Desayuno con AGRO 10/01/17

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 10/01/2017 a las 7:55 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	363,8	-2,4	MALASIA – PALMA	701,5	-7,1
CBOT ACEITE	767,2	-10,4	DALIAN – SOJA	601,9	-8,2
CBOT HARINA	341,7	0,2	DALIAN -MAIZ	211,8	-0,1
CBOT MAIZ	140,9	-0,8
CBOT TRIGO	156,5	-0,5
FTSE EUROPA	0,30%		DÓLAR/EURO	1,0594	0,17%
HANG SENG	0,83%		DÓLAR/YUAN	6,926	-0,19%
NIKKEI	-0,79%		ORO LONDRES	1178,5	2,4
S&P	-0,35%		PETROLEO BRENT	55,23	0,29

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Puede subir el maíz a pesar de la gran oferta?: El mercado de maíz está desafiando la gravedad del comercio que comienza en 2017. Aunque los alcistas miran hacia abajo todo podría depender de lo que sucede en Washington en los próximos días y semanas. La noticia inmediata de la capital del país viene el 12 de enero, cuando el USDA publique su informe de datos del año. Además de las estimaciones de la producción final, la agencia de informes también publica las existencias de cereales al 1 de diciembre y la oferta y la demanda mundial. LA encuesta de Farm Futures mostró que la cosecha de alrededor de 175 millones de bushels más pequeña que la estimación previa del USDA para el maíz. En combinación con el uso más fuerte para el etanol, podrían golpear alrededor de 200 millones de bushels que se proyectan fuera de existencias de granos del final de 2016. Esa es la estimación más optimista en la industria en este momento, y no es muy optimista. Entonces, ¿por qué el mercado tiene la oportunidad de subir? El artículo describe la situación. Fuente: Farm Futures http://www.farmfutures.com/corn/can-corn-rally-despite-huge-supplies

Los futuros de trigo terminaran su cuarto año de bajas en el 2017: Los futuros de trigo recibieron aún más pérdidas en el año 2016 en el mercado de Chicago, cayendo por cuarto año consecutivo, un 13,2%. El contrato finalizo el año más bajo que el año calendario desde 2005 con precios deprimidos por la cuarta temporada consecutiva récord mundial de producción. Las existencias mundiales de trigo están a punto de terminar por encima de 250 M de toneladas 2016-17, según el USDA. Aun así, la imagen no es universalmente sombrío. Los precios futuros negociados en Minneapolis de trigo de primavera subieron 9,1%, en medio de las preocupaciones por la mala calidad de la producción mundial de trigo, mientras que la mala cosecha europea redujo hasta el 3,2% de la pérdida en los futuros de París. Los futuros de trigo en libras esterlinas de Londres se dispararon 22% – por el apoyo de la devaluación de la libra tras la votación del Reino Unido para salir de la Unión Europea. A partir de estas señales hay esperanza alcistas para el trigo? O van a reducir el deseo entre los productores de Europa para reducir la oferta, lo que sería fundamental para el cambio fundamental en la suerte de los precios del trigo? Distintos analistas dan su opción en el artículo en inglés. Fuente: Agrimoney  http://www.agrimoney.com/feature/wheat-futures—will-their-four-year-bear-market-end-in-2017–493.html

Los cultivos de soja en Mato Grosso presentan buenas condiciones: Los cultivos de soja en Mato Grosso do Sur, esta temporada 2016/2017, tiene condiciones bastante positivas, de acuerdo encuesta de la Asociación de Productores de Soja de Mato Grosso do Sul (Aprosoja / MS). La sequía registrada en algunas regiones del estado a principios de ciclo genero preocupación pero después de la lluvia registrada  las últimas semanas de 2016 y en estos primeros días de 2017 se desvaneció.  En el estado norteño de Chapadao do Sul, el productor rural está expectante una mayor productividad con el promedio estatal proyectada por Aprosoja / MS según el productor  Jorge Michelc. «El desarrollo de mi cosecha es muy buena, incluso tiene condiciones más favorables que el año pasado». De acuerdo con Aprosoja / MS, se espera en el Estado una productividad 51.5 bolsa/ha, mismo promedio alcanzado en la cosecha 2015/2016. Para la producción, se estima cosecha de 7,8 millones de toneladas en una superficie de 2,5 millones hectáreas en el ciclo 2016/2017. Fuente: Safras & Mercado http://www.safras.com.br/pop_noticias.asp?id=201701091021.054000111&commo=noticiaS

 

–         LOCALES

Buryaile anuncio que se homologara la Emergencia Agropecuaria: El ministro Buryaile confirmó que en los próximos días enviarán a La Pampa 2.500 rollos de pastura y maíz, a fin de atender a productores ganaderos «lo urgente que tenemos que resolver es que la hacienda está sin alimentación» aseguró. También, ratificó la homologación de la Emergencia Agropecuaria en los próximos 15 días.  Durante la reunión, que se realizó esta mañana en el Centro Cívico de La Pampa, Buryaile aseguró: «Hemos hablado con los intendentes de las localidades afectadas sobre el informe de los incendios. Para los productores en los próximos días vamos a tener una solución, vamos a avanzar con la homologación de la emergencia. Esto significa la suspensión de pago de impuestos nacionales, suspensión de vencimientos en la banca oficial, créditos a tasa más accesible en el Banco de la Nación y el de La Pampa». Fuente: Edición Rural

Piden eliminar los contratos de alquiler que duran solo una cosecha: La Federación Agraria Argentina (FAA) reclama la sanción de una nueva Ley de Arrendamientos que sirva pare regular el plazo de los contratos agrarios, de manera de eliminar los alquileres que duran sólo una cosecha y que favorecen el monocultivo, lo que a su vez perjudica la absorción de agua de los suelos.  El pedido, que ya había sido expresado hace una semana por la entidad junto con la necesidad de aprobar una ley de seguros agrícolas, se repitió ahora en boca de uno de los directores de la FAA, el cordobés Carlos Baravalle. A través de una medición de las napas en la zona de Carrilobo, Baravalle citó un ejemplo de los problemas en los niveles de napas, lo que hace que hoy cualquier lluvia superior a los 50 milímetros genere complicaciones. Fuente: Agritotal

LA faena 2016 fue una de las más bajas de la historia: a industria frigorífica vacuna cerró el año con el mayor nivel de faena en quince meses, según el último informe de coyuntura elaborado por la Cámara de la Industria y Comercio de Carnes de la República Argentina (Ciccra) en base a datos de Senasa. Sin embargo, el balance de 2016 cerró negativo para los frigoríficos: la cantidad de cabezas faenadas fue la más baja en tres ejercicios y una de las peores de los últimos 37 años.  El dato positivo es que los animales que se faenaron fueron más gordos: 226 kilos, en el podio de los más altos de los últimos 15 años, lo que llevó a que la producción de carne no cayera tan fuerte. Este dato se conoce el mismo día en que otra entidad que nuclea a la industria cárnica, la Federación de Industrias Frigoríficas Regionales (Fifra), pidió que se elimine el peso mínimo de faena.   Principio del formularioPrincipio del formularioPrincipio del formularioFuente: Agrovoz

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por toma de ganancias luego de la suba de ayer y bajas en los demás mercados durante la nocturna

+ Los futuros de aceite de palma en Malasia operaron con bajas por datos de mayores stocks de aceite arriba de lo esperado por el mercado, también operando con bajas los precios de China

+ Los fondos están participando en los mercados de granos con impacto en el movimiento de los precios en Chicago

+ Ayer algunos fondos índices hicieron el rebalanceo anual de sus posiciones, esperando que la misma continúe hasta el viernes

+ El mercado continúa con los ojos puestos en el clima en Argentina, esperando un análisis del impacto de las últimas lluvias en los cultivos de soja y en la implantación de la misma

+ Las últimas lluvias del fin de semana aumentaron las zonas inundadas en el centro y norte de nuestro país.

+En Brasil la situación de los cultivos de soja es muy favorable. Hoy se espera el informe oficial que aumente la proyección de la cosecha brasilera

+ Se espera un menor interés de compras de soja por parte de China, se puede volcar pronto a hacer más negocios de Sudamérica

+  El reporte de inspección de embarque estuvo debajo de la semana anterior pero cerca del máximo esperado por el mercado y duplicando el volumen necesario para alcanzar el pronóstico del USDA del año comercial. El acumulado esta un 8% arriba,

+ El mercado se posiciona al informe mensual del USDA del jueves, además del informe trimestral de stocks estadounidenses

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de diciembre en promedio los analistas esperan 2.935 millones de bushel de soja (79,88 millones de toneladas), arriba de los 2.715 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el informe mensual del USDA del jueves se espera una producción de soja 2016 de Estados Unidos en promedio de 4.374 millones de bushels (119,09 M ton), arriba de los 4.361 millones del reporte previo. El rinde promedio se espera en 52,7 b/acre vs. 52,5 b/a anterior y el área cosechada en 83,013 M de acres vs. 83,047 M de diciembre.

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de soja 16/17 desde los 480 millones de bushels a 468 millones (12,74 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 82,58 M de ton de stocks finales de soja 2016/17 vs. los 82,85M ton del reporte anterior.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de soja 2016/17 de 102,4 M ton vs. las 102 M ton de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 56,5 M ton vs. las 57 M ton del informe anterior.

+Farm Futures espera que la producción final de soja 2016 de EE.UU. sea de 4.365 M bushels, arriba en 4M respecto de la actual estimación del USDA

+ Continua la cosecha de soja en Brasil, con resultados que proyectan una cosecha record de la oleaginosa

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 10.000 ton de aceite de soja, acumulando 4,22 M del ciclo 2015/16.

+ En la jornada anterior los futuros en Chicago cerraron con subas, por expectativas de posibles daños en el estado de los cultivos e intención de siembra de soja de segunda que resta en la Argentina

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 1.457.230 ton cuando el mercado esperaba un rango de 1.100-1.400 mil ton y debajo de los 1.578.703 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 6.000 contratos de soja, compraron 1.500 contratos de harina y compraron 3.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por caída del trigo y pronósticos de menores lluvias en Argentina en los próximos dias

+ En el mercado de maíz también se registra rebalanceo de posiciones de los fondos. En este caso sostenido por el impacto del clima húmedo en regiones productoras de Argentina

+ El reporte de inspección de embarque estuvo por arriba de lo esperado por el mercado, dando soporte a las cotizaciones y alcanzando el volumen necesario para llegar al pronóstico del USDA

+ Los operadores se posicionan al informe mensual del USDA del jueves donde esperan un recorte en los stocks finales 2016/17 de EE.UU.

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de diciembre en promedio los analistas esperan 12.300 millones de bushel de maíz (312,43 millones de toneladas), arriba de los 11.238 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el informe mensual del USDA del jueves se espera una producción de maíz 2016 de Estados Unidos en promedio de 15.196 millones de bushels (386 M ton), abajo de los 15.226 millones del reporte previo. El rinde promedio se espera en 175,1 b/acre vs. 175,3 b/a anterior y el área cosechada en 86,747 M de acres vs. 86,836 M de diciembre.

+ Para el informe mensual del USDA se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de maíz 16/17 desde los 2.403 millones de bushels a 2.385 millones (60,58 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 221,94 M de ton de stocks finales de maíz 2016/17 vs. los 222,25 M ton del reporte anterior.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de maíz 2016/17 de 87,3 M ton vs. las 86,5 M ton de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 36,3 M ton vs. las 36,5 M ton del informe anterior.

+ Según Farm Futures espera una producción de maíz de 15.050 M bushels, bajando en unos 176 M bushels respecto de la estimación actual del USDA

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 580 ton de maíz, acumulando 21,64 M de Ton del ciclo 2015/16

+En la jornada anterior el maíz en Chicago cerró con subas,  por compras técnicas ante  las expectativas de que los fondos de índices de materias primas comprarán maíz esta semana

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 876.562 ton cuando el mercado esperaba un rango de 600-800 mil ton y arriba de los 636.684 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 5.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por toma de ganancias antes del informe del USDA donde presionara el gran número de existencias a pesar del clima en regiones productoras de trigo en el mundo

+ El mercado de trigo encuentra sostén en el clima en las regiones productoras de trigo de invierno y en el rebalanceo de posiciones de los fondos índices

+ Lo futuros en los mercados de EE.UU. suben, especialmente en Minneapolis donde cotiza el trigo de mejor calidad

+ El trigo duro colorado de invierno encuentra sostén adicional en los pronósticos de temperaturas bajo cero en las regiones del norte de Nebraska y en las Dakotas para esta semana. Estas zonas tienen poca cobertura de nieve de protección de los cultivos

+ El clima también preocupa a los cultivos en Rumania y otras partes de Europa del Este hacia la región productora del Mar Negro

+ las preocupaciones sobre la producción de trigo en Europa también prestaron apoyo debido a las heladas generalizadas previstas en los países exportadores de granos del Mar Negro, Rumania, Bulgaria, Rusia y Ucrania.

+  El reporte de inspección de embarque de trigo estadounidense estuvo debajo de la semana anterior, manteniendo el acumulado un 9% debajo del volumen pronosticado pro el USDA.

+ El mercado espera el reporte del USDA del jueves sobre la siembra del trigo de invierno para el 2017.

+ Para el reporte de área de siembra de invierno del USDA, en promedio los analistas esperan una superficie de trigo total de invierno que alcance las 34,139 millones de acres (12,82 millones de hectáreas), debajo del 2016 de 36,137 M de acres

+ Para el informe de stocks trimestrales del USDA al 1 de diciembre en promedio los analistas esperan 2.056 millones de bushel de trigo (55,96 millones de toneladas), arriba de los 1.746 millones del año pasado a la misma fecha.

+ Para el informe mensual del USDA se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de trigo 16/17 desde los 1.143 millones de bushels a 1.148 millones (31,24 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 252 M de ton de stocks finales de trigo 2016/17 vs. los 252,14 M ton del reporte anterior.

+ Para el informe del USDA del jueves, Farm Futures espera que la siembra de trigo de invierno alcance las 34,8M acres, el nivel más bajo desde 1913.

+ Según una encuesta de Bloomberg, se espera que la siembra de trigo de invierno sea de 34,35 M acres, debajo de los 36,14M del año pasado

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 90.319 ton de trigo pan, acumulando 3,89 M de ton del ciclo 2016/17

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con subas,  por buenos datos de exportación y un clima mundial que se avizora adverso para el cultivo del trigo

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 260.555 ton cuando el mercado esperaba un rango de 300-500 mil ton y debajo de los 395.416 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 3.500 contratos de trigo en el mercado de Chicago

CIERRE AL	09/01/2017
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	366,2	3,9	141,7	0,8	157,0	1,5
FOB MIN	377,0	2,0	183,0	0,0	174,0	0,0
FAS TEORICO OF	247,5	3,0	164,9	0,8	156,9	0,7
FAS MERCADO	265,7	3,2	167,6	0,0	158,1	0,6
Datos en dolares oficiales