Desayuno con AGRO 12/09/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 12/09/2017 a las 7:10 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	351,9	-0,8	MALASIA – PALMA	674,0	7,6
CBOT ACEITE	765,9	-3,1	DALIAN – SOJA	582,8	0,2
CBOT HARINA	331,0	-0,1	DALIAN -MAIZ	251,8	-0,2
CBOT MAIZ	139,8	-1,0
CBOT TRIGO	159,2	-0,6
FTSE EUROPA	-0,20%		DÓLAR/EURO	1,1962	0,06%
HANG SENG	0,06%		DÓLAR/YUAN	6,5361	0,12%
NIKKEI	1,18%		ORO LONDRES	1326,25	-7,95
S&P	1,08%		PETROLEO BRENT	53,68	-0,16

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Cinco predicciones para el informe del USDA de mañana: El informe mensual del USDA será conocido el 12 de septiembre. Los informes de agosto resultaron ser una sacudida al mercado que lamentablemente los mercados en rojo y muchos comerciales y agricultores se rascaron la cabeza. ¿Cuáles serán los informes de mañana para los mercados de granos? Cinco analistas de mercado comparten sus expectativas: 1)   No espere cambios de rendimiento significativos de USDA. 2) Los mínimos a corto plazo pueden estar en su lugar para el trigo. 3) Esté listo para un cambio de precio de maíz de 10 a 20 céntimos. 4) Cualquier aumento de precios alrededor del informe puede ser de corta duración. 5) Observa cómo reacciona el mercado, no los rendimientos reales. Fuente: Agweb https://www.agweb.com/article/5-predictions-for-the-sept-12-usda-reports-naa-sara-schafer/

El mercado de maiz podría ver un rally en setiembre, de nuevo: El aumento de finales de agosto en los futuros del maíz fue un punto de inflexión, o simplemente la interrupción temporal de un mercado bajista? Los futuros en el primer fin de semana de septiembre se han construido sobre el rally, mirando una segunda semana consecutiva de subas, después de una racha de cinco bajas consecutivas. Sin embargo, las ganancias para esta semana son apenas substanciales, permaneciendo en menos de 1% en ofertas de la mañana el viernes. Y hay mucho comentario de una baja más «estacional» hacia, por ejemplo, octubre, cuando presiona al maíz la cosecha de los EEUU que a menudo trae bajas, por ejemplo como en 2014. Sin embargo, ese patrón ciertamente no ha tenido el último par de años (y en realidad ha demostrado relativamente poco frecuente en la historia reciente). Tanto 2015 como 2016 fueron testigos de mejoras septiembre, aunque luego resultó insostenible. Y, de acuerdo con Brian Roach, podríamos estar en un tercer año de precios que han establecido un mínimo a finales del verano. Fuente: Agrimoney http://www.agrimoney.com/news/corn-market-could-see-september-rally—again–11003.html

La cosecha de maiz de Brasil 2017/18 debe caer casi un 15% con menor área: Brasil deberá cosechar 93,598 millones de toneladas de maíz en la cosecha 2017/18, con una baja del 14,6 por ciento ante el récord de 109,547 millones de toneladas de la temporada 2016/17, con retroceso en el área plantada y en la productividad esperada ante precios más bajos del cereal, estimó Safras & Mercado. El área total cultivada en la cosecha 2017/18 debe ocupar 16,314 millones de hectáreas, un 11,6 por ciento por debajo del ciclo anterior (2016/17). La productividad media debe alcanzar 5.737 kilos por hectárea, frente a 5.988 kilos por hectárea pasados. Para la zafra verano 2017/18, cuya siembra ya comenzó en el centro-sur, Safras estimó que el área plantada podría retroceder el 27,4 por ciento, ocupando 3,846 millones de hectáreas, en la medida en que la soja gana área del cereal. Con productividades menores, la producción de la primera cosecha del centro-sur podrá alcanzar 24,067 millones de toneladas, ante 33,56 millones de toneladas en 2016/17. Fuente: Brasilagro http://www.brasilagro.com.br/conteudo/safra-de-milho-do-brasil-deve-cair-quase15-em1718-com-menor-area.html#.WbcUH7pFzIU

 

–         LOCALES

Por las inundaciones, estiman perdidas por usd 1500 millones en Buenos Aires y La Pampa: El titular de la Confederación de Asociaciones Rurales de Buenos Aires y La Pampa (Carbap), Matías De Velazco, estimó que las inundaciones en ambas provincias dejarán pérdidas por más de US$ 1.500 millones. Las lluvias de las últimas horas, de entre 110 y 130 milímetros, agravaron la situación que estamos viviendo en las zonas ya inundadas en las provincias de Buenos Aires y La Pampa», expresó De Velazco en declaraciones a Télam, y agregó que «las lluvias fueron particularmente intensas en zonas que ya estaban inundadas» por lo que «en el suelo ya no entra más agua». En ese sentido, el dirigente rural aseguró que «las napas están muy altas y todo lo que llueve queda arriba de la superficie. La situación es bastante complicada. Estábamos mal y ahora estamos peor». Fuente: Edición Rural

Córdoba reclama eliminar retenciones a la soja: El ministro de Agricultura de Córdoba, Sergio Busso, reclamó la eliminación de retenciones a la soja con el argumento de que poco de ese tributo vuelve a la provincia. «No es una cuestión electoral ni de coyuntura, no puede estar hoy este derecho de exportación que es distorsivo, que le resta rentabilidad al productor y que, en el caso de la provincia de Córdoba, son 22 mil millones de pesos que aportamos a la Nación y sólo vuelven 2 mil», explicó Busso a la radio Cadena 3 en el marco de la 83° edición de la exposición de la Sociedad Rural de Río Cuarto. Y agregó: «La distribución de esos recursos van a todas las provincias del país, incluso a aquellas que tienen regalías petroleras que nosotros no coparticipamos». Fuente: Revista Chacra

Reapertura de Europa al biodiesel: “Una novedad sumamente oportuna y alentadora”: La Asociación de la Cadena de la Soja Argentina (Acsoja) celebró la reapertura del mercado europeo de biodiesel anunciada por el Gobierno argentino. La entidad consideró que es “una muy buena noticia” porque llega “en un momento en el que Argentina enfrenta la pérdida de un mercado como los Estados Unidos”. Por eso, agregó: “Es una novedad sumamente oportuna. Sin duda, una noticia sumamente alentadora que impactará positivamente en todo el  sector”. Antes, la Bolsa de Comercio de Rosario y la Sociedad Rural Argentina (SRA) también habían expresado su beneplácito por esta noticia.  Fuente: Agrovoz

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por algunas ventas antes del informe mensual del USDA a pesar del deterioro de los cultivos en EE.UU.

+ Hoy se espera el informe mensual del USDA, más allá de los datos que se conocieron sobre los cultivos en EE.UU. luego del cierre del mercado

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que la soja está en un 60% en la categoría de bueno a excelente, bajando 1 punto respecto de la semana previa. El año pasado a la misma fecha estaba en un 73% en la categoría de bueno a excelente.

+ La soja está en un 22% en perdiendo hojas vs. el 24% del año pasado y el 25% del promedio de los últimos cinco años.

+ Para el informe mensual del USDA de hoy se espera una producción de soja 2017 de Estados Unidos en promedio de 4.328 millones de bushels (117,80 M ton), abajo de los 4.381 millones del reporte previo. El rinde promedio se espera en 48,8 b/acre vs. 49,4 b/a anterior y el área cosechada en 88,752 M de acres vs. 88,731 M de agosto.

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de soja 16/17 desde los 370 millones de bushels a 365 millones (9,93 millones de toneladas) en promedio por los analistas.  Para el ciclo 17/18 se espera en promedio 444 millones de bushels (12,08 millones de toneladas) vs. los 475 millones del reporte de agosto.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 96,80 M ton de stocks finales de soja 2016/17 abajo respecto del reporte anterior. Para el 2017/18 se esperan 97,39 M ton en promedio vs. los 97,78 M ton del informe de agosto.

+ El reporte semanal de inspección de embarque de soja estadunidense estuvo por arriba de lo esperado por el mercado, un 55,6% arriba de la semana anterior y del año pasado a la misma fecha

+ La aduana de China informó que las importaciones de soja durante el mes de agosto totalizaron las 8,45 M ton, un record para el mes cuando el año pasado se importaron 7,67 M de ton pero debajo en u n 16,2% del mes de julio

+ Brasil necesita lluvias para la siembra de la soja, se puede esperar una demora en la siembra en Mato Grosso y Mato Grosso do Sul.

+ En Brasil no hay pronósticos de significativas lluvias para  los próximos 10 días en las regiones productoras de soja.

+ Hoy se publican los datos del informe mensual de la CONAB

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 45.056 ton de aceite de soja, acumulando 6,70 M ton en el ciclo 2016/17. Se autorizaron 100.000 ton de subproducto de soja, acumulando 17,04 M ton en el ciclo 2016/17. Se autorizaron 9.000 ton de poroto de soja, acumulando 2,8 M ton en el ciclo 2016/17

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, por posicionamientos de los fondos de cara al informe clave del USDA en el día de mañana

+ El USDA informo ventas de soja por 352.000 ton con destino desconocido para embarque 2017/18.

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 1.104.929 ton cuando el mercado esperaba un rango de 400-600 mil ton

+ Se estima que los fondos vendieron 2.500 contratos de soja, vendieron 1.500 contratos de harina y compraron 2.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por mejores condiciones climáticas para los cultivos en EE.UU. con los cultivos sin cambios respecto de la semana previa. El avance de la cosecha también limita las subas.

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el maíz está en un 61% en la categoría de bueno a excelente, sin cambios respecto de la semana previa. El año pasado a la misma fecha estaba en un 74% en dicha categoría

+ El maíz está en un 96% pastoso, debajo del 99% del año pasado a la misma fecha y del 97% del promedio de los últimos cinco años. El 75% está dentando frente al 85% del año pasado y el 81% del promedio. El 21% está madurando frente al 31% en ambos casos.

+ La cosecha de maíz en EE.UU. alcanza el 5%, igual que el año pasado a la misma fecha pero debajo del 6% promedio de los últimos cinco años

+ Para el informe mensual del USDA de hoy se espera una producción de maíz  2017 de Estados Unidos en promedio de 14.035 millones de bushels (356,50 M ton), abajo de los 14.153 millones del reporte previo. El rinde promedio se espera en 168,2 b/acre vs. 169,50 b/a anterior y el área cosechada en 83,428 M de acres vs. 83,496 M de agosto.

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de maíz 16/17 desde los 2.370 millones de bushels a 2.358 millones (59,90 millones de toneladas) en promedio por los analistas.  Para el ciclo 17/18 se espera en promedio 2.170 millones de bushels (55,12 millones de toneladas) vs. los 2.273 millones del reporte de agosto.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 227,99 M ton de stocks finales de maíz 2016/17 abajo respecto del reporte anterior. Para el 2017/18 se esperan 200,74 M ton en promedio vs. los 200,87 M ton del informe de agosto.

+ El reporte de inspección de embarque de maíz estadounidense estuvo un 19% debajo de la semana previa y del año pasado a la misma fecha.

+ LA CNGO aumento la estimación de producción de maíz de China en 1 M ton a 212,5 M ton, por mejores condiciones climáticas en las regiones productoras.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 5.606 ton de maíz, acumulando 18,24 M ton en el ciclo 2016/17.

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas,  producto de coberturas de posiciones vendidas y posicionamientos de los fondos antes del informe del USDA de mañana

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 662.173 ton cuando el mercado esperaba un rango de 700-900 mil ton

+ Se estima que los fondos compraron 2.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la competencia exportadora de otros países, especialmente de Rusia donde se espera que el USDA aumente la proyección de producción de trigo

+ La cosecha del trigo de primavera en Estados Unidos alcanza al 95% del área sembrada, arriba del 94% del año pasado a la misma fecha y del 87% promedio de los últimos cinco años.

+ El trigo de invierno está sembrado en un 5%, igual que el año pasado y debajo del 6% de promedio de los últimos cinco años.

+Para el reporte del USDA de hoy se esperan pocos cambios en las proyecciones de trigo de EE.UU.

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de trigo 17/18 en promedio a 920 millones de bushels (25,04 millones de toneladas) vs. los 933 millones del reporte de agosto.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 258,57 M ton de stocks finales de trigo 2016/17 sin cambios respecto del reporte anterior. Para el 2017/18 se esperan 264,30 M ton en promedio vs. los 264,69 M ton del informe de agosto.

+ SE espera que en el reporte del USDA se ajusten las producción de Rusia y de Australia, el primero al alza y el segundo a la baja

+ El reporte semanal de inspección de embarque de trigo estuvo arriba de la semana pasada pero debajo del año pasado a la misa fecha

+ ABARE de Australia recorto su estimación de producción de trigo a 21,6 M ton

+ El clima seco en Australia esta trayendo problemas a los cultivos de trigo. El país podría recortar la producción de trigo 2017/18 en un 10%, al nivel mínimo en 8 años.

+ El Ministerio de Agricultura de Rusia informo que el 72% del trigo esta cosechado

+ SovEcon aumentó su estimación de proyección de producción de trigo a 81,1 M ton, arriba de los 78,9 M ton del reporte anterior.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 17.145 ton de trigo pan, acumulando 10,83 M ton en el ciclo 2016/17.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, por ventas técnicas y posicionamientos de cara al informe del USDA en el día de mañana

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 446.342 ton cuando el mercado esperaba un rango de 300-500 mil ton

+ Se estima que los fondos vendieron 3.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

CIERRE AL	11/09/2017
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	350,8	-0,6	136,0	0,5	151,5	-0,6
FOB MIN	377,0	-1,0	152,0	1,0	185,0	0,0
FAS TEORICO OF	245,8	-1,6	137,8	0,5	169,3	-0,5
FAS MERCADO	248,2	-1,2	133,7	1,2	155,2	1,2
Datos en dolares oficiales