Desayuno con AGRO 27/11/18

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 27/11/18 a las 7:40 hs.

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Señales de triunfo de EE.UU. podría avanzar con el aumento de aranceles a China: El presidente Donald Trump dijo que probablemente impulsará los planes para aumentar los aranceles de 200 mil millones de dólares en productos chinos, lo que indica que también impondrá aranceles a todas las importaciones restantes de la nación asiática si las negociaciones con el líder de China, Xi Jinping, no logran producir un acuerdo comercial. Trump, en una entrevista con el Wall Street Journal publicada el lunes, dijo que está preparado para imponer tarifas en un lote final de $ 267 mil millones de envíos chinos si no puede llegar a un acuerdo con Xi cuando se reúnan en la reunión del Grupo de los 20 en Argentina. , que comienza el 30 de noviembre. La tasa podría ser del 10 por ciento o del 25 por ciento, dijo Trump. Fuente: Bloomberg https://www.bloomberg.com/news/articles/2018-11-26/trump-signals-u-s-likely-to-go-ahead-with-china-tariff-increase?srnd=premium

El mercado de maíz en EE.UU. comienza su batalla por el área: Mientras los productores se sientan para poner el lápiz a las intenciones de siembra para 2019, muchos se preguntan dónde marcar el precio del maíz. Un analista describe el mercado del maíz como desgarrado, lo que significa que podría ir mucho más alto o podría encontrar aún más presión de la que está experimentando ahora. La próxima temporada de crecimiento depende del balance del maíz. Según el informe de estimaciones de la oferta y la demanda de la agricultura mundial de noviembre del USDA, la producción global de maíz para 2018/2019 totalizará 334.18 millones de toneladas. Si bien eso parece realmente bajista para el maíz, es importante entender que el USDA movió el número prorrogado de su estimación de octubre de 185.93 MMT, basado en una encuesta sorpresa de China que indica que en los últimos años ese país produjo 20 a 30 MMT más de maíz de lo que USDA estimó previamente. Fuente: Agweb https://www.agweb.com/article/2019-outlook-corn-markets-hinge-on-acreage-battle/

China y Brasil hacen  el 2020 un año crucial para los biocombustibles: El año 2020 será «crucial» para las políticas de biocombustibles alrededor del mundo, según un informe del Organismo Internacional de la Energía (AIE) sobre el mercado de las energías renovables. China extenderá a todo el país la mezcla obligatoria del 10% del etanol en la gasolina y el programa brasileño RenovaBio entrará en vigencia de forma completa Mientras tanto, en la India, nuevas biorrefinerías avanzadas comenzarán a funcionar. «Se espera que el RenovaBio fortalezca la economía de los biocombustibles, acelerando las inversiones en nueva capacidad y la producción en plantas existentes», dice un fragmento del informe, cuyo lanzamiento en Brasil ocurrió el lunes en el Palacio de Itamaraty. «China está atendiendo su mezcla del 10% para todo el país. Hasta 2020, la política de biocombustibles recientemente anunciada en la India también resultará en un aumento de la producción. En el caso de China, se trata de una medida de ojo en mayor seguridad energética, pero que tiene el control de la contaminación del aire como incentivo adicional. En un primer momento, el abastecimiento se dará principalmente a través del etanol de maíz, producido localmente. Fuente: Brasilagro http://www.brasilagro.com.br/conteudo/brasil-e-china-fazem-de-2020-ano-crucial-para-biocombustiveis.html

–         LOCALES

Vuelve el mal tiempo: amenaza afectar a más de 1 millón de hectáreas de trigo: En Córdoba faltan por cosechar más de 1 M de ha de trigo y las lluvias de la jornada, que dejaron acumulados que van de 20 a 60 mm hasta las 15:00 hs sobre gran parte del centro de Córdoba, detuvieron las labores. La tormenta sigue instalada. Las lluvias que se esperan en las próximas 48 horas aumentan la preocupación en el sector. Si bien en principio se trataría de montos moderados, los efectos negativos del ultimo bloqueo húmedo que, entre el 10 y el 12 de noviembre se batió sobre gran parte de Santa Fe, Entre Ríos, Buenos Aires y Córdoba con más de 200 mm encienden las alertas. Lo mismo sucede en el norte de Santa Fe que comparte las altas probabilidades de que se prolongue el mal tiempo. Allí hay 100 mil ha de trigo pendientes de cosecha. Si las lluvias se desarrollan y vuelven a impactar sobre el centro de la provincia, las pérdidas por brotado pueden crecer exponencialmente. Las áreas trigueras que ya fueron afectadas por el temporal son las más vulnerables. Fuente: Agritotal

La suba del dólar desnutre a los granos: La Bolsa de Cereales de Córdoba publicó una nueva estimación de relación insumo-producto para los granos que arroja conclusiones positivas o negativas de acuerdo a la lupa con que se mire el informe. En términos generales, la ecuación es positiva para los productores en relación a un año atrás: en promedio, el poder adquisitivo de los principales commodities agrícolas se fortaleció.  El trigo fue el más beneficiado: mejoró su poder de compra 12 por ciento. Le siguen por detrás sorgo, soja y maíz con cinco por ciento, cuatro por ciento y 2,5 por ciento, respectivamente. En todos los casos, la principal ventaja es la caída de los costos de comercialización (gasoil y fletes), debido a que la devaluación se trasladó directo a los granos y no así a los combustibles y a las tarifas de transporte. Fuente: Agrovoz

En los próximos días se firmaría el acuerdo por el ingreso de carne bovina a Estados Unidos: Será tras casi 20 años de ausencia en ese mercado.  Con el acuerdo que se espera firmar en los próximos días, Argentina recuperaría el acceso al mercado estadounidense tras una ausencia de 17 años por preocupaciones de Estados Unidos de que el ganado estuviese afectado por fiebre aftosa. “Estamos negociando esta reapertura para que suceda en los próximos días”, dijo Bircher, secretaria de Comercio Exterior argentina, que explicó que los aspectos técnicos y administrativos del acuerdo ya fueron resueltos. Según publicó Reuters, en un momento en que Argentina busca incrementar sus exportaciones de carne bovina el acuerdo serviría como una muestra a otros países de que la carne bovina argentina es sanitariamente apta. Fuente: Edición Rural

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de coberturas luego de las fuertes bajas de la jornada previa

+ La cosecha de soja en EE.UU. alcanza el 94%, abajo del 96% del año pasado a la misma fecha y del 98% promedio de los últimos cinco años

+ El mercado de soja continua atento a las futuras negociaciones entre EE.UU. y China

+ Se espera que el presidente de los Estados Unidos, Donald Trump, y el presidente de China, Xi Jinping, se reúnan en el marco de una cumbre del G20 en Argentina esta semana, mientras que el gobierno norteamericano está listo para aumentar los aranceles a US$ 200 mil millones en importaciones chinas desde un 10 a un 25 % en el mes de enero si no existe un acuerdo.

+ Crece el escepticismo entre los operadores comerciales respecto al logro de un avance significativo hacia un acuerdo comercial en la reunión del viernes.

+ El reporte semanal de inspección de embarque estuvo un 3,28% arriba de la semana previa aun cuando la semana reportada tuvo el feriado de Acción de Gracias pero estuvo un 35,9% debajo del año pasado a la misma fecha

+ La aduana de China informó que las importaciones de soja durante octubre de Brasil más que duplicaron el volumen del año pasado a un total de 6,53M de ton, mientras que el volumen de EE.UU. fue de tan solo 66.955 ton.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales aumentaron su posición neta vendida de soja en 2.490 contratos en el mercado de Chicago al 20 de noviembre, llevando la posición neta vendida a 114.603 contratos.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 10.206 ton de subproductos de soja, acumulando 17,92 M ton en el ciclo 2017/18. SE autorizaron 10.000 ton de aceite de soja, acumulando 3,45 M ton en el ciclo 2017/18

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, por ventas técnicas y de los temores de que desaparezca la demanda externa por los suministros estadounidenses, en el marco de la guerra comercial con China

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 1.105.229 ton cuando el mercado esperaba un rango de 600-1.200 mil ton y arriba de los 1.055.940 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 12.000 contratos de soja, vendieron 4.000 contratos de harina y vendieron 7.000 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras luego de las bajas previas en sintonía con las subas de los demás mercados

+ La cosecha de maíz en EE.UU. alcanza el 94%, arriba del 92% del año pasado a la misma fecha pero debajo del 96% promedio de los últimos cinco años

+ El maíz estadounidense está presionado por la cosecha estadounidense aunque los productores están vendiendo poco cereal

+ El reporte de inspección de embarques de maíz estuvo un 32,1% arriba de la semana pasada y un 73,7% superior al año pasado a la misma fecha.

+ Un comprador de Corea del Sur compro 69.000 ton de maíz estadounidense en una licitación para entrega en abril.

+La demanda de exportación del cereal es importante para compensar la oferta

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales aumentaron su posición neta vendida de maíz en 27.508 contratos en el mercado de Chicago al 20 de noviembre, llevando la posición neta vendida a 58.821 contratos.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 10.252 ton de maíz, acumulando 19,41 M de ton en el ciclo 2018/19.

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con bajas, siguiendo el desplome en el mercado de la soja y debido a presión de ventas técnicas por parte de los fondos de inversión.

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 1.117.580 ton cuando el mercado esperaba un rango de 700-1.100 mil ton y arriba de los 797.459 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 16.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por las perspectivas de demanda de exportación frente a la menor oferta de otros países productores mundiales

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de invierno está en un 55% en la categoría de bueno a excelente, bajando respecto de la semana previa pero arriba del año pasado a la misma fecha

+ El trigo de invierno en EE.UU. está sembrado en un 95%, abajo del 99% del año pasado y del promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 86% emergido frente al 88% del año pasado y el 92% del promedio.

+ Después de caer nieve en partes de Iowa e Illinois el domingo, la tormenta de invierno Bruce continúa empujando el clima invernal a través de la Región de los Grandes Lagos hacia el noreste más tarde hoy.

+ El último mapa de precipitación acumulada de tres días de la NOAA muestra las condiciones más secas para las llanuras y el medio oeste durante las próximas 72 horas, con algunas excepciones para Minnesota y las Dakotas.

+ El reporte semanal de embarques de trigo estuvo debajo de la semana pasada y un 27,5% inferior al año pasado a la misma fecha

+ Un exportador privado de EE.UU. vendió 120.000 ton de trigo blando de invierno 2018/19 a Egipto, según el sistema de reporte diario.

+ Irak está buscando comprar 50.000 ton de trigo en una licitación que termina el 3 de diciembre, aceptando como orígenes EE.UU., Canadá y Australia

+ Las tensiones entre Rusia y Ucrania durante el fin de semana podrían tener un impacto en el nivel de las cargas desde el puerto de Mariupol, ya que las instalaciones están actualmente sujetas a mayores controles, informó la consultora francesa Agritel.

+ Mariupol es un centro de exportación de granos en el Mar de Azov, un brazo del Mar Negro. El área ha estado en el centro de una crisis entre Rusia y Ucrania, que comenzó el domingo después de que Moscú detuvo a tres barcos ucranianos para que no ingresaran al Mar de Azov.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales aumentaron su posición neta vendida de trigo en 9.352 contratos en el mercado de Chicago al 20 de noviembre, llevando la posición neta vendida a 59.918 contratos.

+Según GEA de la Bolsa de Comercio de Rosario vuelve el mal tiempo que amenaza afectar negativamente a más de 1 M ha de trigo. Las lluvias podrían extenderse a la semana que comienza. Un frente muy estable acecha al oeste y norte del país. Las condiciones de alta humedad ponen en riesgo al trigo.

+ En Córdoba faltan por cosechar más de 1 M de ha de trigo y las lluvias de la jornada, que dejaron acumulados que van de 20 a 60 mm hasta las 15:00 hs sobre gran parte del centro de Córdoba, detuvieron las labores.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron 25.300 ton de trigo pan, acumulando 5,92 M de ton en el ciclo 2018/19.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con subas,  por cobertura de posiciones vendidas y ante las expectativas de mayores exportaciones estadounidenses dado el actual conflicto militar entre Rusia y Ucrania sobre el Mar Negro

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 252.489 ton cuando el mercado esperaba un rango de 350-600 mil ton y debajo de los 509.118 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 5.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago