Desayuno con AGRO 27/02/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 27/02/2017 a las 9:00 hs.

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Fuerte demanda mantiene firme los precios de la soja comparado con el maíz:  Los precios de la soja parece que van a seguir siendo relativamente altos en comparación con el maíz, a pesar del salto en las siembras a un máximo histórico, dijeron oficiales del USDA, contrastando la demanda «fuerte» para la oleaginosa con la dura competencia en los mercados de exportación de maíz. El USDA, mientras que reafirmo el pronóstico que las siembras de soja de Estados Unidos para 2017-18 se alcanzaron un récord de 88 M de acres señaló también la posibilidad del aumento del consumo de la oleaginosa. Las exportaciones de soja de Estados Unidos se pronosticaron con el aumento de 75M bushels a un máximo histórico de 2.130 M de bushels a pesar de una mayor competencia por parte de América del Sur. «La fuerte demanda mundial es probable impulsar el volumen de exportación de Estados Unidos y el apoyo a los precios», dijo el USDA, diciendo que el comercio mundial «continuará siendo impulsada por China,» el principal importador. Si bien el crecimiento de las importaciones de soja de China «se prevé una desaceleración sobre una base porcentual después de casi dos décadas de crecimiento de dos dígitos». «Continúa el crecimiento de la demanda en el resto de Asia y en la región de Oriente Medio / África del Norte que proporcionará apoyo adicional para el aumento de las importaciones mundiales.» Fuente: Agrimoney http://www.agrimoney.com/news/strong-demand-to-keep-soy-prices-high-compared-with-corn–10480.html

No hubo favorecidos en el Outlook del USDA: El USDA piensa que la superficie de siembra es un objetivo en movimiento, aunque el sector financiero sugiere que los productores podría favorecer a la soja más que el maíz. Ese es el principal tema del Foro de Perspectivas Agrícolas de esta semana en Washington, dice Jerry Gülke, presidente del Grupo Gülke. Estas conclusiones no son particularmente útiles para un mercado ansioso tratando de averiguar lo que sembraran los productores. «El Foro no nos dijo nada aun sobre la evolución desde el punto de vista de la oferta y la demanda, manteniendo las existencias finales relativamente alta y di de empujar ninguna decisión hasta que veamos las intenciones de siembra y luego el clima en la primavera», dice Gülke. Fuente: Agweb http://www.agweb.com/article/gulke-no-favors-from-usdas-hazy-corn-soybean-outlook-naa-nate-birt/

El mercado brasilero de soja pierde precio y siente impacto de problemas logísticos: En los últimos siete días, los precios de la soja en el mercado brasileño perdieron hasta 7,35% en el interior de Brasil y construyeron una nueva semana muy negativa para el productor brasileño. Las principales referencias han perdido $ 1,00 a R $ 5,00 por bolsa en la mayoría de las plazas y por lo tanto atrasando las ventas de los productores de soja. Las referencias actuales – que en dólares sean más altos que los observados el año pasado – se han extendido de R $ 55,50 por bolsa – en Campo Novo do Parecis / MT – R $ 69,00 – como es el caso de Ponta Grossa / PR. En los puertos, las pérdidas semanales fueron de hasta el 4,05% – o R $ 3,00 por bolsa – y las indicaciones están vez más cerca de R $ 70,00. Las pocas ventas en Brasil ya están sintiendo los efectos no sólo los precios bajos, pero ahora también se ven afectados por problemas logísticos que se han agravado en las regiones más importantes de Brasil. Fuente: Noticias Agrícolas https://www.noticiasagricolas.com.br/noticias/soja/187631-soja-alem-dos-precos-comercializacao-no-brasil-pode-ser-impactada-pelos-problemas-pos-colheita.html#.WLLykoWcHIU

–         LOCALES

Macri y el campo: “Este año vamos a batir record de toneladas de producción”: EL  presidente Mauricio Macri abogó hoy por «buscar coincidencias» y no perder «tiempo muy valioso» para encontrar soluciones para mejorar la calidad de vida de los argentinos. Macri saludó esta mañana a los integrantes del programa radial Mitre y el Campo, que cumplió diez años en el aire, y destacó que este año el país va a «batir récords de toneladas de la producción». «El gran desafío es dejar de ser el granero del mundo para ser el supermercado, que el país se llene de fábricas» añadió y apuntó que al darle a la producción «valor agregado» también se resuelve «el problema de la pobreza. Fuente: La Nación

El gobierno defendió el tipo de cambio ante las quejas de los sectores exportadores: El ministro de Hacienda, Nicolás Dujovne, afirmó este viernes que “la economía está expandiéndose” y que el tipo de cambio actual “es mucho más competitivo que el que recibió este gobierno”, a la vez que consideró como “algo transitorio” el impacto en la inflación de la suba de tarifas entre febrero y abril, en declaraciones formuladas esta mañana a las radios Mitre y FM Latina. “Estamos empezando a crecer, los números lo ratifican y se va a sentir con más fuerza en la calle cuando pasen varios meses”, sostuvo Dujovne, según reproduce Télam. Reiteró en ese sentido que las cifras del cuarto trimestre del año pasado muestran “una recuperación muy clara respecto al tercero”, como mostrará esta tarde el Estimador Mensual de la Actividad Económica de diciembre. Fuente: Infocampo

“Tengo la esperanza que este anio haya una nueva ley de semillas”: Raimundo Lavignolle preside el Instituto Nacional de Semillas desde el 2014. Asegura que con la nueva norma se buscará mejorar la proporción de semilla fiscalizada que se comercializa. 1- ¿Qué opinión tiene sobre el nuevo rol que está asumiendo el Instituto Nacional de Semillas (INASE)? El INASE fue reforzado en varios aspectos. Por un lado, con el apoyo del Ministerio de Agroindustria en todo lo que concierne a las acciones de control del mercado ilegal de semillas y, por otro, en el fortalecimiento económico gracias al incremento todos los aranceles del organismo. Ahora, la entidad se autofinancia con recursos propios, algo que antes no sucedía. Con la combinación de ambos factores las acciones de control se pueden llevar adelante de forma sólida.  Principio del formularioPrincipio del formularioPrincipio del formularioFuente: Clarin Rural

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de oportunidad luego de las pasadas bajas y de la caída del aceite de soja por contagio con la palma

+ El mercado espera la presentación que realizara Trump el martes en el Congreso del plan impositivo para el nuevo gobierno

+ Los futuros de aceite de palma en Malasia operaron con bajas por los bajos embarques que se están reportando de nuevos negocios de exportación

+ Los últimos datos del Forum de Perspectivas del USDA señalaron una reducción en la oferta este año aunque no suficiente para hacer subir significativamente los precios

+ Las proyecciones del Forum mostro un rinde promedio esperado de 48 bushel por acre de rinde promedio nacional con stocks 2017/18 en 420 M bushels

+ Hay señales de una demanda más lenta de exportación por el cambio estacional a buscar la oleaginosa en Sudamérica

+ Las ventas semanales de soja de EE.UU. estuvieron debajo de lo esperado por el mercado.  El principal comprador fue  China de embarques que anteriormente fueron anunciados a destinos desconocidos pero hubo también cancelaciones de compras

+ El avance de la cosecha de soja en Sudamérica presiona los valores, además de las perspectivas de una muy buena producción para el 2017.

+ China importo 7,655 M ton de soja durante el mes de enero, un 35,3% arriba de enero de 2016.

+ China informo las importaciones de soja durante el mes de diciembre, mayormente de origen estadounidense pero con menor participación que otros años.

+ China realizo cancelaciones de algunos negocios de soja la semana pasada, mientras que los márgenes de molienda están bajando por el aumento de existencias en algunos puertos

All Chinese soybean imports for January 2017 were 7.655 MMT, 35.3% larger than January 2016.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales disminuyeron su posición neta comprada de soja en 16.421 contratos en el mercado de Chicago al 21 de febrero, llevando la posición neta comprada a 129.789 contratos.

+ ROEs: en el día viernes se autorizaron 29.702 ton de aceite de soja, acumulando 4,71 M de Ton en el ciclo 2015/16. SE autorizaron 15.235 ton de subproductos de soja, acumulando 27,64 M ton en el ciclo 2015/16.

+ En la jornada del viernes los futuros en Chicago cerraron con subas, por compras técnicas sobre el cierre de la jornada por coberturas de operadores luego de las pasadas bajas

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja se informaron ventas por 413.600 ton de cosecha vieja y 28.700 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 550-850 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 1.097.400 toneladas

+ Se estima que los fondos compraron 3.500 contratos de soja, compraron 1.000 contratos de harina y compraron 1.500 contratos de aceite

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras de oportunidad ante la expectativa de menor siembra en EE.UU. y baja de stocks

+ El maíz encuentra soporte en las perspectivas de menor siembra en EE.UU.

+ Los precios del maíz continúan con una relación muy baja respeto de los valores de soja. El ratio esta en 2.58 en favor de la soja para tomar como base para los precios de los seguros, igualmente debajo de los valores de comienzo del invierno

+ En el Forum se proyectó que los rindes promedio nacionales de maíz 2017/18 serán de 170,7 bushel por acre con stocks finales de 2.215 M de bushels, bajando respecto de las cifras actuales

+ La demanda de exportación está más tranquila por la competencia que aumenta por parte de Sudamérica

+ El reporte semanal de ventas de exportación estuvo por debajo de la semana pasada y de la expectativa de los operadores, bajando 3,7% respecto de la semana previa

+ Hubo altas temperaturas en regiones productoras de Argentina durante el fin de semana y se pronostican que continúen para los próximos días. Hay pronósticos de algunas lluvias aisladas

+ Sudáfrica reporto exportaciones de maíz por 750.940 ton durante enero. Los stocks de maíz son de 2,502 M ton vs. 3,104 M a fines de diciembre. Los stocks incluyen 1,313 M ton de maíz blanco y 1,190 M de maíz amarillo.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales aumentaron su posición neta comprada de maíz en 483 contratos en el mercado de Chicago al 21 de febrero, llevando la posición neta comprada a 81.346 contratos.

+ ROEs: en el día viernes se autorizaron 89.612 ton de maíz, acumulando 22,86 M de ton del ciclo 2015/16 y unas 2,62 M ton del ciclo 2016/17.

+En la jornada del viernes el maíz en Chicago cerró con bajas,  por ventas técnicas y liquidación de posiciones largas por parte de los fondos.

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz se informaron ventas por 743.100 ton de cosecha vieja y 264.600 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 800-1.100 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 1.068.700 toneladas

+ Se estima que los fondos vendieron 8.500 contratos de maíz en el mercado de Chicago

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por presión de la gran oferta global que genera competencia en el mercado exportador

+ El clima es un factor de seguimiento para el trigo de EE.UU.

+ Hay pronósticos de clima más seco en las próximas semanas en el oeste de las Planicies.

+ Algunos estados comenzaran a publicar esta semana la condición de los cultivos de trigo para medir el impacto del clima de invierno

+ En el Forum de perspectivas la siembra de trigo proyectada por el USDA bajo a 46 M acres, el menor nivel desde la primera guerra mundial. Las existencias se proyectaron en 905 M de bushels, un 20% debajo del nivel de 2016.

+ En el Forum se proyectó un rinde promedio nacional de todo el trigo en 47,1 bushel por acres para el 2017/18 para todo el trigo, bajando 5,5 b por acre respecto de este año

+ La demanda de exportación de trigo se muestra tranquila, aunque el reporte semanal de exportación estuvo un 20,2% arriba de la semana previa y del año pasado  a la misma fecha.

+ El CFTC reportó que los fondos no comerciales disminuyeron su posición neta vendida de trigo en 13.610 contratos en el mercado de Chicago al 21 de febrero, llevando la posición neta vendida a 47.153 contratos.

+ ROEs: en el día viernes se autorizaron 181.660 ton de trigo pan, acumulando 6,72 M de ton del ciclo 2016/17

+ En la jornada del viernes el trigo en Chicago cerró con bajas,  por fundamentos bajistas incluyendo fuertes stocks mundiales y el pronóstico de una cosecha abundante en la Argentina

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo se informaron ventas por 451.300 ton de cosecha vieja y 256.500 ton de cosecha nueva, cuando el mercado esperaba un rango de 350-550 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 588.600 toneladas

+ Se estima que los fondos vendieron 4.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago