000 mil ton

+ Se estima que los fondos compraron 4.000 contratos de soja, compraron 3.000 contratos de harina y vendieron 2.000 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión de algunas ventas antes del informe del USDA de hoy

+ Hoy el mercado estará atento a los datos publicados por el USDA en perspectivas de siembra 2019 y stocks trimestrales

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de marzo en promedio los analistas esperan 8.317 millones de bushel de maíz (226,2 millones de toneladas), abajo de los 8.892 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el reporte de área de siembra del USDA, en promedio los analistas esperan una superficie de maíz que alcance las 91,3 millones de acres (36,95 millones de hectáreas), arriba del año pasado cuando se implantó 89,1 millones acres

+ Es poco probable que NASS pueda cuantificar dichas pérdidas hasta el informe mensual de junio.

+ Los datos de siembras de mañana reflejarán los planes de siembra de los productores antes de las extensas inundaciones en el Cinturón Maicero occidental, incluso en los principales estados productores, Iowa y Nebraska.

+ El clima continúa siendo un problema, ya que un gran sistema de tormentas se reunió en el este de Nebraska y Kansas, preparándose para llevar acumulaciones pesadas al corredor entre la I-70 y la I-80 hasta el este de Ohio.

+ Se espera que las inundaciones importantes se prolonguen durante la próxima semana en partes de la mitad del río Mississippi, mientras que el derretimiento de la nieve mantiene los flujos más pesados hacia el norte.

+ Las tarifas de carga de barcazas eran más bajas ayer a lo largo del sistema fluvial, en comparación con los valores de principios de semana.

+ El reporte semanal de inspección de embarque de maíz estuvo un 5,68% arriba de la semana previa pero un 33,15% debajo del año pasado a la misma fecha. Japón fue el principal comprador con 228.800 ton

+ El IGC estima que los stocks finales de maíz del mundo 2018/19 serán de 305 M de ton, subiendo 8 M de ton respecto del mes pasado por una mayor producción global.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la cosecha de maíz es del 12,2% a  nivel nacional, aumentando 3,7% en la semana pero todavía con un retraso respecto del año anterior a la misma fecha. Los rindes relevados se mantienen por sobre los promedios de las últimas campañas, superando los 100 qq/Ha en amplios sectores del centro del país. Estas productividades permiten incrementar la actual proyección de producción a 46.000.000 de toneladas.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 296.397 ton de maíz, acumulando 11,21 M de Ton en el ciclo 2018/19

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas, en un reposicionamiento de cara a los informes de perspectivas de siembra y stocks trimestrales del USDA

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz se informaron ventas por 904.536 ton de cosecha vieja y 85.436 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 700-1.350 mil ton.

+ Se estima que los fondos compraron 1.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión de la oferta global y mejora en el clima en las regiones productoras de trigo de invierno

+ El mercado de trigo espera el informe del USDA sobre siembras y stocks trimestrales, mientras que también importa la gran oferta global

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de marzo en promedio los analistas esperan 1.551 millones de bushel de trigo (42,21 millones de toneladas), arriba de los 1.495 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el reporte de área de siembra del USDA, en promedio los analistas esperan una superficie de trigo que alcance las 46,9 millones de acres (18,98 millones de hectáreas), abajo del año pasado cuando se implantó 47,8 millones acres

+ El reporte semanal de inspección de embarque de trigo estuvo un 59,3% arriba de la semana pasada y un 34,84% arriba del año pasado a la  misma fecha

+ El IGC estimo que los stocks mundiales de trigo 2018/19 son de 264 M de ton, subiendo 2 M de ton respecto del informe anterior por una caída del consumo.

+ El IGC pronosticó que las existencias de granos caerían aún más en la temporada 2019/20 con un aumento anticipado en la producción de trigo y maíz insuficiente para satisfacer la demanda récord. El organismo intergubernamental, que emitió su primer conjunto completo de proyecciones de oferta y demanda para 2019/20, registró un descenso de las existencias totales de cereales de 29 millones de toneladas en la temporada a 575 millones de toneladas tras una reducción de 44 millones de toneladas en 2018/19.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 30.000 ton de trigo pan, acumulando 7,69 M de Ton en el ciclo 2018/19

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, debido a que los operadores se embolsaron las ganancias luego de los recientes máximos de un mes y por el reposicionamiento de los fondos de cara a los informes de perspectivas de siembra y de stocks trimestrales del USDA.

+ El USDA confirmó ventas privadas de 150 mil toneladas de trigo duro a Irak y 120 mil toneladas de trigo blando a Egipto. La venta a Egipto había sido anunciada por el comprador el miércoles.

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo se informaron ventas por 475.723 ton de cosecha vieja y 35.400 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 300-650 mil ton.

+ Se estima que los fondos vendieron 3.500 contratos de trigo en el mercado de Chicago